데이터 해석 PNUT의 온체인 자산: 누군가는 3400만을 놓쳤고, 누군가는 1300만을 쓸어 담았다

저자: Frank, PANews

방금 지나간 11월은 비트코인과 MEME가 함께 춤추는 한 달로 기억될 것입니다. 그리고 PNUT은 11월 MEME 트랙에서 가장 눈부신 스타가 되었습니다. 단 한 달 만에 0에서 최고 20억 달러 이상의 시가총액을 기록하며, 수많은 다이아몬드 손과 스마트 머니의 부의 신화를 만들어냈습니다.

머스크의 언급이나 바이낸스 등 주요 거래소의 상장 소식과 같은 외부 요인을 제쳐두고, 스마트 머니와 다이아몬드 손들은 어떻게 이 금메달 프로젝트를 잡았을까요? 현재 체인상의 자산 분포는 어떤 상태일까요? PANews는 PNUT 체인상의 상위 1000개의 보유 주소에 대한 대량 데이터 분석을 통해 이러한 주요 자산의 비밀을 밝혀내고자 했습니다.

먼저, 이번 분석의 데이터 출처와 방법에 대해 설명하겠습니다. 이번 분석은 11월 28일 체인상의 상위 1000개의 보유 주소를 분석 대상으로 삼았으며, 거래 데이터 출처 문제로 인해 로봇 주소, 거래소 주소, 거래 풀 주소 또는 비정상 주소를 제외한 약 624개의 주소의 최초 매수 또는 전입 상황(가격, 금액), 최초 매도 또는 전출 상황(가격, 금액), 일부 연관 주소, 일부 대규모 주소, 초기 내판 매매 주소 등을 분석했습니다.

머스크보다 빠른 다이아몬드 손들

최초 매수 시간 분포도

PANews의 분석에 따르면, 이 대규모 투자자들의 최초 매수 시간은 대부분 11월 2일에서 11월 4일 사이에 집중되어 있습니다. 그 중 11월 3일에 매수한 주소가 가장 많아 159개에 달합니다. 11월 2일이 그 뒤를 잇고, 이 날에 138개의 주소가 최초로 매수했습니다. 시간선상에서 보면, Peanut 사건은 머스크가 11월 3일 새벽 3시경에 처음 언급했습니다.

하지만 이 다이아몬드 손들의 매수 시간은 이 시점보다도 빨랐습니다. 사실 이 사건은 10월 31일에 발생했으며, PNUT 토큰도 10월 31일에 탄생했습니다. 11월 2일에는 미국의 여러 매체가 "쥐의 생명도 생명"이라는 여론 주제를 부각시키기 시작했으며, 이는 많은 스마트 머니가 머스크를 따르는 것에 그치지 않고 서구의 핫 이슈와 사건에 항상 주목하고 있음을 보여줍니다.

그러나 머스크의 언급 이후, 실제로 가장 많은 스마트 머니 주소가 이 시기에 개입하는 모습을 볼 수 있었습니다.

남들이 두려워할 때 진입하기

매수 가격을 살펴보면, 거의 절반의 스마트 머니가 0.05에서 0.1 사이의 가격대에서 최초로 PNUT을 매수했습니다.

그래프에서 노란색 상자는 이들 상위 1000명의 대규모 주소가 가장 많이 매수한 시간과 가격대입니다. 사실 이 가격대 이전에 PNUT은 이미 두 번의 상승을 경험했으며, 시가총액은 5000만에서 1억 달러의 구간에 도달했습니다. 일반적으로 MEME 코인이 단기적으로 5000만에서 1억 달러 구간으로 상승하면 많은 사람들이 매도하는 시점이지만, 실제로 주요 세력은 오히려 이 시점에서 진입을 선택한 것으로 보입니다. 여기서 볼 수 있는 것은 스마트 머니의 비결이 반드시 초기 자산을 잡는 것이 아니라, 남들이 두려워할 때 진입하는 것일 수 있다는 점입니다.

또한, 각 날짜별 매수 총액을 살펴보면, 상위 1000명의 주요 자금 유입은 11월 2일에서 4일, 11월 11일에서 14일 사이에 집중되어 있습니다. 첫 번째 구간은 PNUT이 막 뜨기 시작한 시점으로, 대부분의 주요 자금이 이 단계에서 배치되었습니다. 두 번째 단계는 바이낸스 등 여러 거래소가 PNUT 상장을 발표한 시점으로, 이 단계에서 또 다른 주요 세력이 확실성을 보고 진입한 것으로 보입니다. 그러나 이 시점에서 PNUT의 시가총액은 이미 10억 달러에 가까워, 이들의 매수량은 상대적으로 뚜렷하지 않았습니다. 오히려 11월 2일에서 4일 사이가 주요 세력의 명확한 진입 구간으로 보입니다.

대규모 투자자들은 일반적으로 보유 시간이 더 길다

보유 습관을 살펴보면, 주요 보유자의 보유 시간이 일반 투자자보다 확연히 길습니다. 분석된 주소 중 평균 보유 시간은 39시간이며, 여기에는 매수 후 현재까지 매도하지 않은 주소는 포함되지 않았습니다. 만약 매도하지 않은 주소의 보유 시간을 포함하면 평균 보유 시간은 더 높아질 것입니다.

매도 또는 전출 가격을 살펴보면, 최초 매도 또는 전출 가격도 기본적으로 0.05~0.1 달러의 가격대에 집중되어 있습니다. 그러나 여기서 고려해야 할 요소는 많은 대규모 주소가 매수 후 첫 번째 시간에 토큰을 새로운 주소로 분산시키기 때문에 매도에 해당하지 않으며, 따라서 매도 가격대의 참고 의미는 크지 않습니다. PANews가 개별 대규모 주소에 대해 추가 분석한 결과, 몇몇 보유액이 1000만 달러를 초과하는 주소는 현재까지도 매도하지 않았습니다.

누가 진정한 다이아몬드 손인가? 수익이 천만을 초과한 주소

조사 과정에서 PANews는 여러 주소의 토큰이 동일한 주소에서 유래한 것을 발견했습니다. 이러한 주소는 기본적으로 진정한 대규모 투자자들이 자금을 분산하기 위해 사용하는 새로운 주소입니다. 이에 대해 PANews는 이들 뒤에 있는 진정한 대규모 투자자들에 대한 조사를 진행했습니다.

이들 대규모 주소 중 가장 주목할 만한 것은 J8ZWHVX5CjZWcHb1fqNVSiwjRy21WFj8mxvFDddjbHxv(이하 "J8ZWH") 주소입니다.

이 주소는 11-01-2024 01:48:12에 15,13만 개의 PNUT을 매수하며 10개의 SOL을 지출했습니다. 이후 계속해서 추가 매수를 진행하여 최대 2800만 개의 PNUT을 보유하게 되었으며, 그의 평균 보유 가격은 약 0.0001 달러입니다. 최고 2.46 달러로 계산할 경우, 그의 수익률은 2.46만 배에 달합니다. 11월 2일에는 1597만 개를 매도하여 109,371 달러의 수익을 올렸습니다. 현재 그는 약 1260만 달러의 PNUT을 여전히 보유하고 있습니다.

또 다른 주소인 2h7s3FpSvc6v2oHke6Uqg191B5fPCeFTmMGnh5oPWhX7(tonkadriving.sol)도 전설적입니다. 이 주소는 11월 1일 PNUT을 발견하고 미친 듯이 자금을 투입하여 6.7만 달러를 지출하고 915만 개의 PNUT을 매수했습니다. 당시 PNUT의 시가총액은 약 730만 달러에 불과했습니다. 그는 반 시간 만에 포지션을 구축했으며, 그의 매수 과정에서 토큰 가격을 한때 0.01 달러로 끌어올렸습니다. 이후 다른 플레이어들이 매도하기 시작했고, tonkadriving.sol은 이 과정에서 계속해서 자산을 흡수하여 최종적으로 0.007 달러의 평균가로 초기 포지션을 구축했습니다.

11월 3일, tonkadriving.sol은 PNUT의 창시자에게 400만 개의 PNUT을 보냈으며, 당시 가치는 24.4만 달러였습니다. 만약 tonkadriving.sol이 이 토큰의 최고 가치가 1000만 달러를 초과한다는 것을 알았다면, 그는 이 기부에 대해 후회했을까요?

초기 내판 플레이어가 잊어버린 22U가 291만으로

MEME 플레이어들에게 많은 이들이 내판을 선호하며, 일찍 사면 수익률이 높아집니다. PANews는 내판에 참여한 276개의 내판 주소를 분석한 결과, 마지막에 1000위 이내에 등장한 주소는 단 4개에 불과했습니다.

그 중 B8S2aupPvX3ARWgyEYS1gbHc3jTb2Ta4Q2i37HUewGnf 주소를 예로 들면, 이 주소는 내판 당시 2개의 주소를 사용하여 약 280달러를 지출하고 1375만 개의 PNUT을 매수했으며, 이후 이틀 내에 5657달러로 거의 모든 토큰을 매도했습니다. 11월 16일, 이 주소는 다시 14.8만 달러를 지출하여 8.6만 개의 PNUT을 다시 매수했습니다. 초기 보유를 기준으로 하면, 그는 최대 3410만 달러를 놓쳤습니다.

가장 강력한 내판 선수는 gUPH84k3YhMSjXSfXrTAUzCjuqQinQMZg9TkAkoSR77입니다. 이 주소는 내판에서 22달러를 지출하여 237만 개의 PNUT을 매수했으며, 이후 거래가 없었습니다. 현재 이 토큰의 가치는 약 291만 달러입니다. 그의 수익률은 13.2만 배에 달하며, 10U 전사로서의 모범이 되어야 합니다. 그러나 거래 습관을 살펴보면, 이 주소는 거래 로봇 주소일 가능성이 높으며, 현재 수백 달러의 고빈도 거래를 진행하고 있습니다. 아마도 주소의 주인은 당시의 무심한 행동이 상상 이상의 수익을 가져왔다는 것을 잊었을 것입니다. 또 다른 내판 주소인 CrjPMnpDyJ16qpo1hR74iEQ2bypvAeMqxmxm42tB9ppr도 22달러를 지출하여 매수했으며, 매번 5902개를 매도하여 현재까지 19.4만 달러를 매도했으며, 계좌에는 약 8.2만 달러의 토큰이 남아 있습니다.

결국, 최고의 수익을 지키는 방법은 잊는 것이지만, 완전히 잊어서는 안 됩니다.

PNUT을 분석하는 과정에서 우리는 많은 행운의 부자 이야기를 보았고, 또한 많은 아쉬움을 발견했습니다. 많은 주소가 초기 보유 비용이 매우 낮았지만, PNUT이 실제로 상승하기 전에 모두 매도했습니다. 거래 습관에서 우리는 이러한 플레이어의 스타일을 볼 수 있으며, 많은 자금이 크지 않아서 수십 달러에서 수천 달러로 변할 때 모두 청산을 선택합니다. 그러나 그로 인해 수천만 달러의 수익을 놓치게 되었고, 이는 거래 생애에서 가장 큰 기회일 가능성이 높습니다.

반면 대규모 자금을 보유한 계좌는 일반적으로 더 차분합니다. 그들은 수만에서 수백만 달러를 투자했지만, 움직이지 않고 지키며, 많아야 수익이 큰 경우에만 원금을 회수합니다. 나머지는 총알이 날아가기를 기다리는 것입니다. 어쩌면 여기서 한 마디가 적절할 것입니다. 사람은 인식 내에서만 돈을 벌 수 있습니다.

하지만 다시 말해, 일반인으로서 한 거래에서 수십 배를 벌어들이는 것은 쉽지 않습니다. 게다가 이러한 자산의 방출이 없었다면, PNUT은 11월의 MEME 왕이 되기 어려웠을 것입니다.