誰在購買比特幣現貨 ETF？

記者：吳天一

出品：DeThings

5月7日，據 The Block 報導，前紅杉中國合夥人 Cao Xi 旗下投資公司 Monolith Management 在一份文件中透露，其擁有超過 2400 萬美元的貝萊德現貨比特幣 ETF（股票代碼為 IBIT），這家總部位於香港的公司在貝萊德 ETF 的持倉量不僅位居第五，而且是其在 Meta 股票投資的兩倍多。此外，該公司最大的兩項投資是英偉達和微軟。

目前，美國本土、香港、歐洲等地的資管機構紛紛進入比特幣ETF市場。

而據watcher.guru，總部位於香港的資產管理公司購買了價值 1.12 億美元的美國現貨比特幣 ETF。具體來說，數據顯示涌容資產管理公司（YONG RONG ASSET MANAGEMENT LIMITED ）購買了價值3800萬美元的貝萊德iShares比特幣信託（IBIT）。

同樣總部位於香港的Ovata Capital Management的文件顯示，其對其他四只現貨比特幣 ETF 的投資，價值超過 7400 萬美元。

文件顯示，涌容資產管理公司和 Ovata 資本管理公司對美國比特幣 ETF 進行了引人注目的投資。前者購買了貝萊德價值3800萬美元的IBIT。根據未披露的文件，這占其持股的 12%。

另外，Ovata 持有四只現貨比特幣 ETF，價值 7400 萬美元。此外，這四項投資產品來自發行人 Fidelity、Grayscale、Bitwise 和 BlackRock。

另一家總部位於香港的基金 IvyRock Asset Management 週二也報告稱，持有貝萊德近 1900 萬美元的現貨比特幣 ETF。

值得一提的是，這幾家香港公司投資美國比特幣ETF的時間點，均在香港虛擬資產ETF獲批之後。

不僅如此，歐洲的"Old Money"的身影開始出現在比特幣ETF交易中。

據CryptoSlate，法國銀行業巨頭法國巴黎銀行透露，其已開始購買貝萊德iShares 比特幣信託(IBIT) 的股票，目前通過 ETF 持有少量比特幣敞口。按資產計算，該銀行是歐洲第二大銀行，截至 2022 年，該銀行是全球第九大銀行。

該公司最新的 13F 文件（日期為 5 月 1 日）顯示，該銀行持有 1,030 股 IBIT 股票，這些股票的估值為 41,684 美元。

法國巴黎銀行的 IBIT 投資僅占其總投資的一小部分，最新的文件報告稱其總投資為 1,138 億美元。

美國方面，據 CryptoSlate 報導，量化交易公司 Susquehanna International Group是當今投資現貨比特幣 ETF 的最大公司之一，截至目前共持有13億美元的比特幣ETF。該公司將自己描述為全球最大的自營交易公司之一，據估計，其管理的資產（AUM）為4810億美元。

其向SEC提交文件中披露了對現貨比特幣 ETF 的 投資，其中通過三項獨立投資持有 Grayscale 的 GBTC 1730 萬股，總投資額達 11 億美元。Susquehanna 還購買了 130 萬股 Fidelity FBTC，價值 8370 萬美元，583,049 股 BlackRock IBIT，價值 2360 萬美元，560,832 股 Bitwise BITB，價值 2170 萬美元，以及 508,824 股 Ark 21Shares ARKB，價值 3610 萬美元，還購買 256,354 股 VanEck HODL，價值 2060 萬美元，255,814 股 WisdomTree BTCW，價值 1930 萬美元，166,200 股 Invesco BTCO，價值 1180 萬美元，以及 192,391 股 Valkyrie BRRR，價值 390 萬美元。這些合併投資僅占該公司最新 13F 報告的 5759 億美元投資總額的一小部分。

Hightower Advisors 和 SouthState Bank、BNP Paribas 和 Burkett Financial Services 在其 13F 文件中報告了類似的現貨比特幣 ETF 投資。Legacy Wealth Asset Management和其他多家公司也報告了投資。

彭博社ETF高級分析師Eric Balchunas表示，機構投資者一直在購買比特幣ETF，其中Legacy Wealth Asset Management和United Capital Management of Kansas Inc.向Fidelity Wise Origin比特幣基金（FBTC）投資了略高於2000萬美元，分別占其投資組合的6%和5%。

貝萊德和Bitwise的成員預測，機構將繼續投資現貨比特幣ETF，這一趨勢得到了最新披露的支持。

本季度的 13F 文件僅披露了 3 月 31 日之前的購買，這意味著最近的購買可能仍未披露。

此外，CNBC表示，這些基金周圍高度活躍的市場可能表明散戶交易者正在利用 ETF 參與比特幣上漲，日內交易量大表明散戶交易者是一個相當大的團體買賣基金。

貝萊德數字資產主管 Robert Mitchnick 在 5 月 2 日向 Coindesk 發表的一份聲明中表示，包括養老金、捐贈基金、主權財富基金、保險公司、資產管理公司和家族辦公室在內的金融機構可能會開始投資現貨比特幣 ETF。

但也有一些機構對比特幣ETF不感興趣，據CoinDesk報導，全球最大的資產管理公司之一先鋒集團將不允許客戶購買新批准的比特幣 ETF。"Vanguard 平台上將無法購買現貨比特幣 ETF，並且沒有計劃提供 Vanguard 比特幣 ETF 或其他加密相關產品。"Vanguard 發言人表示，這一決定背後的原因是，加密貨幣相關產品與資產管理公司對"構建均衡的長期投資組合"的資產類別的關注不符。

截至 5 月 7 日，現貨比特幣 ETF 管理的資產總額為 520 億美元，截至 5 月 6 日有 117 億美元的資金流入。