ChainCatcher のメッセージ、10x Research はその最新のレポートで、暗号市場がいくつかの重大な変化を経験していると述べています。短期的な懸念は明らかですが、より大きなトレンドがこれらの懸念をすぐに覆い隠す可能性があります。昨晩の市場調整は、中国の経済データの低迷に起因している可能性があり、追加の刺激策が必要であることを示しています。そのため、投機的なトレーダーは、より高いベータエクスポージャーを得るためにビットコインから中国株に移行した可能性があります。月初の低迷についても懸念が広がっています。さらに、ビットコインの短期的なテクニカル指標は過剰買いのようです。

ChainCatcher メッセージ、金十の報道によると、欧州中央銀行のラガルド総裁は、すべての指標が 2% に達するのを待ってから利下げを行うことはないと述べました。

ChainCatcher のメッセージ、BitMEX の最高成長責任者 Raphael Polansky は X で、たくさんの人々が市場の反発を喜んでいるにもかかわらず、BitMEX 内部で最も好まれているマクロ指標の一つである RRP が今月の流動性が引き続き収縮している兆候を示していると述べました。RRP は歴史的にビットコインのパフォーマンスと逆相関しています。高い RRP は通常、ビットコインや暗号通貨にとってはネガティブです。

ChainCatcher のメッセージによると、金十の報道では、「連邦準備制度の伝声筒」Nick Timiraos が、連邦準備制度が好むインフレ指標である個人消費支出指数（PCE）が、8 月までの 12 か月間で 2.2% 上昇し、連邦準備制度の 2% の目標に近づいていると述べています。1 年前と 2 年前、この指標はそれぞれ 3.4% と 6.6% でした。コア PCE（変動の大きい食品とエネルギー項目を除く）は、8 月に前年同月比で 2.7% 上昇しました。1 年前の 12 か月間のコアインフレ率は 3.8%、2 年前は 5.4% でした。

ChainCatcher のメッセージ、イーサリアムのデリバティブ市場指標は投資家の感情が楽観的に傾いていることを示しています。CryptoQuant の研究責任者 Julio Moreno は、資金調達率の30日移動平均線が正の変化を示しており、先物トレーダーの強気の感情が高まっていることを示しています。Moreno は、この上昇トレンドが長期的な下降の後に現れたことを指摘し、市場参加者がより楽観的に転じる可能性があることを示しています。Coinglass のデータによると、9月18日の連邦準備制度の利下げ以来、イーサリアムのオープンインタレスト加重資金調達率はずっと正のトレンドを示しており、現在は0.0089%です。QCPキャピタルのアナリストも主要取引所の資金調達率が改善していることに注目しており、これは最近の利下げに関連していると考えています。9月18日に連邦準備制度がフェデラルファンド金利を50ベーシスポイント引き下げて以来、イーサリアムの価格は17%以上上昇し、同期間のビットコインの10%の上昇を上回っています。

ChainCatcher のメッセージ、暗号 KOL Professor Crypto は「最優秀コンテンツクリエイター」賞を受賞した後、ソーシャルメディアの指標と影響力を操作するためにボットを使用しているという非難に対してまだ公に応答していません。オンチェーンの探偵 ZachXBT は、彼が「数千のボット」を使用して「人々を欺き、影響力があると思わせる」ことを非難しました。彼はまた、この行為がアメリカ連邦取引委員会（FTC）の規定に違反する可能性があることを示唆しました。この規定は「ボットやハッキングされたアカウントによって生成されたフォロワーやビューなどの虚偽のソーシャルメディア影響力指標を販売または購入することを禁止しています」。Professor Crypto はこの非難に対してまだ公に応答していませんが、9月17日にシンガポールで開催された DeGen サミットで「最優秀コンテンツクリエイター」賞を受賞したことを示すいくつかの投稿を削除しています。

ChainCatcher のメッセージ、K33 Research が火曜日に発表した市場レポートによると、信頼できる指標が今後数週間および数ヶ月で大幅な反発があることを示唆しています。このレポートによれば、永続契約の30日間平均資金調達率は負の水準にまで低下しており、これは2018年以来6回しか発生していません。K33 のアナリスト、Vetle Lunde と David Zimmerman は「過去には、月次資金調達率が負に低下した場合、通常は市場が底を打つことを意味していました」と述べています。レポートによると、この指標が以前に負の値に転じた後、次の90日間の平均リターンは79%であり、90日間の中央値リターンは55%でした。

ChainCatcher メッセージ、暗号通貨研究機関 10x Research が最新の市場分析レポートを発表し、ビットコイン価格が月曜日の市場更新で予想されたように、先週の急落後に反発したことを指摘しました。現在、ビットコイン価格は 6% 上昇し、57600 ドルに達し、以前の予測である 58000 ドルの目標に近づいています。10x Research は、現在明確なブルマーケットが欠如している環境下で、ビットコイン取引がより困難になっていることを強調しています。オンチェーン分析によれば、ブルマーケットサイクルは短縮されているものの、マクロイベントを正確に予測し、変化するビットコイン市場構造に適応できる規律あるトレーダーには依然として機会が存在します。同機関は、今回の反発予測が 3 つの重要な要因に基づいていると述べています：極端な弱気感、反転指標の回復、そして今後の戦術的な触媒です。その中で、3 つの反転指標のうち 2 つが深刻な売られ過ぎの水準から回復しており、短期的な反発と逆張りの可能性を示唆しています。同時に、10x Research は、これらの今後の触媒イベントが弱気トレーダーにポジションをクローズさせる可能性があり、他のトレーダーはこれらのイベントの前後で新たな強気ポジションを構築する可能性があると考えています。

ChainCatcher メッセージ、ゴールドマン・サックスの経済学者は、11月の選挙でアメリカの共和党または民主党が勝利した場合の潜在的な経済影響を分析し、トランプが勝利した場合、アメリカのGDPが打撃を受けると警告しています。ゴールドマン・サックスは、ハリスが勝利した場合、関税がさらに引き上げられることはないと予測しており、同銀行の経済学者は、トランプが中国、EU、メキシコに対して関税を引き上げる可能性があり、これがインフレの急騰を引き起こし、美連邦準備制度が好む価格指標に対して30から40ベーシスポイントのピーク影響を与えると述べています。共和党候補者が提案した追加の10%の普遍的関税は、より大きな影響をもたらすでしょうが、これにはより長い時間がかかります。

ChainCatcher のメッセージ、QCP Capital の投稿によると、ビットコインとイーサリアムのボラティリティモメンタムインデックス (VMI) が今朝アラートを発動し、市場がボラティリティの高まりの期間に入っていることを示しています。この信号の方向性は不明であり、ポイントの方向を示すものではありませんが、短期的に大きな価格変動が発生する可能性があることを示唆しています（下の図は、歴史的な VML 信号における BTC のインプライドボラティリティを示しています）。歴史的に見て、この時期に収益を生む戦略からロングコンベックス（オプション購入）戦略に移行することは、ポートフォリオのリターンを最適化するのに役立ちます。

ChainCatcher のメッセージ、CryptoQuant のアナリスト Grizzly の最新の研究によると、ビットコインプールマルチプル（Puell Multiple）は現在、重要な決定区間にあります。この指標は 0.6 から 0.8 の間で変動しており、ビットコインが有利な買いレベルに近づいている可能性を示唆しています。Grizzly は、過去 10 年のデータが示すように、プールマルチプルが 0.6 を下回ると、通常はドルコスト平均法（DCA）戦略を実施する理想的なタイミングを意味すると指摘しています。逆に、指数が 0.8 を突破することは、しばしばブルマーケットに関連しており、ビットコイン価格が歴史的な最高値を更新することを促進します。現在、この指数はこれらの 2 つの臨界値の間で変動しています。歴史的なパターンが繰り返される場合、指数が 0.6 を下回ることは再び投資家に有利な買い機会をもたらす可能性があります。

ChainCatcher のメッセージによると、CryptoQuant のアナリスト Grizzly が投稿した内容では、歴史的データはビットコインのプエルマルチプル（Puell Multiple）指数が 0.6 と 0.8 の間の範囲を「決定ゾーン（Decision Zone）」として説明できることを示しています。過去 10 年間のトレンド分析によれば、この指数が 0.6 の閾値を下回ると、通常はドルコスト平均（DCA）戦略の理想的な機会を示します。逆に、歴史的には 0.8 のレベルを突破することは強気市場の行動と関連しており、ビットコインの価格を歴史的な最高値に押し上げることがよくあります。現在、プエルマルチプル指数はこれらの 2 つの臨界レベルの間で変動しています。歴史的なパターンが変わらない場合、この指数が 0.6 を下回る弱気シナリオは再び投資家にとって有利な買いの機会をもたらす可能性があります。

ChainCatcher のメッセージ、Zhu Su はソーシャルプラットフォームで、暗号プロジェクトは TVL などの虚栄指標やストーリーに依存するのをやめ、UI/UX、アカウント抽象化、そして大規模な採用に注目すべきだと述べました。

ChainCatcher のメッセージによると、Lookonchain はソーシャルプラットフォームで、ビットコインがピークに達しているかどうかを観察するために5つの指標を使用できると述べています：レインボーチャートは長期的な評価ツールで、対数成長曲線を利用して BTC の将来の潜在的な価格動向を予測します。新しいビットコイン Rainbow2023 チャートは、BTC がまだ安いことを示しています；相対力指数 (RSI) チャート ≥70：BTC は過剰買いの状態にあり、すぐに下落する可能性があります。≤30：BTC は過剰売りの状態にあり、すぐに上昇する可能性があります。現在の RSI は 61.87 で、以前のデータと比較すると、BTC はまだピークに達していないようです；200 週移動平均線のヒートマップは、現在の価格ポイントが青色であることを示しており、これは価格のピークがまだ達成されていないことを意味し、保持と購入のタイミングです；累積破壊コイン価値日数 (CVDD) は、BTC の価格が緑のラインに達すると、BTC の価格が過小評価されていることを示し、現在は良い購入機会であることを示しています。現在の CVDD は、BTC のピークがまだ達成されていないようです；年平均線の乗数は、BTC の価格が赤いラインと緑のラインの間に位置していることを示しています。赤いラインにはまだ達しておらず、市場はまだピークを迎えていません。

ChainCatcher のメッセージによると、金十の報道で、米連邦準備制度理事会のグールスビー氏が CNBC のインタビューで、現在の政策が全体の利上げサイクルの中で最も引き締まった時期であると述べました。米連邦準備制度理事会が雇用市場に新たに注目していることを支持し、インフレは 2% の目標に向かって進んでいます。私たちが実現したいすべての利下げ条件は満たされており、ほぼすべての指標が雇用市場が冷却していることを示しています。米連邦準備制度理事会の予測は、利下げに対する広範な支持を示しています。

ChainCatcher のメッセージによると、Coindesk の報道では、暗号分析会社 CryptoQuant の最新レポートが示すところによれば、ビットコインの需要指標は4月初め以来大幅に鈍化しており、今月にはマイナス値にまで落ち込み、ビットコインの短期的な見通しに対する市場の懸念を引き起こしています。今年の1月に複数のビットコイン現物 ETF が導入されたにもかかわらず、その熱は冷めつつあります。データによると、ビットコイン現物 ETF の日平均購入量は3月の12,500枚（当時のビットコイン価格は7万ドルを超えていました）から、先週のわずか1,300枚に急減しました。導入以来、ビットコイン ETF は175億ドルの純流入を引き寄せましたが、その増加率は明らかに鈍化しています。大口ビットコイン投資家の総保有量の増加も、3月の月間6%から現在の1%に減少しました。しかし、市場には依然としてポジティブな要因があります。長期保有者（6ヶ月以上保有しているウォレット）は、記録的なレベルでビットコインを積み上げ続けており、その総残高は今週、月間新高値の391,000 BTCに達しました。同時に、ステーブルコインの総時価総額は1,650億ドルの歴史的な新高値に達しており、これは通常、暗号市場の流動性の増加を示唆し、価格上昇を引き起こす可能性があります。

ChainCatcher のメッセージ、CryptoQuant のアナリスト Burak Kesmeci が投稿しました：「2つの異なるチェーン上の指標は、現在 ETH の調整の後期段階にあることを示している可能性があります。現在のデータは、イーサリアムの買い手が徐々に力を取り戻していることを示しています。しかし、これは一時的な反発なのか、それとも強気が主導する力強い反発の始まりなのか、時間がすべてを証明するでしょう。」