삼 분 안에 이해하는 방금 자금을 확보한 Sweatcoin: 낮은 진입 장벽의 STEPN?

원문 제목：《Sweatcoin Deep Dive》

저자：KOOKY

편집：Amber，ForesightNews

번역자 주： 7월 28일, Web2 운동 애플리케이션에서 Move-to-Earn 애플리케이션으로 전환 중인 Sweatcoin이 1300만 달러의 자금을 조달했습니다. 투자자는 Electric Capital, Spartan Capital, Jump Crypto, GSR Capital 및 NEAR 재단, Polkadot 공동 창립자 Bjorn Wagner, Polygon 공동 창립자 Sandeep Nailwal, Civic 창립자 Vinny Lingham 등이 포함됩니다.

Sweatcoin 팀은 기존의 걸음 수 모델과 SWEAT 암호화폐를 출시하여 이를 달성하고자 합니다. SWEAT는 처음에 NEAR 블록체인에서 구축될 것입니다. 9월 12일, Sweatcoin은 사용자가 축적한 포인트를 토큰으로 전환할 것입니다.

Sweatcoin이란 무엇인가?

Sweatcoin은 Android 및 iOS 플랫폼을 지원하는 Move-to-Earn 애플리케이션으로, 총 사용자 수는 9000만 명을 초과했습니다. 이 프로젝트는 Oleg Fomenko, Anton Derlyatka, Danil Perushev 및 Egor Khmelev에 의해 2014년에 설립된 SweatCo Ltd 회사에서 개발되었습니다.

애플리케이션은 사용자의 운동 데이터와 이동 데이터를 수집하여 해당하는 Sweatcoin 보상을 지급합니다.

기능 및 사용자 경험

애플리케이션 스토어에서 다운로드하고 Google 계정이나 전화번호로 등록한 후, 앱에 필요한 권한을 부여하면 Move to Earn을 시작할 수 있습니다. 불행히도, 테스트 중에 Sweatcoin 보상을 받지 못했습니다. 앱이 백그라운드 제한이 없도록 확인했지만 여전히 작동하지 않았습니다. 이는 앱이 내 휴대폰을 정확하게 인식하지 못했기 때문일 수 있습니다.

내 주변 친구들은 사용 중에 긍정적인 피드백을 주었지만, 12,000명 이상의 회원이 있는 Sweatcoin 포럼(비공식 포럼)을 방문했을 때, 같은 문제를 강조하는 게시물을 보았습니다. 팀에 연락해 보지는 않았지만, 솔직히 말해서 더 나은 호환성을 제공해 주기를 바랍니다.

이 애플리케이션은 주로 네 개의 탭으로 나뉩니다:

홈페이지

여기에서 자신의 Sweatcoin 잔액, 당일 걸음 수, 친구 초대, 매일 20분 동안 두 배 보상을 받을 수 있는 활동에 등록하고, 매일 최대 3회의 추가 보상을 받을 수 있습니다.

가장 중요한 걸음 수의 "전환율" 문제에 대해 테스트한 결과, 1000걸음당 1개의 Sweatcoin으로 교환할 수 있습니다. 플랫폼은 5%의 수수료를 부과하므로, 실제로는 0.95개의 Sweatcoin만 받을 수 있습니다.

수수료 비용이 프로젝트를 "지속 가능"하게 만든다는 설정이 마음에 들며, 사용자 운동을 통해서만 토큰이 발행된다는 디자인은 예전의 보상 걸음 수를 제공하는 Web2 제품과 본질적으로 다릅니다.

무료 사용자에게는 하루 최대 10개의 Sweatcoin 보상을 받을 수 있으며, 프리미엄 사용자의 토큰 보상 수량은 일반 사용자의 두 배로, 하루 보상 한도는 95개의 Sweatcoin(50,000걸음)으로 증가합니다. 프리미엄 사용자의 구독 비용은 3050 인도 루피(약 40달러)입니다.

다른 사람을 초대하여 애플리케이션을 다운로드하고 사용하면 5개의 Sweatcoin 보상을 받을 수 있습니다.

두 배 보상 활동에 대해, 특정 20분 동안 평소의 두 배에 해당하는 Sweatcoin을 벌 기회가 있습니다. 개인적으로 이를 확인할 수 없었기에 친구들에게 이 기능을 테스트해 보도록 했습니다. 그들이 이 기능을 테스트한 4일 중 3일이 성공했습니다.

또한 매일 3회의 추가 보상을 받을 수 있는 기회가 있으며, 매번 0에서 1000개의 Sweatcoin을 보상받습니다. 예를 들어, 광고를 시청하여 이러한 보상을 받을 수 있습니다. 그러나 테스트 중 이 광고는 강제로 애플리케이션 스토어로 이동하게 되어 매우 불쾌한 경험이었습니다.

마켓

마켓은 Sweatcoin을 받을 수 있는 곳이며, 네 가지 옵션이 포함되어 있습니다.

• 쇼핑. Sweatcoin으로 할인 쿠폰, 제품 및 기프트 카드를 교환할 수 있습니다. 그러나 현재 마켓의 품목은 매우 적고, 대부분 재고가 없습니다. 테스트 중 유일하게 사용 가능한 것은 Apple Airtag로, 가격은 약 4000 Sweatcoin입니다. Apple Airtag의 소매가는 3190 인도 루피(약 41달러)입니다. 이를 기준으로 하면, 1개의 Sweatcoin의 가치는 약 0.80 인도 루피(약 0.01달러)입니다. 지역을 미국으로 전환하면 마켓의 상품이 상대적으로 더 풍부해집니다.
• 기부. 사용자는 다양한 "공익" 활동에 Sweatcoin을 기부할 수 있습니다.
• 경매. 이틀마다 경매가 진행되며, 제품/기프트 카드에 입찰할 수 있습니다. 지난 15개의 경매 제품을 확인해본 결과, 다음은 몇 가지 통계입니다. 상장된 제품의 평균 가격은 406달러, 평균 최고 입찰가는 30349.6 Sweatcoin, 평균 Sweatcoin 가격은 약 0.013달러입니다.
• Crypto. 현재는 SWEAT 암호화폐 광고만 표시됩니다.

지갑

주로 수입 기록 및 향후 암호화폐 신청을 확인하는 데 사용됩니다.

도전, 친구 및 활동

사용자는 이 페이지에서 다양한 도전에 참여하여 상품을 얻거나 Sweatcoin을 기부할 기회를 가질 수 있습니다. 친구를 팔로우하면 그들의 걸음 수를 볼 수 있습니다.

걸음 수 검증 과정

팀에 따르면, 그들은 진동과 흔들림을 필터링하고 실제 운동 데이터를 식별하기 위해 성숙한 알고리즘을 사용하고 있습니다. 팀의 분석에 따르면, 일반 사용자의 휴대폰이 기록한 총 걸음 수 중 약 65%의 데이터만이 실제 운동으로 인식되어 Sweatcoin으로 전환됩니다.

Sweat 토큰

Sweat 토큰은 암호화폐가 될 것이며, 향후 출시 후 Web2 토큰 Sweatcoin과 공존할 것입니다. Sweat 팀 CEO Henry Child는 AMA에서 공존 디자인의 이유를 설명하며, 팀은 제품에 더 큰 시장 규모와 사용자 기반을 제공하는 것을 선호한다고 밝혔습니다. 팀은 처음부터 모든 사용자를 암호화폐의 열차에 태울 수 없다는 것을 이해하고 있으며, 누구도 이 제품을 놓치기를 원하지 않습니다.

이것은 문제가 없어 보이지만, 나는 팀이 그들의 Web3 제품을 일반인이 암호화폐의 세부 사항을 알 필요 없이도 개방된 화폐의 혜택을 누릴 수 있도록 관리하기 쉽게 만들기를 바랍니다.

두 가지 토큰의 구분은 다음과 같습니다:

출처： Sweat

토큰 SWEAT는 Near를 기반으로 구축됩니다. 향후 Sweatcoin 포인트를 보유한 사용자는 1:1 비율로 SWEAT로 교환할 수 있으며, 공식 발표된 일정에 따라 토큰은 올해 9월에 발행될 예정입니다. 토큰 발행 시 Sweat 재단은 사용자 교환을 위해 충분한 SWEAT를 발행할 것입니다.

2022년 6월 2일 기준으로, 800만 명 이상의 사용자가 비관리형 Sweat 지갑을 생성했습니다.

토큰 분배

초기 발행된 토큰 중:

• 63%의 토큰은 팀이 소유합니다;
• 7%는 생태계 육성에 사용됩니다;
• 30%는 사용자에게 분배됩니다.

어떤 관점에서 보더라도, 이는 "공정한 시작"이 아니며, Sweat 토큰의 공급량에는 한도가 없다는 점에 유의해야 합니다.

TGE 이후, SWEAT를 발행하는 유일한 방법은 사용자의 운동을 통해 발행하는 것입니다. 운동 유효성 검증은 신뢰할 수 있는 일부 노드에 의해 수행되며, 초기에는 SweatCo Ltd가 유일한 검증자가 될 것입니다. 이 검증 비용은 0.5%로, Sweatcoin의 5%가 아닙니다. 시간이 지남에 따라 SWEAT 토큰 발행의 난이도는 계속 증가할 것입니다.

TGE 이후, 하루에 5000걸음만이 SWEAT 토큰으로 전환되며, 나머지는 Sweatcoin으로 전환됩니다.

보고에 따르면, 신체 활동이 특정 기준 이하로 지속되면 "운동하지 않음"에 대한 "벌금"이 부과될 수 있습니다. 동시에 토큰 경제 모델에는 잠재적인 인플레이션 압력을 해결하기 위한 소각 메커니즘도 도입될 것입니다.

평가

이전에 계산된 Sweatcoin의 평균 가격과 토큰 해제 일정도를 사용하여 평가를 시도해 보겠습니다.

토큰 발행 초기에는 약 40억 개의 토큰이 해제될 것으로 예상되며, 앞서 추정한 0.013달러의 가격으로 계산하면, 발행 초기 유동 시가 총액은 5200달러에 이를 수 있습니다.

Sweatcoin과 같은 "플랫폼 포인트"에 대해 이는 비교적 공정한 평가이지만, 토큰이 암호화 세계에 들어가면 평가는 크게 변동할 것으로 예상됩니다. 공식 발표에 따르면, 2022년 1분기 사용자들이 교환한 상품 총 가치는 7076만 달러에 달했습니다.

비교를 위해, Axie Infinity는 2022년 1분기에 4.81억 달러의 GMV를 기록했습니다. 2022년 1분기 말, Axie Infinity의 유통 시가 총액은 65억 달러였습니다. 간단히 계산하면, Axie의 GMV는 Sweat의 13.5배이며, SWEAT의 잠재적 유통 시가 총액은 9.564달러에 이를 수 있습니다. 이렇게 계산하면, 1개의 SWEAT 가격은 0.24달러가 됩니다.

물론, 올해 1분기 종료 이후 Axie의 시가 총액은 73%나 하락했으므로, Sweat도 불황 속에서 10억 달러의 유통 시가 총액을 달성하기는 어려울 것입니다.

SWEAT는 G2E 분야에서 주요 경쟁자인 STEPN과 경쟁하고 있습니다. STEPN의 GMT 토큰 시가 총액은 한때 15.4억 달러에 달했지만, 현재는 최고점에서 약 50% 하락했습니다.

시가 총액/평가에 영향을 미치는 몇 가지 주요 요소:

• 암호화 시장의 전반적인 성과;
• Sweatcoin 애플리케이션의 다운로드 수는 계속 증가하고 있으며, 팀은 토큰 발행 시 사용자 수가 1.37억에 이를 것으로 예상하고 있습니다;
• 제품은 5년 이상 운영되었습니다;
• 현재 시장 상황을 고려할 때, 공급 한도가 없는 것은 투자자에게 큰 매력을 주지 않을 것입니다;
• SWEAT 토큰의 시장 수요.

시장 수요

토큰의 시장 수요는 다음 몇 가지 주요 요소에 따라 달라집니다:

• 실용성(토큰의 용도는 무엇인가?)；
• NFTs. NFT 공급자는 사용자에게 NFT를 판매하기 위해 SWEAT를 지불해야 합니다. 사용자는 SWEAT로 NFT를 구매하고 업그레이드할 수 있습니다;
• 광고. 광고주는 사용자에게 도달하기 위해 SWEAT를 사용해야 합니다;
• 프리미엄 구독 서비스;
• 거버넌스. 잠금된 SWEAT(veSWEAT)는 SWEAT DAO의 거버넌스에 사용됩니다.

HODL 토큰의 장점은 무엇인가?

• 사용자는 상당량의 SWEAT를 스테이킹하여 NFT를 얻을 수 있습니다;
• 새로운 검증 노드는 노드에 출마하기 위해 대량의 SWEAT를 스테이킹해야 합니다;
• 사용자는 스테이킹을 통해 토큰 보상을 받을 수 있습니다;
• 스테이킹하거나 더 많은 SWEAT를 보유한 사용자는 더 높은 발행 한도를 가집니다;
• 온체인 및 오프체인 보상은 보유자가 스테이킹하거나 보유한 SWEAT의 수량에 따라 비례하여 지급됩니다;
• 보유량이 더 많은 사용자는 더 높은 초대 보상을 받습니다.

마케팅

마케팅은 다양한 소셜 미디어 플랫폼을 활용하여 기존 및 잠재 고객에게 접근하는 방법을 의미합니다. 암호화 세계에서 Twitter와 Discord의 영향력은 막대합니다. 게시 시점 기준으로 Sweat의 Twitter는 17만 팔로워를 보유하고 있으며, Discord에는 56000명 이상의 회원이 있습니다.

아직 발행되지 않은 암호화폐 프로젝트로서, 이러한 수치는 나쁘지 않습니다. 물론 팀은 이러한 수치의 성장세를 유지할 방법을 찾아야 합니다.

요약

STEPN과 비교할 때, Sweatcoin의 경쟁 우위는 Sweatcoin이 거의 진입 장벽이 없다는 점입니다. 반면, STEPN은 사용자가 수익을 얻기 위해 NFT를 소유하거나 임대해야 하므로 대부분의 신규 사용자에게는 너무 번거롭습니다. (내 생각에) dApp이 주류가 되려면 Web3 프로젝트가 아니라 Web3 기술을 적절히 활용한 프로젝트로 인식되어야 합니다.