AIはWeb3の注目を大きく占めています。しかし、現在の多くのAIエージェントが提供する実際の価値は限られています --- --- この状況は変わろうとしています。

現在、多くのDeFiプロトコルがAIエージェントを導入し、ユーザーに新しい自動化されたAI駆動の体験を提供しています。

この進化は新しいDeFAI運動（DeFi + AI）を生み出しました。しかし、これらの議論はしばしば重要な参加者である永続取引（Perp）DEXを無視しています。では、AIエージェントが永続取引に出会ったとき、何が起こるのでしょうか？私たちはどのようにPerpAIを活用できるのでしょうか？

PerpAI：潜在的なユースケース

AIエージェントは、私たちがあらゆるもの（暗号通貨を含む）とどのように相互作用するかを根本的に変える可能性があります。以下は、永続先物取引とAIエージェントの組み合わせから生まれる可能性のある新しいユースケースのいくつかです。

私たちは、Spectral（https://x.com/@Spectral_Labs）からのエージェントのようなAIエージェントの例をすでに見ています。彼らはHyperliquidで取引を行っています。しかし、どの具体的なユースケースがPerp DEXをそのプラットフォームに統合できるのでしょうか？

1. 大型Perp DEXとaixbt_terminalの協力

SynFutures、Hyperliquid、Jupiter、またはdYdXなどのプラットフォームは、永続契約取引量で主導的な地位を占めています。SynFuturesはBase上の主要なperp DEXとして、ここで戦略的な優位性を持つ可能性があります。なぜなら、aixbt_agentもBase上に存在するからです。

「Degenモード」を想像してみてください。aixbtの洞察を利用して、SynFuturesや他のperp DEXで自動取引を行います。このモードは、ソーシャル分析やニュースを統合するだけでなく、未決済契約（OI）、取引量のトレンド、資金調達率などのperpネイティブデータも統合できます。

例の拡張：たとえば、ロングポジションの増加により、AIがBTC永続契約の資金調達率が急上昇していることを認識したとします。逆張りのショート取引を開始し、相手の過剰レバレッジトレーダーの利益を最大化することができます。

これらの機能へのアクセスは、二重権利または二重トークン所有権を通じて付与される可能性があります（これは推測に過ぎません。チームは独自の方法で革新を進める傾向があります）。

2. AIエージェントによる清算リスクの管理

このユースケースを最初に採用するDEXにとって、これは容易にキラー機能となる可能性があります。AIエージェントは、資金調達率、ボラティリティ、担保の健全性を監視することで、清算リスクを管理するためにレバレッジレベルを自動的に調整できます。

拡展示例：ユーザーの担保が主にETHであり、市場がETH価格の急落を経験したと仮定します。マージンバッファが薄くなりすぎた場合、AIエージェントは担保を安定コインに動的に再バランスし、清算リスクを低減させることができます。場合によっては、一部のポジションを決済することも可能です。

より高度な設定では、perpプラットフォームがそのような統合をサポートしている場合、オプションを使用してヘッジすることができます。このアプローチにより、トレーダーは自分のポジションがリアルタイムで保護されていることを知り、安心して取引できます。

3. AIエージェントを個人の取引メンターとして

オンラインチェスの試合後の分析が見逃した機会やミスを浮き彫りにするのと同様に、AIエージェントはトレーダーに類似の体験を提供できます。

例の拡張：AIエージェントが包括的な取引後レポートを生成し、改善が必要な領域を詳細に説明するシナリオを想像してみてください。たとえば、「あなたはこの取引を早すぎる段階で終了しました。過去のデータによれば、もう1時間保持していれば、利益が15%増加していたでしょう。」また、歴史的な成功率に基づいて代替戦略を提案することもできます。「順張り取引にトレーリングストップを使用することを検討してください。」

この概念は、経験豊富なトレーダーに新しい収入源を開くことができます。AIエージェントが彼らの取引を分析し、エントリーおよびエグジットポイントに影響を与える要因を理解することを許可します。時間が経つにつれて、AIはより賢くなり、成功したトレーダーの共通のパターンを認識し、経験の浅いユーザーのメンターとして機能することができます。

このサービスは有料機能として提供され、投資回収率が最も高いトレーダーに収入分配を提供することができます。または、最も優れた人間から学び、そのフレームワークに基づいて高い信頼性のある取引を模倣する自動化されたAI駆動のトレーダーに発展することも可能です。

4. 流動性AI群体

このアイデアは、取引の別の側面、すなわち流動性に焦点を当てています。AIエージェントは、ボラティリティ、市場の深さ、取引活動などの要因を分析することで、「群体知能」を作成し、各市場やプラットフォームの流動性を動的に再バランスします。

拡展示例：特定の資産に対する需要が増加し、市場で流動性が逼迫しているシナリオを想像してみてください。AI群体はこの状況を事前に発見し、需要が低い市場から流動性を再配分して、スプレッドを安定させ、トレーダーのスリッページを最小限に抑えることができます。

実際には、すべてのDEXが統一された流動性プールを持ち、AIエージェントが流動性を需要の高い市場に導くことを意味します。戦略的にリソースを配分することで、このアプローチは資本効率を大幅に向上させ、流動性提供者に平均を上回るリターンをもたらすことができます。

注目すべき主要人物

これらの革新がperp DEXの新しいゴールドスタンダードになる前に、これらのアイデア（または彼ら自身のAIエージェントに対する見解）を最初に採用する可能性のあるチームは誰でしょうか？

特にAIリスクマネージャーのケースでは、リーダーは永続契約分野の既存の巨人から抜け出し、取引量と時価総額で主導的な地位を占める可能性が最も高いです。

私は、AIエージェントの需要が高く、採用率が高いチェーン上のDEX、たとえばJupiterやSynFuturesに期待しています。もちろん、取引市場の台頭の伝説的なHyperliquidを無視することはできません。

AIエージェントをDeFi（特に永続先物DEX）に統合することは、単なる漸進的な改善ではなく、真のパラダイムシフトを表しています。AIツールを活用することで、トレーダーは市場をナビゲートするためのよりスマートで安全かつ効率的な方法を解放できます。同時に、これらの革新を早期に採用するプラットフォームは、DeFAI運動の先駆者としての地位を確立するでしょう。