RWAトラックから現れた新たなダークホース：重厚なアクションが続くTrueFiはWeb3をどのように変えるのか？

在ブロックチェーンソーシャル分野では、プロジェクトが雨後の筍のように急速に台頭しており、各新興プラットフォームがWeb3の世界に自らの印を残そうとしています。最近、TrueFiは新しいタイプの信用プロトコルとして広く注目を集めています。Lookonchainの監視によると、最近重要なニュースがありました：ある大口投資家がバイナンスから245万ドル相当の1443万TRUを引き出し、TrueFiプラットフォームにステーキングしました。この行動は、TrueFiがデジタル資産分野での影響力を示すだけでなく、市場がその潜在能力を認識していることを反映しています。
TrueFiは単なる信用プロトコルではなく、最近米ドルを基盤としたTRIトークンを導入し、現実世界の資産取引市場を推進することを目指しています。この革新はTrueFiに新たな活力を注入し、デジタル資産分野で注目される存在となっています。市場の需要が高まる中、TrueFiは独自のプロトコルと革新的な製品を通じて、信用市場のルールを再定義しています。

しかし、TrueFiの急速な発展に伴い、多くの課題にも直面しています。この競争の激しい分野で、持続的な革新とユーザーの信頼を維持する方法、市場の変動や規制環境の変化にどのように対応するかが、TrueFiの今後の発展において克服すべき重要な問題となります。
次に、本記事ではTrueFiの現在の市場戦略と直面する課題を深く分析し、Web3ソーシャル分野におけるその潜在能力と展望を探ります。

RWAトラックの背景資料紹介：

DeFi分野において、RWA（Real World Assets、リアルワールドアセット）トラックは、伝統的な金融資産のデジタル化の最前線として急速に資本と技術の結合を引き寄せています。現在、世界のRWA市場規模は数十億ドルを超えており、今後数年間でさらに成長することが予想されています。最新のデータと業界分析によると：
市場規模の成長： RWAトラックの市場規模は、2021年末の約10億ドルから2023年初頭には30億ドルを超えるまでに成長しました。この成長は、ブロックチェーン技術の進展と、デジタル資産管理および貸出の透明性に対する世界的な需要の増加によるものです。
貸出市場の潜在能力： RWAトラックの貸出市場は急速に発展しています。分析によると、2023年までにRWAトラックの貸出市場の年成長率は50％を超えました。これは、資産所有者と資本提供者がより効率的で透明な貸出機会を求める傾向を反映しています。
業界のトレンドと課題： RWAトラックは大きな成長潜在能力を示していますが、その発展は規制の不確実性、資産監査の複雑性、安全性などの課題に直面しています。技術と法的枠組みが進化するにつれて、これらの課題は徐々に緩和され、より広範な市場の採用と投資を促進しています。
全体として、RWAトラックのDeFi分野における急成長は、ブロックチェーン技術が伝統的な金融分野に与える深遠な影響を反映しています。TrueFiはRWAトラックの代表として、すでに数百万件の貸出取引を成功裏に処理しています。2023年までに、TrueFiプラットフォームは世界中のさまざまな地域から資本を引き寄せ、借り手と貸し手に効率的かつ安全な貸出ソリューションを提供しています。

TrueFiなどのプラットフォームの推進と革新により、RWAトラックは引き続き世界の資本をブロックチェーンに引き込む重要な通路となり、未来の金融市場の進展と革新に新たな力を注入します。

様々な視点からTrueFiプロジェクトを理解する：

1、TrueFiの紹介と独自の利点：

TrueFiはモジュール化されたオンチェーンの信用インフラであり、スマートコントラクトを通じて貸し手、借り手、ポートフォリオマネージャーをつなぎ、$TRUによってガバナンスされています。これはTrustToken（現在はArchblockに改名）チームによって開発されたDeFiの無担保貸出プロトコルであり、デジタル資産信用市場にインフラを提供することを目的としています。
TrueFiはTRUトークンで管理されるスマートコントラクトを利用して、貸し手、借り手、ポートフォリオマネージャーをシームレスに接続します。貸し手は、Aave、Compound、Venusなどのプラットフォームのように担保を必要とせず、予測可能な貸出金利で暗号通貨を借り入れることができます。

2、無担保貸出モデルの利点

従来の過剰担保貸出モデルと比較して、TrueFiはより柔軟で広範な適用性を持つソリューションを提供します。従来のDeFi貸出プラットフォームは通常、過剰担保の方式で運営されており、借り手は借入金額を大幅に超える担保を提供する必要があり、資産の利用率が低下し、清算リスクが増加します。さらに、過剰担保は借り手に大量の暗号資産を保有することを要求し、外部のユーザーには優しくありません。
TrueFiの無担保貸出は、分散型自律組織（DAO）モデルを通じて信用評価を実現します。借り手は借入申請を提出し、TrustTokenチームの審査を経てホワイトリストに登録された後、TRUトークンの保有者が投票で融資の可否を決定します。このモデルは仲介リスクを減少させ、集団の知恵を利用して意思決定を行い、プラットフォームの透明性と信頼性を向上させます。

3、高度な透明性と自動化された貸出プロセス：

透明性の面では、TrueFiはすべての貸出取引の詳細がブロックチェーン上で公開され、追跡可能であることを強調しています。これには金利、返済条件、取引履歴が含まれます。この公開透明性は、ユーザーのプラットフォームへの信頼を高め、市場全体の安定性と発展を促進します。同時に、TrueFiの自動化されたプロセスは、貸出取引をより効率的にし、人為的介入による不確実性を減少させます。

4、DeFiエコシステムの統合、多様な金融選択肢を提供：

TrueFiは、分散型取引所やステーブルコインなど、DeFiエコシステムの複数の要素を統合することで、ユーザーにより多くの金融選択肢と投資機会を提供しています。この統合は、プラットフォームの柔軟性と市場への応答能力を高めるだけでなく、ユーザーにより多くの資金流動経路と投資戦略を提供します。それに対して、従来の中央集権的な貸出プラットフォームは、厳しい市場アクセス制限や規制要件に制約され、同じ程度の金融革新や市場の包摂性を提供することが難しいです。

5、資金調達の成果と未来の展望：

資金調達の面で、TrueFiの独自の設計と強力なコミュニティのサポートは、DeFi分野で際立っています。TrueFiは3250万ドルの資金調達に成功し、そのビジネスモデルと発展の見通しに対する投資家の高い信頼を示しています。TrueFiの目標は、市場主導の自動化された信用評価と貸出システムになることであり、これは最小/最大APYや高いTRU参加係数のような厳格で保守的な制限を超える必要があります。また、特に事前承認されたホワイトリスト外の新しい借り手や新しい貸出タイプの承認に関して、ユーザーがより高い責任を負う必要があります。
全体として、TrueFiはその分散型、透明性、統合性の特徴を通じて、ユーザー体験と取引効率を向上させるだけでなく、世界中のユーザーにより広範な金融サービスと革新の機会を提供しています。DeFiエコシステムが進化し続ける中で、TrueFiは金融の包摂性と技術革新を推進する上で重要な役割を果たし続けるでしょう。

TrinityプロトコルとTRIトークンの支援、TrueFiはこれを通じて質的変化を遂げることができるか？

TrueFiは最近、Trinityプロトコルを導入しました。この革新的な取り組みは、オンチェーンのリアルワールドアセット（RWA）の資本効率を向上させることを目的としています。このプロトコルは米ドルを基盤としたTRIトークンを使用し、担保資産によって支えられ、ユーザーに簡便なレバレッジ取得とリスクヘッジの方法を提供します。利息が発生するtfBILL、すなわちトークン化された短期米国財務省証券製品は、TRIを支える最初の担保資産の一つです。さらに、TrueFiプール内の他の資産、異なるプロトコルのRWA、暗号ネイティブ資産も担保として使用できます。

Trinityプロトコルは、ユーザーがtfBILLや他の資産を使用してプロトコル上でTRIトークンを鋳造し、その後自動マーケットメーカーを通じて安定コインに交換できるようにします。ユーザーはスマートコントラクトを通じてTRIを繰り返し鋳造し、安定コインに交換することで、最大15-20％の純利益を実現できます。もう一つの選択肢は、安定コインをTRIに交換し、sTRI保管庫に預け入れることで、国庫券金利に近いまたはそれ以上の利益を得ることです。TRIトークンは二次市場でも取引可能であり、ユーザーの操作の柔軟性と利益の可能性を高めています。
TrinityプロトコルはすでにOptimism Sepoliaテストネットで稼働しており、審査が完了次第、初期ユーザーが選ばれます。TrueFiはCoinbaseの第2層BaseネットワークでTrinityを展開する計画ですが、初期段階では米国のユーザーは利用できません。同社は、Baseには約150,000の検証済みアドレスが含まれており、ユーザーが米国にいないことを確認できると述べています。また、機関はホワイトリストに登録されています。
2020年に最初のプロトコルを導入して以来、TrueFiは絶えず革新と拡張を続けており、これまでに10億ドルの貸出を行っています。Trinityプロトコルの導入は、TrueFiがオンチェーン資産取引分野での野心を示しており、ユーザーにより多くの財務ツールと機会を提供しています。TrueFiの無担保貸出モデルは、分散型自律組織（DAO）モデルを通じて信用評価を実現し、借り手が借入申請を提出した後、TRUトークンの保有者が投票で融資の可否を決定します。このモデルは仲介リスクを減少させ、集団の知恵を利用して意思決定を行い、プラットフォームの透明性と信頼性を向上させます。
しかし、TrueFiが強力な成長と革新の潜在能力を示しているにもかかわらず、オンチェーンRWA市場の未来は依然として不確実性に満ちています。市場規模は2022年4月のピークから現在の三分の一に減少しており、市場の変動と課題を反映しています。TrueFiがTrinityプロトコルを通じてRWA資産の資本効率を向上させることができるかどうかは、市場の発展とTrueFiがこれらの不確実性にどのように対処するかにかかっています。TrueFiの革新が最終的にDeFi市場の構造を変え、よりオープンで安全、可能性に満ちた未来を迎えることができるのか？時間がその答えを示すでしょう。