DeFi 대변혁 : Maker와 Centrifuge가 첫 번째 실제 세계 DeFi 자산을 발행하다

이 글은 IOSG에 게시되었으며, 저자: Lea Schmitt입니다.

Centrifuge와 Maker는 신뢰가 필요 없는 DeFi에 현실 세계를 연결하는 상호 보완적인 관계입니다. 한편으로, Centrifuge는 전통적인 중소기업 및 금융 기관과 협력하여 양측을 연결하는 완벽한 인프라를 제공하여 궁극적으로 투명성, 효율성 및 신뢰가 필요 없는 다자간 통합을 실현하고 있습니다. 다른 한편으로, Maker 거버넌스는 최소한의 비용으로 자산 발행자의 자산에 대한 즉각적인 유동성을 제공합니다.

Maker 프로토콜, 즉 다중 담보 DAI (Multi-collateral DAI: MCD) 시스템은 현재 가장 큰 DeFi 프로토콜로 수십억의 담보를 보유하고 있습니다. 이는 사용자가 'Maker Governance'의 승인을 받은 담보 자산을 활용하여 DAI를 생성할 수 있도록 합니다.

Centrifuge와 Maker의 협력은 자산 발행자(섀도 뱅크)가 Centrifuge를 통해 간단히 토큰을 발행하여 추가 수익을 얻을 수 있음을 의미합니다. 즉, 그들은 Maker Vault를 소유하고, 그들의 토큰화된 자산을 잠그고, 새로운 대출을 위한 자금을 조달하기 위해 스테이블 코인을 인출할 수 있습니다. 자산 발행자는 현실 세계 자산을 NFT화하여 MakerDAO와 같은 플랫폼에 담보로 제공하고 대출 한도를 얻습니다(구체적인 작업은 이전 기사에서 설명했습니다). 이렇게 되면, 은행이 대출자에게 신용을 제공할 때, 이 '은행'은 24시간 운영되며, 스마트 계약에서 신뢰 없이 운영되고, 중개인이나 규제 제한 없이 낮은 이율을 제공하며, 최소한의 자본 비용으로 즉각적인 유동성을 제공할 수 있습니다.

미래는 어떻게 될 것인가?

RWA (Real World Assets)의 잠재력은 막대합니다. RWA는 디지털화할 수 있는 모든 것과 실체를 포함합니다. Centrifuge는 다양한 자산 발행자와 협력하여 송장, 부동산 또는 음악 저작권을 포함한 자산에 대한 자금을 제공합니다. 현재 여섯 개 회사가 적극적인 MakerDAO 거버넌스 과정에 있으며, 그들은 향후 12개월 동안 RWA의 규모를 확대할 계획이며, MCD의 규모는 3억에 이를 수 있습니다.

더 많은 RWA 애플리케이션이 진행됨에 따라, DAI는 세계에서 가장 다양한 무경계 통화가 될 것입니다. Centrifuge와 Maker의 조합은 전통적인 자산 금융에 비해 DeFi를 더 경쟁력 있고 확장 가능하게 만들 수 있습니다.

MKR과 Centrifuge가 첫 번째 현실 세계 DeFi 자산을 발행하다

Centrifuge는 첫 번째 금융 기관인 New Silver가 Tinlake 계약에서 부동산 수리 전환 대출 풀(fix and flip loans)을 최초로 구축하도록 하였으며, MakerDAO를 신용 시설로 활용하여 첫 번째 대출 자금을 조달했습니다. New Silver는 현재 Maker의 신용 한도가 500만 달러로, RWA로 DAI를 지원하는 첫 번째 금융 기관이 되어 DeFi의 새로운 수조 달러 시장에 진입할 수 있는 길을 열었습니다.

Centrifuge를 통해 현실 세계의 금융 기관은 24시간 운영되며, 스마트 계약에서 신뢰 없이 운영되고, 낮은 이율을 제공하며, 최소한의 자본 비용으로 즉각적인 유동성을 제공합니다.