다시 역사적 순간을 목격하다, 암호화 시장은 여러 악재의 충격을 받아 10억 달러 이상이 참혹하게 날아갔다

저자: Nancy, PANews

4년 전의 글로벌 "서킷 브레이커"의 기억이 생생한 가운데, 오늘 주식 시장의 급락이 서킷 브레이커를 다시 발동시키며 역사적인 순간을 재현하고 있다. 미국 경제 둔화와 지정학적 리스크 상승 등 여러 요인이 겹치면서 글로벌 주식 시장의 하락세가 심화되고, 시장의 공포감이 빠르게 확산되고 있다. 암호화폐 역시 "블랙 먼데이"를 겪고 있으며, 비트코인이 선두에서 급락하고 시장은 전반적으로 큰 하락을 경험하고 있다.

10억 달러 이상의 청산된 롱 포지션이 90% 차지, 거대 고래와 마켓 메이커가 연이어 "철수"

바이낸스의 시세에 따르면, 지난 24시간 동안 비트코인 가격이 일시적으로 약 51,417달러로 급락했으며, 하루 최대 하락폭은 거의 15.2%에 달했다. 이더리움은 최저 2,111달러로 떨어졌고, 하루 최대 하락폭은 21.7%를 초과하여 올해 상승폭을 거의 상실했다. 나머지 암호화폐들도 대부분 두 자릿수 이상의 하락폭을 보였다. CoinGecko의 데이터에 따르면, 기사 작성 시점에 암호화폐 총 시가총액은 2조 달러를 하회하며 1.9조 달러로 떨어졌고, 하루 동안 2,700억 달러 이상이 사라졌으며, 24시간 내 하락폭은 15.3%에 달했다.

이로 인해 Coinglass의 데이터에 따르면, 지난 24시간 동안 전 세계에서 청산된 인원은 26.9만 명을 초과했으며, 청산 금액은 10.2억 달러에 달하고, 주로 비트코인, 이더리움 및 솔라나에 집중되어 있다. 이 중 거의 90%가 롱 포지션 청산으로, 금액은 8.92억 달러에 달하며, 숏 포지션 청산은 1.33억 달러에 달한다. 동시에 암호화폐 시장은 "공포" 상태에 놓여 있다. Alternative의 최신 데이터에 따르면, 오늘 공포와 탐욕 지수(FGI)는 26점으로 하락하며 시장의 탐욕 감정이 지속적으로 감소하고 있다.

급락 속에서 체인 상의 대출 청산량도 사상 최고치를 기록했다. 암호화폐 체인 분석 플랫폼 Parsec의 데이터에 따르면, 지난 24시간 동안 DeFi에서의 대출 청산량은 3.2억 달러를 초과하며 연내 최고치를 기록했다. 이 중 ETH 담보 청산량은 1.87억 달러, wstETH는 7,790만 달러, wBTC는 3,250만 달러에 달한다. 청산 금액이 급증함에 따라 이더리움 블록체인 탐색기 Etherscan에 따르면, 기사 작성 시점에 이더리움 네트워크의 가스 요금은 이전의 한 자릿수에서 985Gwei로 급등했다. DefiLlama의 데이터에 따르면, 이더리움이 현재 가격에서 20% 하락하여 1,841달러에 도달할 경우, 체인 상에서 최소 약 1.87억 달러의 대출 청산이 발생할 것으로 예상된다.

그 중 많은 레버리지를 사용하는 거대 고래들이 청산되었다. 예를 들어, 체인 분석가 유진의 모니터링에 따르면, 오늘 오전 ETH가 급락하면서 일부 체인 상에서 레버리지를 사용한 ETH 고래들이 청산되었고, 이는 ETH 가격을 20% 이상 하락시키는 데 기여했다. 그 중 4개의 고래가 오늘 아침에 총 14,653개의 ETH가 청산되어 약 3,354만 달러에 해당한다. 또한 PeckShield의 모니터링에 따르면, 0x6f3b로 시작하는 주소는 1,111개의 WETH(약 314만 달러)와 45,290개의 LINK(약 49.3만 달러)가 청산되었으며, 0x47ab로 시작하는 주소는 약 528만 달러의 WBTC와 15.6만 달러 이상의 cETH가 청산되었고, 0x790c 주소는 20,500개의 AAVE(약 200만 달러)가 청산되었다.

이번 암호화폐 시장의 대폭락 속에서 많은 고래와 마켓 메이커들이 대규모로 포지션을 줄이고 있다. 예를 들어, 체인 분석가 유진의 모니터링에 따르면, Jump Trading은 최근 4.1억 달러의 wstETH를 여러 차례에 걸쳐 상환한 후 CEX(중앙화 거래소)로 이전했다. BitMEX의 공동 창립자는 최근 게시물에서 어떤 "거대 자산"이 모든 암호화폐 자산을 매도했다고 언급하며 Jump Trading을 암시했다. Lookonchain은 해당 기관이 7월 24일 이후 3.77억 달러의 wstETH를 매도했다고 모니터링했다. 동시에 The Data Nerd의 모니터링에 따르면, Wintermute는 8월 4일에 Binance에 UNI, ETH, WBTC 및 USDT를 총 1억 달러 이상 예치했으며; @ai_9684xtpa 데이터 모니터링에 따르면, 지난 6개월 동안 PENDLE을 잠금한 고래 0xfC0도 8월 4일에 40% 가까운 손실을 보며 매도한 것으로 보인다; Lookonchain 데이터 모니터링에 따르면, 어떤 Smart Money도 어제 Binance에 2,500개의 ETH를 예치했다.

하지만 일부 고래와 해커들은 바닥을 다지기로 선택했다. 예를 들어, Lookonchain의 모니터링에 따르면, 시장 붕괴 후, 한때 ETH에서 7,600만 달러의 이익을 얻었던 고래 주소가 다시 6,000개의 ETH(약 1,390만 달러)를 매수했다. Nomad 공격자의 해커 주소는 1시간 전에 3,975만 개의 DAI를 사용하여 16,892개의 ETH를 매수하고, ETH를 Tornado.Cash에 예치했다.

다중 악재가 대폭락의 "배후"

정부와 보상 압박, 거시 경제 불황, 지정학적 리스크, 그리고 트럼프의 당선 가능성 하락 등이 이번 암호화폐 시장 대폭락의 "배후"로 지목되고 있다.

예상치 못한 공급 급증이 하락 압력으로 작용

QCP Capital은 시장이 큰 조정을 겪고 있으며, 이번 하락은 비트코인 공급의 예상치 못한 급증으로 인한 것이라고 지적했다. 이번 공급 충격의 주요 원인은 미국 정부가 약 28,000개의 비트코인을 방출하고, Mt.Gox의 합의에서 약 34,000개의 비트코인을 배분하며, Genesis 채권자들이 15억 달러 가치의 비트코인과 ETH를 배분한 것 등이다.

또한, 이 기관은 최근 비트코인 채굴 난이도가 10.5% 상승하여 역사적인 최고 수준에 도달했으며, 이는 채굴자들에게 추가적인 압박을 가해 그들이 보유 자산을 청산하도록 강요하고 있다고 덧붙였다.

거시 경제 지표 악화, 미국 주식 시장 집단 하락 및 일본 주식 시장 서킷 브레이커 발동

지난 주의 불안한 흐름을 이어가며, 미국 주식 선물은 집단 하락세를 보였고, S&P 500 지수 선물은 1.84% 하락했으며, 나스닥 지수는 2.38% 하락, 다우 산업 지수는 1.51% 하락했다. 특히, 버핏이 소속된 버크셔 해서웨이가 2분기 애플 보유량을 50% 대폭 축소한 것은 미국 주식 시장의 정점 신호로 여겨지고 있다.

미국 주식의 하락은 미국 경제 신뢰의 붕괴에서 비롯되며, 이는 최근 여러 경제 데이터의 타격을 받았다. 보도에 따르면, 미국의 7월 실업률은 4.3%로 2021년 10월 이후 최고치를 기록하며, 경제 침체를 예고하는 샘 법칙을 촉발했다. 시장은 일반적으로 연준이 9월에 첫 금리 인하를 단행할 것이라고 예상하고 있지만, 이는 "너무 늦었다"는 지적을 받고 있으며, 영국의 두 번째 큰 은행인 바클레이는 연준이 9월에 50bp 금리를 인하할 가능성이 낮다고 지적했다.

"거시 경제 지표가 하락세를 부추겼다"고 QCP Capital은 보고서에서 언급하며, 예상보다 높은 4.3%의 실업률과 다가오는 경제 침체에 대한 우려가 투자자들의 불안을 가중시켰다고 밝혔다. 시장 변동성을 측정하는 주요 지표인 시카고 옵션 거래소 변동성 지수(VIX)는 28 이상으로 급등하며 2023년 3월 지역 은행 위기 이후 최고치를 기록하여 시장의 불안감을 더욱 가중시켰다.

연준 외에도 일본 중앙은행의 금리 결정도 주목할 만하다. 글로벌 금리 인하 추세 속에서 일본 중앙은행은 지난주 15bp 금리를 인상하여 정책 금리를 0.15%-0.25%로 조정했으며, 이번 금리 인상 규모는 시장 예상치인 10bp를 초과했다. 과거 역사적으로 일본 중앙은행의 금리 인상은 종종 글로벌 경제 침체의 중요한 신호로 여겨진다. 금리 인상과 국채 구매 규모 축소 소식에 따라 엔화의 달러 대비 환율은 144엔 구간으로 급등하며 7개월 만에 최고치를 기록했으며, 엔화의 반전은 차익 거래의 매력을 감소시켰다. 이로 인해 일본 주식 시장도 큰 하락세를 보였고, 월요일 아시아 주식 시장 개장 후 일본 주식 시장은 하락세를 멈추지 않았으며, 닛케이 225 지수와 도쿄 증권 거래소 지수는 계속 하락하며 서킷 브레이커가 발동되었다.

지정학적 긴장 상황 심화

중동 상황은 전 세계의 신경을 자극하고 있으며, 현재 이스라엘과 이란 간의 군사적 대치가 계속 심화되고 있다. 특히 최근 하마스 무장 조직의 지도자 이스마일 하니예가 이스라엘에 의해 암살된 사건은 "불에 기름을 붓는" 격이다. 최신 소식에 따르면, 이란은 24시간 내에 이스라엘을 공격할 가능성이 있다. 지정학적 긴장 상황은 주식 시장에 압박을 가하고 있으며, 이는 안전 자산에 대한 수요를 증가시키고 있으며, 글로벌 금융 시장, 특히 주식 시장이 고점에서 하락하는 데 영향을 미치고 있다.

트럼프의 미국 대통령 당선 가능성 하락

공화당 대통령 후보인 트럼프가 암호화폐를 그의 "미국 우선" 의제에 포함시키면서, "국가 비트코인 준비금"을 구축하겠다는 약속, 35조 달러의 국채를 비트코인이나 "암호화 수표"로 상환하겠다는 제안, 비트코인 및 암호화폐 대통령 자문 위원회를 임명하는 등의 공약으로 암호화 시장의 큰 지지를 얻었다. 그러나 바이든이 재선 출마를 포기하고 해리스 지명을 지지하면서 트럼프의 선거 확률이 하락하기 시작했고, 해리스는 오히려 상승세를 보이고 있다.

글로벌 시장 보도에 따르면, 트럼프는 7월에 1.387억 달러를 모금했으나 해리스가 캠페인 첫 주에 모은 금액에는 미치지 못하며, 현재 총 3.27억 달러의 현금을 보유하고 있다. 이전에 해리스의 캠페인 팀은 7일 만에 기록적인 2억 달러를 모금했으며, 그 중 3분의 2가 최초 기부자들로부터 나왔다. 최근 200명 이상의 벤처 캐피탈리스트들이 해리스를 지지한다고 목소리를 높였으며, 억만장자 마크 큐반, 리드 호프만, 클라이너 퍼킨스의 공동 창립자 브룩 바이어스, SV 앤젤의 론 콘웨이, 카우보이 벤처스의 에일린 리 등 업계 리더들이 포함되어 있다.

로이터/입소스의 최신 여론 조사에 따르면, 해리스가 1%포인트 차이로 공화당 대통령 후보인 트럼프를 약간 앞서고 있다. 또한, 탈중앙화 예측 시장 Polymarket의 데이터에 따르면, 8월 5일 기준 해리스가 "2024년 대통령 선거 승리자"가 될 확률이 43%로 상승했으며, 트럼프는 53%로 하락했다. 이에 대해 온라인 거래소 YouHodler의 루슬란 리엔카는 해리스의 당선 확률 상승이 비트코인에 부정적 영향을 미칠 수 있으며, 암호화 시장 참여자들은 미국 SEC의 압박을 계속 받을 것이라고 분석했다.

하지만 현재 해리스는 암호화 산업에 "올리브 가지"를 내밀고 있다. 내부 소식통에 따르면, 해리스는 향후 몇 주 내에 비트코인에 대한 입장을 공유할 예정이며, 이번 주 암호화 산업 고위 경영진과 가상 원탁 회의에서 디지털 자산 정책에 대해 논의할 예정이다. 해리스의 캠페인 팀은 또한 Coinbase, Circle 등 암호화 산업의 주요 인사들과 연락을 취했으며, 암호화 산업과의 접촉이 기부를 위한 것이 아니라 합리적인 규제 프레임워크를 구축하기 위한 것이라고 밝혔다.

단기 시장은 여전히 불확실성에 직면

폭락세를 겪은 후 암호화 시장은 어떻게 전개될 것인가?

"역사적으로 8월의 시장 활동은 다소 저조하며, 일반적으로 암호화폐 시장에 불리한 계절적 요인의 영향을 받는 달이다." 최근 Coinbase의 보고서에서 언급되었다. 지난 5년 동안 비트코인은 8월 평균 2.8% 하락했으며, 유동성과 거래량의 감소는 8월의 변동성을 증가시킬 수 있으며, 올해도 비슷한 저조한 시장 성과를 보일 가능성이 있다.

MN Trading의 창립자 마이클 반 데 포페는 이더리움이 중요한 지지 영역을 지키고 있으며, 이 수준을 유지하지 못할 경우 가격에 약 4%의 영향을 미칠 수 있으며, 비트코인을 더 낮은 거래자들이 확신할 수 없는 구간으로 밀어낼 수 있다고 지적했다.

암호화폐 벤처 캐피탈 회사 Mechanism Capital의 공동 창립자이자 파트너인 앤드류 강은 소셜 미디어에 글을 올리며, ETH가 추가 하락할 것에 베팅하지 않겠지만, 시장은 여전히 추가 하락할 가능성이 있으며, 향후 매수 기회를 찾는 데 집중하는 것이 좋다고 밝혔다.

"주식 시장이 ISM 지수의 하락 추세를 따르거나 경제가 곧 침체에 빠질 것으로 예상된다면, 향후 몇 분기 동안 주식 시장이 크게 하락할 수 있으며, 이는 비트코인에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다. 이러한 상황이 발생하면 비트코인 가격은 다시 50,000달러 수준으로 돌아가거나 더 하락할 수 있다." 암호화폐 연구 회사 10x Research의 분석가 마르쿠스 틸렌도 지적했다.

하지만 Matrixport는 최신 분석 보고서에서 최근 비트코인의 모멘텀은 다소 약해졌지만, 4분기에는 좋은 성과를 거둘 것으로 예상한다고 밝혔다. 기술적으로 비트코인 가격의 변동 범위가 좁아지고 있으며, 이는 곧 조정 단계에서 벗어날 것을 예고하고 있으며, 향후 몇 주 내에 돌파할 가능성이 있다. 향후 12개월 동안 CPI가 점차 하락함에 따라 비트코인 등 자산에 유리한 환경이 조성될 것이다. 비트코인의 4분기 시장에 대해 낙관적인 태도를 보이며, 돌파적인 진전을 예상하고 있다.

Bitwise의 CEO 헌터 호슬리는 최근 소셜 플랫폼에 비트코인에 대한 강세를 외치며, "암호화 ETF의 모델 투자 포트폴리오 구성은 여전히 초기 단계에 있지만 성장하고 있으며, 이는 궁극적인 목표이다. 2024년은 비트코인의 주류 시대의 시작이다."라고 밝혔다. 유명 암호화폐 분석가 윌리 우는 심지어 3%의 투자 포트폴리오 구성을 기준으로 할 때 비트코인의 최종 가격이 70만 달러를 초과할 것이라고 예측했다.