ChainCatcher 메시지에 따르면, CoinDesk의 보도에 의하면, 미국 국채 시장의 변동성 지표인 MOVE(메릴린치 옵션 변동성 기대) 지수가 12월 중순 82포인트에서 바닥을 친 이후 지속적으로 상승하여 1월 8일 102.78포인트에 도달했습니다. 세계에서 두 번째로 큰 금융 시장인 국채 시장의 변동성이 커지는 것은 금융 환경이 긴축되고 있음을 예고하며, 이는 다양한 금융 시장에서의 위험 회피 심리를 유발할 수 있습니다.최신 데이터에 따르면, 제조업의 성과가 예상치를 초과하여 경제의 강한 회복력과 지속적인 인플레이션 압력을 암시하며, 미국 국채 수익률이 전반적으로 상승하고 있습니다. 그중 30년 만기 미국 국채 수익률은 4.92%로 상승하여 11월 23일 이후 최고치를 기록했으며, 10년 만기 수익률은 4.68%로 5월 이후 최고 수준에 도달했습니다.트럼프가 11월 5일 대선에서 승리한 이후 MOVE 지수는 크게 하락하여 위험 자산이 일제히 상승했습니다. 그러나 이 상승세는 12월 중순 MOVE 지수가 바닥을 친 이후 약해지기 시작했습니다. 1월 8일 비트코인은 5% 하락하여 96,900달러에 거래되었고, S&P 500은 1% 이상 하락했습니다. 분석가들은 현재 채권 시장이 더 넓은 시장의 흐름을 주도하고 있으며, 국채 시장이 안정되기 전까지 위험 자산이 상승세를 되찾기 어려울 것이라고 지적했습니다.

ChainCatcher 메시지, Matrixport가 오늘 차트 보고서를 발표했습니다. 전 세계 유동성의 변동이 비트코인에 일정한 압력을 가할 수 있으며, 역사적 데이터에 따르면 유동성 변화는 일반적으로 비트코인 가격 움직임보다 약 13주 정도 앞서 있습니다. 트럼프 재선 이후 달러가 강세를 보이면서, 위안화로 표시된 전 세계 유동성이 긴축되기 시작했으며, 이는 비트코인이 최근에 조정 단계에 들어설 수 있음을 시사합니다.그러나 이러한 조정은 일시적인 현상으로 예상됩니다. 전체적으로 볼 때, 위험 자산(특히 비트코인)은 여전히 긍정적인 장기 잠재력을 보여주고 있습니다. 그럼에도 불구하고, 유동성 환경이 약한 상황에서는 거래자들이 더 높은 주의를 기울여야 합니다. 이러한 지표들은 역사적으로 신뢰할 수 있는 시장 방향 지표로 입증되었습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 금십 보도에 의하면 2025년 1월 시장은 트럼프 취임과 비농업 데이터 발표를 배경으로 다중 위험과 기회를 맞이할 것으로 보입니다. Angeles Investments의 최고 투자 책임자 Michael Rosen은 11월부터 1월까지는 일반적으로 시장이 강세를 보이는 시기라고 지적하며, 역사적 데이터에 따르면 S&P 500 지수는 12월 마지막 5거래일과 1월 초에 좋은 성과를 보이며 이를 "산타 랠리"라고 부릅니다. 곧 발표될 고용 데이터와 기업 실적은 시장에 중요한 경제 건강 관점을 제공할 것입니다.Monex USA 거래 부사장 Helen Given은 새 정부의 출범은 일반적으로 높은 불확실성을 동반한다고 강조하며, 트럼프 정부의 무역 정책이 글로벌 통화 시장에 중대한 영향을 미칠 수 있다고 언급했습니다. 정책 시행의 실제 효과를 지켜봐야 할 필요가 있습니다. Given은 투자자들이 제안된 정책의 실제 이행 상황에 주목해야 하며, 이는 유로, 멕시코 페소, 캐나다 달러와 같은 통화에 영향을 미칠 수 있다고 생각합니다.Eaglebrook Advisors 연구 책임자 Damon Polistina는 친암호화폐적인 트럼프 정부가 암호화 시장에 긍정적인 촉매제가 될 수 있다고 언급하며, 연준의 금리 인하 기대가 암호화폐와 같은 위험 자산에 대한 지지를 형성할 수 있다고 말했습니다. 어떤 긍정적인 경제 데이터도 시장 모멘텀을 더욱 촉진할 것입니다.

ChainCatcher 메시지, QCP Capital의 최신 분석에 따르면, 연준의 매파적인 FOMC 회의가 위험 자산의 전면적인 매도를 촉발했으며, 나스닥은 3.56% 폭락하고, S&P 500은 2.95% 하락했으며, 비트코인은 6.13% 하락했습니다. 시장은 연준이 25bp 금리를 인하할 것으로 예상하고 있지만, 점도표의 하향 조정이 공황을 일으켰습니다. 인플레이션이 지속되고 있어 연준은 2025년에 단 두 번만 금리를 인하할 것으로 예상하고 있으며, 이는 시장의 일반적인 예상인 세 번보다 낮습니다.QCP Capital은 이번 매도를 연준의 매파적인 발언에 쉽게 귀속시킬 수 있지만, 실제로 시장 붕괴의 근본 원인은 이전의 과도한 낙관적인 시장 정서에 있다고 생각합니다. 미국 대선 이후, 위험 자산은 일방적인 상승세를 경험했으며, 이는 시장이 어떤 부정적인 뉴스에도 매우 민감하게 반응하게 만들었습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, The Block의 보도에 의하면, 분석가들은 연준이 수요일 연방공개시장위원회 회의에서 금리를 25bp 인하할 것으로 예상하고 있습니다. 낮은 금리는 일반적으로 비트코인과 같은 위험 자산을 부양하지만, 연준이 수요일 회의에서 발표할 논평과 경제 전망은 지속적인 인플레이션 우려 속에서 추가 금리 인하에 대한 기대를 낮출 수 있습니다.최근 미국 CPI 및 PPI 데이터는 내년 잠재적인 가격 압력에 대한 우려를 불러일으켰으며, 특히 미국의 당선된 대통령 도널드 트럼프의 경제 정책에 대한 추측을 고려할 때 더욱 그렇습니다. 또한, 거시경제 이벤트가 여전히 영향력이 있지만, QCP Capital 분석가는 비트코인의 최근 상승이 주로 시장 감정에 의해 주도되었다고 생각하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지, 프랑스 중앙은행 총재 비레루아가 비트코인이 여전히 고위험 자산이라고 밝혔습니다.

ChainCatcher 메시지, Abra 장외 옵션 거래 책임자 Bohan Jiang은 암호화폐를 포함한 위험 자산의 최악의 상황은 "미국 대선 결과가 지연되거나 논란이 되는 경우, 2000년 대선과 유사하게 결과가 수주 동안 알려지지 않을 때, 이로 인해 위험 자산이 이 기간 동안 매도될 것이며, 사건의 변동성은 다음 몇 주 동안 지속될 것이고, 우리가 확정된 결과를 얻을 때까지 계속될 것"이라고 밝혔습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 4E 모니터링 결과 수요일 미국 주식 3대 지수가 모두 하락했습니다. 애플과 엔비디아의 주가 약세 영향으로 투자자들이 기술주, 반도체주, AI 관련 주식을 매도하며 나스닥 지수가 1.60% 하락하며 가장 큰 하락폭을 기록했습니다. 다우와 S&P 500 지수는 각각 약 1% 하락하며 3일 연속 하락했습니다. 암호화폐 시장도 미국 주식과 함께 하락세를 보였으며, 비트코인은 한때 65,000 달러에 근접했습니다. 기사 작성 시점에 비트코인은 67,300 달러로 0.36% 상승했으며, 이더리움은 2,550 달러로 2.43% 하락했습니다.외환 대량 거래에서는 대선이 다가오면서 투자자들이 트럼프의 대승 가능성을 저울질하고 있으며, 이는 달러에 가장 유리한 결과로 여겨집니다. 달러 지수는 0.3% 이상 상승하며 3개월 최고점 근처에 도달했고, 엔화, 유로, 파운드가 모두 하락했습니다. 현물 금은 장중 2,760 달러에 근접하며 5일 연속 역사적 최고치를 경신한 후, 달러와 미국 국채 수익률이 함께 상승하면서 귀금속이 상승에서 하락으로 전환되었습니다. 현물 금은 장 마감 시 1.2% 하락했으며, 현물 은은 한때 4% 급락하며 12년 만에 최고치를 기록했습니다. 미국의 지난주 EIA 원유 재고 증가가 예상보다 커서 유가에 압박을 가했고, 미국 유가는 1.3% 이상 하락하며 이틀 연속 상승세를 마감했습니다.미국 연방준비제도(Fed)가 수요일 발표한 베이지북에 따르면, 미국 경제 활동은 큰 변화가 없고 기업의 채용 인원은 다소 증가했으며, 인플레이션 압력은 계속 완화되고 있습니다. 최근 일련의 강력한 경제 데이터 발표로 인해 Fed의 금리 인하 기대가 약화되었고, "트럼프 인플레이션"이 시장의 금리 인하 기대를 자극하고 있습니다. 특히 내년의 기대가 높아지면서 달러와 미국 국채 수익률이 지속적으로 상승하여 위험 자산을 압박하고 있으며, 주식 시장, 원자재, 암호화폐, 비달러 통화가 전반적으로 압박을 받고 있습니다. eeee.com은 암호화폐, 주식 지수, 원자재 금, 외환 등 자산을 지원하는 금융 거래 플랫폼으로, 최근 연 5.5%의 수익률을 제공하는 USDT 스테이블코인 금융 상품을 출시하여 투자자에게 잠재적인 안전 자산 선택지를 제공합니다. 4E는 시장 변동성 위험에 유의하고 자산을 합리적으로 배분할 것을 권장합니다.

ChainCatcher 메시지, 미 연방준비제도 의장 슈미트는 개인적인 의견으로 암호화폐는 위험 자산이며 놀이터이지 통화가 아니라고 밝혔습니다.

ChainCatcher 메시지, QCP Capital은 중국 주식시장이 오늘 계속 하락하고 있으며, 중국 A50 지수가 오늘 7% 추가 하락하여 최근 고점 대비 17% 하락했다고 발표했습니다. 재정 자극 조치 부족이 투자자 심리에 심각한 타격을 주고 있습니다. 그러나 미국 주식시장은 아시아 상황 발전의 영향을 받지 않았습니다. 미국 대선의 불확실성이 존재하고 비농업 고용 보고서 이후 2024년 금리 인하 기대가 배제되었음에도 불구하고, 미국 주식시장은 여전히 새로운 고점으로 계속 상승하고 있습니다. 채권 시장은 현재 2024년에 2회 금리 인하를 예상하고 있으며, 불과 일주일 전에는 3회 금리 인하를 예상했습니다.중동 상황의 불안정과 미국 대선 관련 국내 도전이 점점 심화되고 있지만, 미국 주식시장은 지속적으로 안정적으로 상승하고 있으며, 이는 위험 자산이 반등할 것이라는 그의 견해를 다시 한번 입증하고 있습니다. 암호화폐 시장에서는 Meme 코인 시장이 온체인 및 오프체인 거래 활동의 증가와 함께 급등하는 것을 관찰했습니다. 거래자들은 최신 인기 Meme 코인을 이용해 대규모로 투기하고 레버리지를 사용하여 시장에 일부 거품이 발생했습니다.지난 2주 동안 Deribit 및 바이낸스와 같은 거래소의 영구 계약 자금 비율도 상승했으며, 이는 공매도 포지션이 줄어들거나 매수 포지션이 증가하고 있음을 나타냅니다. 이는 Meme 코인 시장의 거품과 함께, 시장이 상승세에 있고 투자자들이 가장 방심하고 있을 때 종종 발생하는 하락세에 대한 경계를 유지하게 합니다. 단기적인 불확실성과 하락에 직면하더라도, 우리는 지속적으로 누적할 계획이며, 중기 전망은 여전히 긍정적입니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, The Block의 보도에 의하면, FalconX 연구 책임자 David Lawant는 암호화폐 가격과 광범위한 위험 자산 지수 간의 상관관계가 계속해서 상승하고 있으며, 일정 기간 동안 높은 수준을 유지할 가능성이 있다고 전했습니다. 낮은 금리 주기와 부드러운 착륙이 현재 대부분의 투자자들에게 기본적인 상황이며, 이는 암호화폐에 새로운 거시적 환경을 창출할 것입니다. 유리한 선거 결과와 위험 자산에 더 유리한 유동성 환경은 다음 암호화폐 강세장의 시작을 열 수 있습니다.

ChainCatcher 메시지, 블랙록이 《비트코인: 독특한 분산 자산 (Bitcoin: A Unique Diversifier)》 보고서를 발표했습니다. 보고서에서는 비트코인이 직면한 대부분의 위험과 잠재적 수익 요인이 전통적인 "위험" 자산과 다르기 때문에 대다수의 전통 금융 프레임워크에 적합하지 않다고 언급했습니다. ------ 일부 거시 경제 논평자들이 채택한 "위험 개방"과 "위험 회피" 프레임워크를 포함하여.비트코인의 본질은 희소하고 비주권적이며 탈중앙화된 글로벌 자산으로, 일부 투자자들은 이를 두려운 시기와 특정 지정학적 파괴적 사건 발생 시 안전한 선택으로 간주합니다. 장기적으로 비트코인의 채택 경로는 글로벌 통화 안정성, 지정학적 안정성, 미국 재정 지속 가능성 및 미국 정치 안정성에 대한 강한 우려에 의해 주도됩니다. 이는 전통적인 "위험 자산"과 이러한 힘의 관계에 일반적으로 귀속되는 것과 반대입니다.비트코인의 장기 성과는 주식 및 채권과의 낮은 상관관계를 보여주며, 이는 분산 투자 측면에서 매력적입니다. 비록 단기적으로 비트코인의 가격 움직임이 때때로 전통적인 위험 자산과 동기화되지만, 이러한 현상은 일시적인 것으로 간주됩니다. 보고서 결론은 비트코인의 독특한 특성이 지정학적 및 경제적 불확실성이 심화되는 상황에서 전통 자산이 대응할 수 없는 위험에 대한 헤지 도구가 될 수 있음을 다시 한 번 강조합니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, Coindesk가 보도한 바에 의하면, 10x Research는 만약 연방준비제도가 9월 18일에 50bp(기본 포인트) 금리를 인하한다면, 원래 낙관적이었던 유동성 완화 주기가 암호화폐를 포함한 위험 자산에 부정적인 영향을 미칠 수 있다고 생각하고 있습니다.보도에 따르면, 50bp 조정은 일반적으로 인플레이션 통제의 긴급성을 나타내며, 금융 시장의 위험 회피 감정을 유발합니다. 다음 주에 50bp 금리 인하는 경제에 대한 우려가 심화되거나 다가오는 경제 둔화에 대응하는 데 뒤처진 느낌을 의미할 수 있으며, 이는 투자자들이 비트코인(BTC) 및 주식과 같은 위험 자산에 대한 노출을 줄이는 결과를 초래할 수 있습니다.10x Research의 창립자 마르쿠스 틸렌(Markus Thielen)은 "연방준비제도가 50bp 금리를 인하하는 것은 시장이 더욱 우려하고 있다는 것을 의미할 수 있지만, 연방준비제도의 주요 초점은 시장 반응을 관리하는 것이 아니라 경제 위험을 완화하는 것"이라고 말했습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, The Block의 보도에 의하면, 존스 홉킨스 대학교 경제학자 Steve Hanke는 연준이 다음 주 수요일에 25bp 금리 인하를 할 가능성이 시장에 이미 반영되었으며, 이는 위험 자산에서 "뉴스 매도" 사건을 초래할 수 있다고 밝혔습니다.Steve Hanke는 "시장은 25bp 금리 인하를 이미 예상하고 있으며, 이는 실제 금리 인하가 실망스러울 수 있음을 의미하고, 시장에서 '뉴스 매도' 반응을 초래할 수 있습니다. 반면, 50bp 금리 인하는 고려되지 않았습니다. 만약 실제로 발생한다면, 시장을 상승시킬 수 있습니다."라고 말했습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, The Block의 보도에 의하면, 존스 홉킨스 대학교 경제학자 Steve Hanke는 연방준비제도가 다음 주 수요일에 25bp 인하할 가능성이 시장에 이미 반영되었으며, 이는 위험 자산에서 "뉴스 매도" 사건을 초래할 수 있다고 밝혔습니다.Steve Hanke는 "시장은 25bp의 인하를 이미 예상하고 있으며, 이는 실제 인하가 실망스러울 수 있음을 의미하고, 시장에서 '뉴스 매도' 반응을 초래할 수 있습니다. 반면, 50bp의 인하는 고려되지 않았습니다. 만약 실제로 발생한다면, 시장을 상승시킬 수 있습니다."라고 말했습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, FxPro 고급 시장 분석가 Alex Kuptsikevich는 비트코인의 약세가 전통적인 위험 자산에 경고를 보낼 수 있다고 말했습니다. 그는 "암호화폐의 약세는 위험 선호가 매우 제한적이라는 표현일 수 있으며, 나머지 시장도 곧 암호화폐의 행동을 따를 수 있습니다. 비트코인은 지난 11일 동안 9일 연속 하락했으며, 200일 이동 평균선 위에서의 고착을 시도하면서 강한 매도세를 촉발했습니다. 이러한 패턴은 목요일 오전까지 지속되었으며, 가격이 지난 4개월의 저점을 계속 테스트함에 따라 비트코인은 달러 지수의 최근 약세로부터 지속적인 강세를 얻지 못할 수 있습니다,"

ChainCatcher 메시지Bitfinex Alpha 연구 보고서에 따르면, 제롬 파월 미국 연방준비제도 의장이 잭슨홀에서 금리 인하 가능성을 시사하는 발언을 하면서 위험 자산이 전반적으로 상승하였고, BTC는 65,000 달러로 급등했습니다.이 발표는 달러 하락을 초래하고 주식 시장을 부양시켰으며, S&P 500 지수는 역사적 고점에 근접했습니다. 그동안 주식 시장에 뒤처졌던 비트코인은 하루 만에 6.06% 급등하며 5월 이후 두 번째로 큰 일일 상승폭을 기록했습니다.이번 상승은 비트코인과 미국 주식 시장 간의 상관관계가 계속 강화되는 가운데 발생했으며, 8월 초 저점 이후 비트코인은 주식에 비해 상대적으로 부진한 모습을 보였습니다. 금요일의 가격 급등은 상관관계의 급격한 상승을 목격했으며, 이는 위험 선호가 비트코인 시장으로 돌아왔음을 나타냅니다.

ChainCatcher 메시지, 싱가포르 암호화폐 투자 기관 QCP Capital이 발표한 바에 따르면, 하룻밤 사이에 미국 비농업 고용 인원의 하향 수정은 노동 시장의 약세를 강조하며, 연준이 금리 인하를 미룰 가능성에 대한 우려를 불러일으켜 매도세를 촉발했습니다.그러나 7월 연방 공개 시장 위원회(FOMC) 회의록에 따르면, 일부 정책 입안자들은 금리 인하에 기꺼이 동의했으며, 이는 인플레이션과 고용 목표의 균형을 맞추기 위한 보다 비둘기파적인 입장을 드러내어 이러한 우려를 완화했습니다. 이러한 비둘기파적 발언은 위험 자산을 부양시켰고, 비트코인 가격은 61,800 달러를 초과했습니다. Coinbase에서의 강력한 매수세는 싱가포르 시간으로 새벽 4시까지 지속되었습니다. Coinbase에서의 공격적인 매수 주문(미국 내 수요를 나타냄)은 단기 추세의 좋은 신호입니다.현재 시장의 초점은 내일 잭슨 홀에서 열리는 파월 연준 의장의 연설로 이동하고 있으며, 금리 인하에 대한 더 많은 신호를 기대하고 있습니다. 시장이 금리 인하에 일반적으로 베팅하고 있는 만큼, 예상치 못한 경제 데이터는 시장에 중대한 영향을 미칠 수 있습니다.