フォーブス調査：バイナンスの裏方財務責任者Heina Chenとは一体誰なのか？

著者：John Hyatt、Giacomo Tognini、David Jeans と Sarah Emerson、フォーブス

元のタイトル：《Meet 'Heina' Chen, The Secretive Executive Holding The Purse Strings At Binance》

翻訳：胡韬、ChainCatcher

アメリカの証券取引委員会が暗号通貨取引所 Binance とその創業者である趙長鵬に対して提起した大規模な訴訟の中で、何度も登場する名前がある：Guangying "Heina" Chen。

Binance が 2019 年にアメリカの法人を設立した際、Chen の名前はその銀行口座の署名者として記載されていた。趙長鵬がスイスに秘密の会社を設立し、Binance.US 上の暗号資産の数量を人為的に誇張しているとされる中で、Chen の名前は銀行口座や入社書類に現れた。アメリカの証券取引委員会が Binance に対して提起した「詐欺的な取引量の誇張」に関する苦情の中で、同機関は虚偽の取引を実行する「バックエンドマネージャー」として Chen に言及した。

Chen は Binance で正式な役職を持たず、公に姿を現すこともないようだが、アメリカの証券取引委員会が入手した Binance の文書では彼女の役割は「財務ディレクター」とされている。昨年 9 月に趙長鵬がブログを発表するまで、同社は Chen の存在を公に認めておらず、そのブログでは彼女が「管理と決済」を監督する役割を軽視していた。しかし、フォーブスの調査によれば、Chen が管理する銀行口座と Binance の法人の取締役を務める数は、CEO の趙長鵬を除く他のどの幹部よりも多い。

彼女は現在、Binance の 8 つの主要な会社の取締役を務めており、13 の国に登録された 27 の法人の数十の銀行口座の署名者であり、2019 年以来 1480 億ドルの入出金を処理している。Signature Bank と Silvergate Bank の銀行口座――この二つの銀行は 3 月に倒産した――は、今年 5 月までにすべて閉鎖されるか、残高がゼロになった。

「Heina は CZ の信頼を受けている人だ」と、Chen と趙長鵬と共に働いた元 Binance の幹部が語った。「彼女は Binance の金庫の入り口だ。」

フォーブスは、中国、マルタ、シンガポール、スイス、トルコの裁判記録、土地契約、会社文書を調査し、Chen を知っているか、彼女と共に働いた 4 人の元 Binance 従業員と 1 人の外部顧問が、趙長鵬の後を追う難解な暗号通貨リーダーの肖像を描いた。裁判文書によれば、2019 年以降、Chen は自らに少なくとも 3200 万ドルを支払っており、彼女は Binance の最も疑わしく重要な商業取引のいくつかに署名しており、その取引はプラットフォーム上の取引量を人為的に増加させ、顧客や投資家の利益を引き寄せることを目的としている――これは SEC の詐欺の主張の中心である。アメリカの証券取引委員会によれば、彼女は趙長鵬が贅沢なライフスタイルを資金調達するために使用する複数の法人を監督する上で重要な役割を果たしており、5500 万ドルのジェット機や 1100 万ドルのヨットの購入を含む。

このような取引は現在、Binance の規制上の困難の核心であり、アメリカの証券取引委員会と商品先物取引委員会は広範な調査を行っている。報道によれば、この取引所はまた、Binance またはその幹部がロシアの制裁やマネーロンダリング法に違反したとの疑いで司法省の調査を受けており、上院議員エリザベス・ウォーレンは司法省に対して同社が議会に嘘をついたとの疑惑を調査するよう求めている。（Binance はウォーレンへの手紙で、同社が「アメリカの規制の全面的な見直しを支持し」、「コンプライアンス問題を非常に重視している」と述べた。）

6 月 5 日に発表された声明で、Binance はアメリカの証券取引委員会の苦情に「失望している」と述べ、同社は「Binance.US のユーザー資産が危険にさらされているとのいかなる主張も積極的に擁護する」とした。Chen と会社はこの件についてのコメントの要請には応じなかった。

趙長鵬の暗号通貨帝国は、これまでのところ最大の競争相手である FTX の崩壊や、暗号通貨貸付プラットフォーム Celsius と Genesis の破綻を乗り越えてきたが、現在は生存の脅威に直面している。拠点がないとされる Binance は、少なくとも 10 カ国で撤退または禁止されている。4 月には、オーストラリア当局が Binance オーストラリアの金融サービスライセンスを取り消し、これにより支払いプロバイダーから撤回された。5 月には、オンタリオ州証券委員会が Binance が同州の証券法を回避しているかどうかを調査し、これが Binance のカナダ撤退を促し、その後調査の取り下げを申請した。

SEC の告発が公表されて以来、Binance の取引量は 32% 減少した。アメリカでは、Binance は 500 万人以上の顧客にサービスを提供しており、取引量は 75% 以上減少し、アメリカの証券取引委員会は 26 億ドル以上の資産の凍結を要求し、実質的に Binance の最大市場での運営を停止させた。Binance は先週、アメリカ部門のすべてのドル預金を一時停止した。

「[SEC] は、Binance が現在の形で事業を行うことを許可する決議には興味がない」と、司法省の証券および商品詐欺部門の元検察官 Renato Marrioti は述べた。

挫折があったにもかかわらず、趙長鵬は暗号通貨分野で最も裕福な人物の一人であり、フォーブスは彼の資産を少なくとも 100 億ドルと推定しているが、この数字は彼がどれだけの Binance の利益を自らに留保しているかによってはるかに高くなる可能性がある。フォーブスが調査した SEC の記録と 30 の管轄区域の会社文書によれば、趙は Binance の国際事業の 100% と Binance.US の 81% を所有している。

神秘的な Chen は、趙長鵬と Binance の資産を管理し続けている。「Heina はすべてのコントロールを持っている」と、元 Binance の幹部は述べた。

かつて、Binance はリヒテンシュタインの銀行を買収しようとしたが、成功しなかった。その際、Binance の CFO である周玮がこの取引を交渉し、現地の規制当局と会った。しかし、二人の情報筋とフォーブスが確認した銀行文書によれば、Chen がリヒテンシュタインの Bank Frick & Co. が保有する Binance の銀行口座から 500 万ドルを送金して保管していたという。フォーブスが確認したリヒテンシュタインの規制当局と共有された Binance の資産と負債の証明書には、Chen の DocuSign サイン（彼女のニックネーム「Heina」で署名）があり、周玮のサインはなかった。（周玮はフォーブスのコメント要請には応じなかった）。

「すべては彼女に関係している」と、情報筋の一人が付け加えた。「資金移動や資金確認書に関することは、彼女が必要な人だ――なぜなら、彼女はすべての銀行口座の権限を持っているからだ。」

「彼女は真の CFO だ」と、情報筋は述べた。

Chen の Binance 以前の生活はほとんど知られていない。彼女の LinkedIn によれば、彼女は上海财经大学で会計学の学士号を取得し、シンガポール国立大学で経営学修士号を取得している。

2017 年に Binance が設立されて以来、Chen は Binance で重要な役割を果たしているが、同社は昨年 9 月に記者の質問に答える形で初めて彼女の存在を認めた。「Guangying Chen は誰か、Binance は『中国企業』なのか？」というタイトルのブログ記事で、趙は彼女を 2010 年に知ったと書いており、「その時彼女は友人のワインショップで働いていた」と述べている。元 Binance の幹部によれば、Chen は彼が上海で開催したポーカーの夜に飲み物を提供していたという。「彼は彼女の人生を変えた」と、この元幹部は付け加えた。

ブログ記事の中で、趙長鵬は、Chen を新しい暗号通貨会社である必捷科技に雇う前に「大手商業銀行」でバックオフィス機能を管理していたと述べており、これは暗号通貨取引をサポートするソフトウェアを提供するクラウドサービスのスタートアップである。そこで彼女は「バックオフィスを管理することになる、なぜなら初期のチームは主にエンジニアだったから」と趙は書いており、彼はこの中国国籍の彼女を上場代表に任命したと述べている。「なぜなら、中国は外国人に対して制限的な法律があるからだ（趙長鵬はカナダ国籍である）。」

フォーブスが調査した中国の会社記録によれば、趙長鵬は上海必捷ネットワーク科技有限公司の CEO として記載されているが、書面上は Chen がその会社を支配している。彼女は 93% の株式を保有し、創業者および唯一の法定代表者として記載されている。

報道によれば、詐欺が横行する中で、その取引所の顧客は閉鎖を余儀なくされ、必捷が閉鎖された後、趙長鵬は 2017 年に上海で Binance を立ち上げた。中国の会社文書は再び、同社が Chen の名義で設立された法人であり、彼女が 80% の株式を保有していることを示している。

2020 年、ある不満を抱く Binance の顧客の友人が中国のソーシャルネットワークアプリ Weibo で同社を非難し、彼の友人がそのプラットフォームで 167 ビットコインを失ったと主張した後、Chen が Binance を秘密裏に支配しているという噂が広まった。いくつかの中国のウェブサイトは彼の投稿と、彼の友人が Chen から受け取った電子メールを公開しており、彼女はそのメールの中で「あなた方のそのような活動は私たちに対する悪意と見なされる可能性があり、私たちは名誉を損なう、または公衆を操作する罪でそのような攻撃を訴える可能性がある」と警告している。

Chen は異なる時期に異なる役職を持っているようだ。彼女の LinkedIn では、「バックオフィスとフロントオフィスを含む、財務/人事/行政/決済などを担当している」と述べており、彼女の役職は「共同創業者」とされているが、フォーブスが確認した Telegram メッセージでは、元 Binance CFO の Wei Zhou が彼女を趙長鵬の「個人ファイナンシャルマネージャー」と呼んでいる。リヒテンシュタインの規制当局と共有された 2020 年の証明書では、Chen の役職は「バックオフィスマネージャー」とされており、アメリカの証券取引委員会はその苦情の中で Chen を Binance の「バックエンドマネージャー」と呼んでいる。フォーブスが確認した外部の人々に Chen を紹介する電子メールでは、Chen は単に Binance の「副社長」として紹介されている。電話で Chen とやり取りした元 Binance の幹部は、彼女には正式な役職がないと考えているが、彼女の役割は「財務部門」にあると述べた。

趙長鵬自身も彼女の役割を軽視しようとした：昨年のブログ記事で、彼は Chen が「管理と決済チーム」を担当していると述べた。しかし、趙長鵬が彼女を主に法的代表者と主張しているにもかかわらず、Binance が依然として上海にある中で、Chen の趙長鵬の会社の実体における中心的な役割は中国を超えている。マルタの商業登記所によれば、中国政府が暗号通貨取引所を取り締まる中で、Binance が新しい拠点を見つける必要があったため、趙長鵬は 2018 年にマルタに 2 つの会社を設立し、翌年に Chen をこれらの会社の取締役および唯一の法定代表者に任命した。

「私たちのほとんどが 2017 年に中国を離れたとき、Guangying は家族、家、友人を離れなければならなかった」と、趙長鵬は昨年書いている。「これは大きな犠牲であり、彼女は私たち全員にとってその影響を真に理解している数少ない人の一人だ。」

彼女の現在の行方について、趙長鵬は 2022 年のブログ記事で、Chen は「ヨーロッパの国のパスポートを持っており、彼女と家族はそこで静かに生活している」と述べている。

しかし、フォーブスが現在マルタとシンガポールの商業登記所で調査している文書は、これと矛盾しているようだ。マルタの登記所によれば、Chen は昨年 6 月に文書を更新し、新しい中国のパスポートを登録した。中国は二重国籍を許可しておらず、文書には彼女がシンガポールに居住していることが示されている。これは、Chen が「ヨーロッパの国」で「静かに生活している」という趙の主張と矛盾しているようだ。彼女の LinkedIn では、彼女がアラブ首長国連邦に住んでいると記載されており、趙長鵬は 2022 年にシンガポールからそこに移転した。