ChainCatcher のメッセージ、QCP Capital の最新分析によると、ビットコインは92500ドルの重要なサポートレベルを成功裏にテストした後、昨晩95200ドルまで反発しました。しかし、アメリカ政府が押収したシルクロードのビットコインを売却する計画が報じられた後、今日のアジア早朝のビットコインの見通しは弱気に転じました。暗号通貨の価格は、マクロの不利な要因の影響を受け続けています。昨晩発表された連邦準備制度の会議議事録は、よりタカ派的な立場を示しました。連邦準備制度は、インフレリスクの上昇を考慮し、利下げのペースを遅らせると述べました。昨日発表されたADP雇用調査もマクロの不確実性を高め、民間部門の雇用と賃金の成長が共に鈍化していることを示しました。これは、火曜日に発表されたJOLTSの求人データが描く強い雇用市場とは対照的です。オプション市場では、すべての期限のカーブが急勾配になり、3-6月のスプレッドは1.5ボラティリティポイント拡大し、6-12月のスプレッドは1ボラティリティポイント以上に上昇しました。取引デスクでは、近月のボラティリティが圧迫されていることが引き続き観察されており、1月17日満期の平値オプションは昨晩より3ボラティリティポイント下落しました。QCPは、今日のアメリカ市場の休場中にビットコインが92000-95000ドルの範囲で整理されると予想しています。92000ドルを下回る場合、90000ドルの整数ポイントまでさらに下落する可能性があります。

ChainCatcher のメッセージによると、QCP Capital の最新分析では、アメリカの雇用データが予想を上回った影響で、ビットコインは 9.5 万ドルのサポートレベルまで調整しました。JOLTS の求人件数は 810 万件に急増し、774 万の予想を上回りました。雇用市場の予想外の強さがリスク回避の感情を引き起こし、長期債の利回りが上昇したことでリスク資産が売却されました。ビットコイン ETF への資金流入は 9.87 億ドルから 5290 万ドルに急減し、減少幅は 94% に達しました。その中で、ブラックロックの IBIT は 5.96 億ドルの顕著な流入を記録し、一方で ARK と 21Shares の ARKB では 2.13 億ドルの流出が見られました。QCP Capital は、今週の FOMC 会議と非農業雇用データがビットコインの動向にさらに影響を与えると考えています。市場はトランプの就任が楽観的な感情を高めると予想しており、現在の調整は強気の反発に向けた蓄積である可能性があります。

ChainCatcher のメッセージによると、QCP Capital の最新分析では、MicroStrategy が再び 1,070 枚のビットコインを購入し、平均価格は約 94,000 ドルであると指摘しています。以前、この会社は永続優先株を通じて最大 20 億ドルの資金調達を発表しました。ビットコインは Coinbase でプレミアム取引されており、現物価格は2週間ぶりに 10 万ドルを突破し、現物 ETF の純流入が再び見られることと一致しています。この傾向は、機関投資家が 2025 年のビットコインの配置を増やしていることを示唆しているかもしれません。報告書は、好意的な規制ニュースが現物市場を引き続き支えていることを強調しています。カナダの親暗号通貨政治家ピエール・ポリヴェールがジャスティン・トルドーに代わって次期首相になる可能性があります。しかし、1 月の市場は順調ではなく、構造的リスクが依然として存在します。アメリカ財務省の債務上限は今月中旬に再び実施される見込みで、財務省は政府支出を支払うために「非常手段」を講じる必要があり、これが市場の変動を引き起こす可能性があります。

ChainCatcher のメッセージによると、QCP Capital の最新分析では、BTC 現物は流動性が薄いために明らかなギャップが生じており、最近の反発は継続的な売り圧力に制限されています。12 月 19 日以来、現物 ETF の純流出は 18 億ドルに達し、MicroStrategy の BTC 購入は明らかに鈍化しており、暗号市場の疲弱な動きが全体の市場心理と一致していることを反映しています。S&P 500 とナスダックは、8 取引日で 3 回目の 1% 以上の下落を記録しました。年末のパフォーマンスは平凡でしたが、BTC は年末に 120% 上昇し、世界の株式や金を上回りました。2025 年を展望すると、トランプ政権後の暗号に友好的な政策に対して楽観的な見方があるものの、機関投資家の資産配分の調整が重要な触媒となる可能性があります。BTC はさまざまな機関で広く採用されると予想され、その主導的地位が強化され、現物のボラティリティが安定し、ヘッジおよび売りのコールオプションの需要が高まるでしょう。

ChainCatcher のメッセージ、MicroStrategy は月曜日に 5.61 億ドルを費やし、約 106662 ドルの単価で 5262 ビットコインを購入したと発表しました。これにより、このソフトウェア会社のバランスシート上のビットコイン総保有量は 444262 に達しました。しかし、QCP のアナリストは「これは最近数週間で最小の購入量であり、現在の水準でビットコインを購入する意欲に疑問を投げかけている」と指摘しました。さらに、QCP Capital のアナリストは火曜日の報告書で、2024 年の終わりが近づくにつれて、暗号通貨市場の熱意が減少しているようだと指摘しました。月曜日時点で、現物ビットコイン上場投資信託（ETF）は 3 日連続で流出しています。

ChainCatcher のメッセージによると、シンガポールの暗号投資機関 QCP Capital は、先週市場が洗い流された後、現物価格が横ばいで推移していると述べています。今週の金曜日には、約 200 億ドルのビットコインとイーサリアムのオプションが期限を迎え、Deribit の総ポジションのほぼ半分を占めます。オプションの期限が近づくことで、特に現物価格が横ばいで、売り手がショートポジションを継続している場合、四半期末のボラティリティの売却が引き起こされる可能性があります。もし BTC が 10 万ドルを突破すれば、ボラティリティは安定を保つ可能性がありますが、そうでなければアルトコインが追い上げの機会を迎えるかもしれません。現在、BTC の市場シェアは 58% であり、資金がアルトコインに流れるかどうかに注目して、トレンドの変化を確認する必要があります。

ChainCatcher のメッセージ、QCP Capital の最新分析によると、米連邦準備制度のタカ派 FOMC 会議がリスク資産の全面的な売りを引き起こし、ナスダックは 3.56% の暴落、S&P 500 は 2.95% の下落、ビットコインは 6.13% の下落を記録しました。市場は米連邦準備制度が 25 ベーシスポイントの利下げを行うと予想していますが、ドットプロットの引き下げがパニックを引き起こし、インフレが続くため、米連邦準備制度は 2025 年にわずか 2 回の利下げを見込んでおり、市場の一般的な予想である 3 回を下回っています。QCP Capital は、この一連の売りを米連邦準備制度のタカ派の発言に帰するのは簡単ですが、実際の市場崩壊の根本的な原因は、以前の過度に楽観的な市場心理にあると考えています。米国の選挙以来、リスク資産は一方向の上昇相場を経験しており、これにより市場はあらゆるネガティブなニュースに非常に敏感になっています。

ChainCatcher メッセージ、QCP Capital の最新分析によると、米連邦準備制度理事会のタカ派 FOMC 会議がリスク資産の全面的な売却を引き起こし、ナスダックは 3.56% 下落し、S&P 500 は 2.95% 下落し、ビットコインは 6.13% の下落を記録しました。市場は米連邦準備制度理事会が 25 ベーシスポイントの利下げを行うと予想していますが、ドットプロットの引き下げがパニックを引き起こし、インフレが続くため、米連邦準備制度理事会は 2025 年にわずか 2 回の利下げを見込んでおり、市場の一般的な予想である 3 回を下回っています。QCP Capital は、今回の売却を米連邦準備制度理事会のタカ派の発言に帰するのは容易ですが、実際には市場崩壊の根本的な原因は以前の過度に楽観的な市場心理にあると考えています。米国の選挙以来、リスク資産は一方向の上昇相場を経験しており、これにより市場はあらゆるネガティブなニュースに非常に敏感になっています。

ChainCatcher のメッセージ、QCP Capital の最新分析によると、2024 年最後の連邦準備制度理事会の会議が近づいており、25 ベーシスポイントの利下げが予想されています。しかし、アメリカのインフレが依然として 2% の目標を上回っており、雇用市場が引き続き強いことから、今回の会議の声明と点描図はハト派的な傾向を持つ可能性があります。QCP Asia は 2025 年に 3 回の利下げがあると予測していますが、連邦準備制度は利下げのペースを加速することに慎重な姿勢を示す可能性があります。市場に関して、QCP は現在、さまざまな市場の流動性が徐々に低下しており、価格のギャップや大規模な清算を引き起こす可能性があると指摘しています。テクニカル分析では、ビットコインの日足チャートにイーブニングスターの形状が現れ、弱気のダイバージェンス信号が示されています。それにもかかわらず、トランプが 2025 年にホワイトハウスに復帰する可能性やその他の好材料を考慮すると、QCP は投資家に市場の調整時に冷静さを保ち、軽率にポジションを閉じないように勧めています。

ChainCatcher のメッセージによると、Decrypt の報告では、シンガポールのデジタル資産取引会社 QCP Capital が月曜日の報告で、ビットコインと金の価格比率が新たな高値を記録し、ビットコインが「デジタルゴールド」としての地位をさらに強化し、「従来の金に比べて、ますます好まれる価値の保存手段」として位置づけられていると述べています。それにもかかわらず、トレーダーたちは不確実な時期において依然としてビットコインよりも金を選ぶ傾向があります。ビットコインはある程度、従来の市場との関連性が高まっており、これは部分的にアメリカのビットコイン ETF が今年の1月に承認されたことに起因しています。Coinglass のデータによると、世界のビットコイン ETF の運用資産は1190億ドルに達しています。世界金協会のデータによれば、2024年11月時点で金 ETF の資産総額は2900億ドルで、ビットコイン ETF の資産の約2倍に相当します。

ChainCatcher メッセージ、シンガポールの暗号投資機関 QCP Capital は本日、アジア時間の早い段階でビットコインが 106,500 ドルを突破し、再び新たなマイルストーンを達成したと発表しました。過去 12 時間でのショートポジションの清算総額は約 1.51 億ドルに達し、この上昇を後押ししました。週末の市場流動性が不足し、トレーダーが過度に自信を持ったため（Deribit 取引所の資金調達率が一時的にマイナスに転じた）、市場は上方向にショートポジションを圧迫しました。ビットコインと金の比率はこの波の中で歴史的な高値に達し、ビットコインが「デジタルゴールド」としての地位をさらに強調し、従来の金よりも価値の保存手段としてより人気があることを裏付けました。ナスダック 100 指数に MicroStrategy が組み入れられ、市場の感情をさらに高めました。マイケル・セイラーは、現物価格が 10 万ドルを超えても、会社がビットコインを引き続き購入する可能性があることを示唆しました。この組み入れは、MicroStrategy の株に受動的な資金流入を引き寄せ、結果的に同社がビットコインを購入するための資金調達を容易にする可能性があります。今週の連邦準備制度の会議は、ビットコインにとっては単なる背景情報のように思えますが、ビットコインの動きは依然として市場の感情にしっかりと影響されています。可能性は低いものの、もし連邦準備制度とパウエルが極端にハト派の立場を取れば、ビットコインのさらなる上昇を支える要因となるかもしれません。

ChainCatcher のメッセージによると、QCP Capital の最新分析では、ビットコインが最近 15 億ドルのロングポジションの清算に直面し、価格が一時 3,000 ポイント暴落した後、95,000 ドルの重要なサポートレベルで反発し、現在は 97,000-98,000 ドルの範囲で整理されています。この調整により、多くのアルトコインも影響を受けました。機関投資家の参入に関して、ビットコインとイーサリアムの現物 ETF はそれぞれ 8 日間と 11 日間の連続した純流入を記録しました。マイニング会社 Riot Platforms は MicroStrategy の戦略を模倣し、5 億ドルの無利息転換社債を発行してビットコインを購入する計画を発表しました。この計画は強い市場需要を得ています。注目すべきは、マイクロソフトの株主が今日、ビットコインをバランスシートに組み入れることについて投票を行うことです。取締役会は反対を推奨していますが、承認されれば予期しない上昇をもたらす可能性があります。同時に、アマゾンの株主もビットコインを準備資産として推進しているとの報告があります。QCP は、フランスと韓国の政局が安定し、中国が経済刺激策を導入することを約束した背景の中で、マクロ市場のボラティリティが緩和されていると指摘しています。ビットコインとイーサリアムの短期ボラティリティは依然として高水準を維持しており、ベアオプションに偏っています。分析によれば、ビットコインが 10 万ドルの整数の壁を突破するには、依然として重要な触媒を待つ必要があります。

ChainCatcher のメッセージによると、Onchain Lens の監視により、不丹政府が QCP Capital に 406.074 ビットコインを移転したことが確認され、価値は 4000 万ドルです。以前の報道によれば、不丹王国のアドレスが保有するビットコインの時価総額は 11 億ドルに達し、現在その GDP の 34% を占めています。

ChainCatcher のメッセージによると、QCP Capital の最新分析では、4000 ドルと 10 万ドルがそれぞれ ETH と BTC の重要な価格帯であると指摘されています。オプション市場から見ると、12 月 27 日に期限が到来する契約のオープンポジションが最も大きく、その中で ETH 4000 ドルの行使価格の契約のオープンポジションは 9 万件、BTC 10 万ドルの行使価格の契約のオープンポジションは 1.6 万件に達しています。具体的なデータによると、トレーダーは BTC 12 月 27 日に期限が到来する 10 万ドルのコールオプションポジションを利益確定しており、3 月に期限が到来する 13-15 万ドルのオプションに移行する可能性があります。さらに、Deribit の永久契約の資金調達率は安定しており、主要取引所の資金調達率は若干高めですが、価格が大幅に上昇する可能性は依然として低いです。歴史的データから見ると、ETH は通常、ビットコインの半減期の翌年の 1 月に歴史的な最高値を更新します。ETH のリスクリバーサル指標は、来年の 1 月から強いコールバイアスが明らかに強まることを示しています。QCP は構造的に強気の見解を維持していますが、残りのホリデーシーズンでは現物価格がレンジでの振動を維持する可能性があると予想しています。

ChainCatcher のメッセージによると、QCP Capital の最新分析では、2021 年以来の老舗暗号通貨がここ2週間で顕著な上昇を見せています。XRP は 2021 年の 2 ドルの歴史的高値を突破し、11 月以来 400% 増の 2.90 ドルに急騰しました。同時期に、ADA、HBAR、XLM などのベテランプロジェクトもそれぞれ 300%、800%、600% の上昇を記録し、伝統的な暗号資産の強い勢いを示しています。今回の上昇は主に二つの要因によって推進されています。まず一つ目は、トランプが 11 月にアメリカ企業による暗号通貨のキャピタルゲイン税を廃止する提案をしたことです。二つ目は、潜在的な暗号通貨支持の内閣候補者です。現職の Cantor Fitzgerald CEO ハワード・ラトニックが商務長官に就任する可能性があり、彼の会社は現在 Tether と協力交渉を行っています。同時に、SEC の議長職は暗号通貨支持のポール・アトキンスが現議長のゲイリー・ゲンスラーに代わる可能性があります。韓国が戒厳令を実施したことで一時ビットコインが 93500 ドルに下落しましたが、その後の市場の急反発は現在の買い圧力が強いことを示しています。報告書によると、インフレ懸念が 2025 年の米連邦準備制度の利下げ予想を三回に圧縮し、トランプが中国、メキシコ、カナダ、BRICS 諸国に対する地政学的リスクを抱えているにもかかわらず、暗号通貨市場は依然として上昇を続ける見込みです。アナリストは、トランプチームが暗号に優しい政策を打ち出す可能性や機関投資家の継続的な参入の後押しにより、ビットコインが 10 万ドルを突破し、イーサリアムが歴史的な新高値を達成する目標が夢から現実に変わると考えています。投資家には市場の強い動向に注目し、投資機会を捉えることをお勧めします。

ChainCatcher のメッセージ、QCP Capital の最新分析によると、ビットコイン価格は一時 97,000 ドルを突破した後、95,000 ドル以上に戻りました。アメリカ政府が Silk Road に関連する 10,000 枚のビットコイン（約 9.63 億ドル）を移転したことが短期的な変動を引き起こし、オプション市場の前方ボラティリティ曲線はプットオプションのプレミアムがコールオプションを上回っていることを示しています。機関投資家の需要は引き続き強化されており、現物 ETF は昨日 3.5 億ドルの純流入がありました。MARA Holdings は 2 ヶ月以内に 6.18 億ドルのビットコインを購入し、MicroStrategy の投資戦略に従っています。Riot Platform などの主要なマイニング会社はビットコインの販売を一時停止し、ポジションの拡大を検討しています。一方で、マイクロソフトがビットコインの購入を検討しているという噂が流れ、企業がビットコインを準備資産としての関心を高めていることが浮き彫りになっています。マクロ市場に関しては、S&P 500 指数は今年 54 回目の歴史的高値を更新しました。複数の連邦準備制度理事会の関係者は、次回の会議で借入コストを引き下げる傾向があると述べていますが、最終的な決定は発表される経済データに依存します。アナリストは、この決定が発表ウィンドウ期間中に市場の変動を引き起こす可能性があると予測しています。

ChainCatcher のメッセージ、QCP Capital の最新分析によると、PCE 物価指数が予想通りであった後、BTC は 9.5 万ドルの水準に戻りました。ETH は強いパフォーマンスを示し、昨日の上昇率は 11.65% に達し、最高で 3,688 ドルに達しました。ETH/BTC 比率は現在 0.03760 で、先週比 17.8% 上昇しており、次の重要な抵抗レベルは 0.0400 です。一方、BTC の時価総額比率は 61.50% の高値から後退しています。ETH 現物 ETF は引き続き強力な純流入を記録しており、昨日は 9010 万ドルの流入があり、4 日連続で正の成長を維持しています。ETH がこの牛市で BTC や SOL に対して上昇幅が遅れていることを考慮すると、最近の強いパフォーマンスは、歴史的高値 4,868 ドルを再テストする可能性を支えています。現在の価格に対してはまだ 35.4% の上昇余地があります。

ChainCatcher のメッセージ、QCP Capital の最新分析によると、イーサリアムは強いパフォーマンスを示し、昨日は4%以上の上昇を記録しました。一方、ビットコインは1.5%下落しました。ETH/BTC の為替レートは選挙後の低点0.0318から13%反発し0.0366に達し、資金がイーサリアムに移動していることを示しています。イーサリアムの上昇幅は、CoinDesk 20 インデックスの0.5%の上昇を大きく上回っています。さらに、アメリカの大統領選出候補トランプはスコット・ベッセントを財務長官に指名し、市場の感情を高めました。ダウ平均株価は439ポイント上昇し44860ポイントに達し、上昇幅は0.99%です；S&P 500 インデックスは6000ポイントを突破しました；ナスダック総合指数は0.75%上昇しました。ベッセントは「三本の矢」経済戦略を提案し、2028年までに3%の予算赤字、3%のGDP成長、日産300万バレルの石油生産を目指すとしています。

ChainCatcher メッセージによると、QCP が発表した最新のレポートによれば、ブラックロックのビットコイン現物 ETF（IBIT）はオプション市場で強いパフォーマンスを示し、最初の1時間の取引量は 73,000 契約に達し、コールオプションとプットオプションの比率は 4.4:1 です。IBIT は、最も活発な非指数オプションの上位 20 にランクインしており、これは機関投資家がビットコインを主流の資産クラスとして信頼していることを示しています。この市場の反応は、新しい投資家層を引き寄せ、多様な取引戦略をサポートし、ボラティリティと下方リスクを低減し、ビットコインの主流市場での地位を強化するのに寄与する可能性があります。さらに、トランプ内閣の指名が注目を集めており、特に暗号通貨に友好的なイーロン・マスクが新設された政府効率部（DOGE）を率いることや、ビットコイン支持者のピーター・ヘッグセスが国防長官に指名されたことが挙げられます。共和党が上院を掌握する中で、ほとんどの指名は確認をスムーズに通過することが予想され、トランプは感謝祭前に内閣人選を完了する計画を立てており、これらの選択は新政府とデジタル資産の政策および金融における影響力の増大との適合性を強調しています。

ChainCatcher のメッセージによると、QCP Capital の最新分析では、NASDAQ が本日 BlackRock のビットコイン現物 ETF（ティッカーシンボル：IBIT）のオプション取引を開始したことが指摘されています。伝統的な資産のデリバティブ市場規模は通常、基礎資産の時価総額の 10-20 倍であり、この動きはビットコインデリバティブ市場に大きな機会をもたらすでしょう。機関投資家は、長期現物 ETF のポジションからの収益生成に注目する可能性があり、これが暗黙のボラティリティのさらなる圧縮を引き起こすかもしれません。第3四半期の 13F 書類によると、MicroStrategy の機関保有者は 667 社から 738 社に増加し、その中で Vanguard は約 1600 万株を追加し、増加率は 1000% に達しました。一方、高盛はデジタル資産プラットフォームの売却を計画しており、暗号通貨と伝統的金融の融合をさらに際立たせています。オプション市場では、12 月の 10 万ドルの行使価格が依然として最高の未決済建玉を保持しています。現物価格が 9 万ドルを上回る中、暗黙のボラティリティのバタフライスプレッドは先週より 1 ポイント低下しており、これはビットコインのさらなる上昇の基盤を築く可能性があります。