AIagent 트랙 지난 일주일 동안 시장을 선도하며 시가총액이 150억 달러를 돌파하여 2025년 암호화폐 시장의 최대 다크호스로 떠올랐습니다. 많은 사람들은 여전히 AI agent를 #Memecoin의 일부로 여기고 있지만, 사실 AI agent는 이미 초기의 meme 속성을 벗어나 기술과 시장을 선순환적으로 결합하여 우리 일부 체인 거래의 행동을 완전히 변화시키고 있습니다. 본문에서는 AI agent의 발전, 현재의 트랙 분류, 미래의 발전 방향, #token의 응용 시나리오 및 AI agent에서 더 나은 수익을 얻는 방법에 대해 전방위적으로 분석하겠습니다.

AI agent의 개념

AI 에이전트의 본질적 특징: 자율적으로 작업을 계획하고 실행하며, 인적 개입 없이도 설정된 목표를 향해 작업할 수 있습니다. 전통적인 인터넷 로봇과의 차이점은: 동적인 다단계 결정을 내릴 수 있고, 상호작용에 따라 행동을 조정할 수 있으며, 다른 에이전트, 프로토콜 및 외부 애플리케이션과 상호작용할 수 있습니다.

간단히 말해, 우리가 현재 사용하는 AI는 특정 작업에만 초점을 맞추고, 미리 정의된 규칙에 따라 작동하며, 고정된 응답 집합을 제공하는 경우가 많습니다. 일반적으로는 미리 프로그래밍된 고정 출력만 생성할 수 있어 학습 및 개선 능력이 없으며, 일반적으로 외부 인터페이스/다른 로봇과 협력할 수 없습니다.

반면 AI agent는 동적인 다단계 결정을 내리고 피드백 및 상호작용에 따라 조정할 수 있으며, 스스로 학습하고 사고하여 독립적으로 운영 목표를 달성할 수 있습니다. 물론 이에 따라 응용 시나리오가 다양해지고, 다른 에이전트, API, 애플리케이션과 상호작용할 수 있습니다.

AI agent의 발전 과정

AI agent의 초기 세대(1차)

AI agent라는 개념은 2025년에 처음 등장한 것이 아니라, 2023년 말부터 싹트기 시작하여 2024년 초에 Autonolas, Bittensor와 같은 백배 코인을 탄생시켰습니다.

Autonolas(OLAS)를 예로 들면, Autonolas는 자율 에이전트 서비스를 생성하고 관리할 수 있는 플랫폼입니다. 이러한 서비스는 에이전트 서비스라고 하며, 다중 에이전트 시스템(MAS)으로 체인 외부에서 독립적으로 운영되어 공동 목표를 달성합니다. Autonolas는 개발자가 자율 에이전트를 구축하고 배포할 수 있도록 하며, 이러한 에이전트는 체인 외부에서 원활하게 협력하고 블록체인 기술을 활용하여 체인 상의 기능을 강화합니다. 또한 Autonolas에는 이미 몇 가지 성숙한 에이전트가 존재하지만, 시장의 열기나 자금 흐름을 고려할 때, 1세대 AI agent 프로젝트는 이 AI agent의 물결에서 아무런 수익을 얻지 못했으며, 심지어 시가총액이 감소하기도 했습니다. 이는 현재 대부분의 인기 있는 AI agent 프로젝트의 운명입니다.

AI agent의 진화(2차)와 meme의 누적 효과, 커뮤니티의 주목을 받다

2024년 6월, Andy는 Infinite Backrooms의 채팅 기록, 그의 연구 논문, 4 Chan 및 Reddit의 내용을 기반으로 Llama-70 B AI 모델을 훈련했습니다. 이 모델은 Terminal of Truths(ToT)라는 이름이 붙었습니다. 2024년 10월 10일, 한 익명의 개발자가 Solana의 meme 코인 발사대 pump.fun에서 $GOAT 토큰을 발표했습니다.

이는 자율 AI 에이전트가 마케팅한 최초의 AI 관련 Meme 코인으로, 이후 한 달 동안 Goat는 자본의 지원을 받아 시가총액이 10억 달러를 돌파했습니다. 동시에 사용자가 AI 에이전트를 생성, 배포 및 수익화할 수 있는 플랫폼 Virtuals Protocol은 첫 번째 오락용 AI agent인 Luna와 함께 100억 달러 시가총액의 첫 발을 내딛었습니다. 커뮤니티의 주목과 자본의 지원이 즉각적으로 점화되었습니다. 초기 세대 AI agent 프로젝트와 비교할 때, 이 시기의 AI agent는 커뮤니티와의 연결이 더욱 긴밀해졌으며, meme을 통해 사용자들이 더 낮은 진입 장벽으로 AI agent를 이해할 수 있게 되었습니다.

프레임워크 + Launchpad, AI agent의 이야기를 풍부하게 만들다(3차?) 100억 달러 시가총액 달성

Virtual protocol의 성공은 10월 초 첫 번째 agent-luna가 출시되면서 시작되었으며, 플랫폼 토큰 Virtual의 시가총액은 5천만 달러에서 최고 50억 달러로 상승했습니다. 백 배 상승폭과 지속적으로 증가하는 에이전트 수는 Launchpad와 AI agent 플랫폼이 폭발적인 성장을 시작하게 했으며, AI agent의 100억 달러 시가총액의 길을 공식적으로 열었습니다. 현재 AI agent의 열기와 시가총액이 하락하고 있지만, AI agent와 DeFi, 소셜, 소비 등과의 결합된 응용이 활발히 발전하고 있어 여전히 1000억 달러 시가총액으로 나아갈 기회가 매우 큽니다(투자 의견을 구성하지 않음).

AI agent의 트랙 분류

1. AI agent 프레임워크(대표적인 프로젝트)

주요 프로젝트 소개 및 발전 과정

ai16z/eliza/degenai

https://x.com/ai16zdao

ai16z 현재 시가총액 17억 달러

eliza 현재 시가총액 7천만 달러

degenai 현재 5천만 달러

창립자 @shawmakesmagic, 전적: 대소문자 eliza 사건, swarms에 대한 비난, 커뮤니티의 반발 심리를 자극하고 prism을 폭락시킴.

ai16z 펀드는 두 개의 토큰으로 지원됩니다. 하나는 거버넌스 토큰 $ai16z이고, 다른 하나는 Degen Spartan AI라는 AI Agent의 토큰 $DegenAI입니다. $ai16z 보유자는 특정 토큰 구매 제안을 시작할 수 있으며, 모든 보유자가 공동으로 투표하여 제안이 통과되면 AI Agent가 자동으로 지갑에서 해당 토큰을 구매합니다.

ELIZA는 ai16z 및 그 개발자 커뮤니티가 구축한 체인 상의 AI Agent의 오픈 소스 프레임워크입니다. 개발자는 ELIZA를 사용하여 다양한 스타일과 기능을 가진 AI Agent를 신속하게 맞춤화할 수 있습니다. 예를 들어, 다양한 체인의 지갑에 접근하거나 Twitter 및 Discord에서 대화할 수 있습니다.

Virtual/Game

@virtuals_io

@GAME_Virtuals

Virtuals는 AI Agent Launchpad 플랫폼으로 pump.fun과 유사합니다. 플랫폼에는 내외부 시장이 있으며, 내부 시장에서 토큰 구매량이 42420개 VIRTUAL에 도달하면 AI 에이전트 토큰이 외부 시장으로 이전됩니다. 내부 시장의 유동성은 Uniswap에 주입되며, 사용자가 구매한 토큰은 자동으로 외부 시장 토큰으로 변환되어 지갑에 저장됩니다. AI 에이전트 토큰을 생성하려면 100개의 VIRTUAL이 필요합니다(이전에는 10개 필요). 매매 시 1% 수수료가 부과됩니다.

GAME은 Virtuals 팀이 개발한 프레임워크로, AI 에이전트의 개발과 출시를 WordPress 웹사이트 구축처럼 간단하게 만듭니다. Virtuals Protocol을 통해 개발자는 에이전트를 신속하게 구축하고 배포할 수 있을 뿐만 아니라, IAO(초기 에이전트 발행)를 통해 토큰화할 수 있습니다. 이러한 탈중앙화 모델은 미래의 소셜 및 게임 생태계를 위한 길을 열어줍니다.

GAME은 현재 전면 개방되어 있으며, 개발자는 SDK를 활용하여 AI 에이전트를 다양한 제3자 애플리케이션 및 가상 세계에 원활하게 통합할 수 있습니다. 동시에 커뮤니티 구성원은 기능성 PR을 제출하여 코드베이스를 개선하고 프레임워크를 최적화하며 자원을 공유하여 생태계의 지속적인 발전을 촉진할 수 있습니다. 이미 완료된 에이전트나 아직 출시 전 단계에 있는 에이전트 모두 Virtuals 플랫폼을 통해 쉽게 구성하여 유연하게 응용할 수 있습니다.

swarms

@swarms_corp

현재 시가총액 3억 달러

@KyeGomezB는 인공지능 분야의 "천재 소년"으로 불리며, 20세에 놀라운 하드코어 실력을 보여주었습니다. 그러나 shaw에 의해 표절 상습범으로 비난받고 있습니다.

Swarms의 핵심 기능은 여러 AI 에이전트가 팀처럼 분업하여 협력하여 집단 지혜를 활용하여 복잡한 문제를 해결하는 것입니다. 외부 AI 서비스 및 API와의 원활한 통합을 지원하여 기능을 확장할 수 있을 뿐만 아니라, 에이전트에 거의 무한한 장기 기억을 제공하여 맥락 이해를 강화하고, 사용자 정의 작업 흐름을 허용합니다. 기업 수준의 요구에 맞춰 Swarms는 높은 신뢰성과 확장성을 갖추고 있으며, 자동으로 언어 모델 매개변수를 최적화하여 성능을 보장합니다. 이러한 방식으로 Swarms는 에이전트 간의 집단 지혜를 활용하여 단일 에이전트보다 복잡한 도전에 더 쉽게 대응할 수 있습니다.

다른 에이전트가 "혼자서" 작업하는 것과 비교할 때, Swarms는 "여러 에이전트의 협력"을 더 중요시하며 이러한 협력을 모듈화합니다.

ARC

https://x.com/arcdotfun

현재 시가총액 3.6억 달러

Arc는 오픈 소스 프레임워크 Rig를 생성하여 Rust 언어를 활용하여 이식 가능하고 모듈화된 경량 AI Agent를 구축합니다. 이론적으로 Swarms는 ARC를 통합할 수 있으며, ARC는 ELIZA를 최적화할 수 있습니다. 세 가지 프레임워크 모두 모듈화 설계의 아이디어를 가지고 있지만, 현재로서는 이러한 프레임워크의 실행 가능성과 확장 가능성이 초기 단계에 있습니다.

2. AI agent 발사 플랫폼(launchpad)(대표적인 프로젝트)

Alchemist AI

@alchemistAIapp

토큰: ALCH

시가총액 1.2억 달러

ALCH는 코딩이 필요 없는 "초보자"에게 적합한 AI Agent Launchpad 플랫폼입니다. 사용자는 간단한 설명만 제공하면 소프트웨어 애플리케이션을 생성할 수 있으며, 플랫폼은 사용자가 간단한 드래그 앤 드롭 작업을 통해 게임, 소셜 플랫폼 등 복잡한 애플리케이션을 생성할 수 있도록 허용합니다.

Virtual

@virtuals_io

시가총액: 32억 달러

Virtuals는 현재 AI Agent Launchpad 플랫폼의 선두 프로젝트로, pump.fun과 유사합니다. 플랫폼에는 내외부 시장이 있으며, 내부 시장에서 토큰 구매량이 42420개 VIRTUAL에 도달하면 AI 에이전트 토큰이 외부 시장으로 이전됩니다. 내부 시장의 유동성은 Uniswap에 주입되며, 사용자가 구매한 토큰은 자동으로 외부 시장 토큰으로 변환되어 지갑에 저장됩니다. AI 에이전트 토큰을 생성하려면 100개의 VIRTUAL이 필요합니다(이전에는 10개 필요). 매매 시 1% 수수료가 부과됩니다.

Clanker

시가총액: 6600만 달러

Clanker는 Farcaster 기반의 AI Agent Launchpad 플랫폼으로, 최고 시가총액이 1.4억 달러를 돌파했으나 이후 발전이 뒤따르지 않았습니다. 토큰 자산의 발행 과정을 간소화하는 것을 목표로 하며, Clanker에서 발행된 첫 번째 프로젝트는 CLANKER입니다. 사용자는 clanker.world 공식 웹사이트를 통해 토큰의 배포 수량을 확인하거나 자신의 토큰을 생성할 수 있습니다. Clanker를 통해 사용자는 Meme 토큰을 Base의 단일 유동성 풀(LP)에 배포할 수 있으며, 유동성은 즉시 잠금됩니다. 토큰 발행자는 모든 Swap 거래에서 0.25%의 수수료와 총 공급량의 1%에 해당하는 토큰(잠금 기간은 한 달)을 받을 수 있습니다.

agents.land

@agentsdotland

시가총액: 1.3억 달러

Oraichain 팀이 출시한 비트코인주의자 AI Agent인 MAX는 팔에 BTC 로고가 있는 검은 머리 소녀의 가상 이미지입니다. MAX는 AI Agent Launchpad 개념 프로젝트로 분류되며, Oraichain 팀이 AI Agent Launchpad 플랫폼 agents.land를 통해 출시하는 프로젝트를 통해 MAX 보유자에게 화이트리스트와 같은 혜택을 제공합니다.

3. AI agent의 응용 및 파생 방향

오락화

@luna_virtuals

시가총액 7000만 달러

luna(첫 번째 오락용 AI agent, Virtual 기반으로 출시되어 현실 세계와 연결됨)

거래형

DeFAI는 "AI+DeFi"로, AI를 활용하여 복잡한 DeFi 작업의 진입 장벽을 간소화하여 더 많은 사람들이 더 간단한 방식으로 DeFi에 참여할 수 있도록 합니다. DeFi 서비스를 사용하여 자산을 관리하는 것은 GPT와 대화하는 것처럼 편리합니다.

BUZZ

@askthehive_ai

시가총액: 8000만 달러

Hive는 조합 가능한 체인 상의 AI 에이전트를 통해 DeFi 거래를 간소화하는 것을 목표로 하며, 자연어 명령을 통해 에이전트가 자율적으로 체인 상의 작업을 수행하는 통합 거래 단말기를 제공합니다. Hive는 이전에 Zerebro와 협력하여 클러스터 통신 인프라를 구축하여 DeFi 에이전트 패키지를 강화한다고 발표했으며, Hive는 이미 Apple Pay와 Google Pay를 지원하고 있습니다.

Hive의 창립자 Jason Hedman은 여러 AI 해커톤에서 우승한 경력이 있으며, Microsoft의 생산형 AI 해커톤에서 1위를 차지한 바 있습니다. 또한 그는 Solana 체인의 AI 해커톤 대회에도 참가했습니다.

$NEUR

@neur_sh

시가총액 4700만 달러

Binance Alpha는 최근 Neur를 출시했으며, Neur는 사용자가 자연어를 사용하여 주요 Solana 네이티브 프로토콜과 상호작용할 수 있도록 합니다. 이 프로토콜은 완전히 오픈 소스이며 커뮤니티 주도로 운영되며, 팀은 개발자들이 기여하도록 장려하기 위해 지속적으로 보상 프로그램을 출시하고 있으며, 제품은 여전히 테스트 버전입니다.

또한 cookie.fun 플랫폼의 COOKIE와 같은 데이터 관련 프로젝트, AI 계산, AI agent와 현실 세계의 연결(소셜, 게임 등 포함) 및 AI agent의 안전성을 보장하는 프로젝트도 주목할 수 있습니다.

AI agent의 token 응용 시나리오

AI Agent의 토큰 응용 시나리오는 대체로 두 가지 방향으로 집중됩니다: 거버넌스와 플랫폼 기능. 대부분의 AI Agent 프로젝트에서 토큰의 주요 역할은 거버넌스 도구로 사용되어 토큰 보유자가 플랫폼의 결정 및 발전 방향에 참여할 수 있도록 합니다. 예를 들어: 제안, 투표 및 프로토콜 매개변수 조정 등이 있습니다. AI Agent Launchpad 플랫폼의 경우, 플랫폼 토큰은 AI Agent를 생성하고 발사하는 비용 및 거래 수수료를 지불하는 데 주로 사용됩니다.

AI Agent의 본질은 암호화폐 기반의 인센티브 메커니즘을 통해 AI 기술의 응용 및 생태 발전을 촉진하는 것이므로, 투자자는 토큰 선택 시 인프라의 가치에 더 많은 관심을 가져야 합니다. 즉, 토큰의 가치는 단순히 시장 가격 변동에만 국한되지 않고, AI Agent 생태계에서의 역할, 특히 플랫폼이 인프라를 개선하고 기능을 강화하며 응용 시나리오를 확장하는 데 어떻게 기여하는지를 더 중요하게 여겨야 합니다.

AI agent에 대한 전망이 여전히 밝다면, AI agent에 투자하여 수익을 더 쉽게 얻는 방법은?

생태계의 가변성을 고려할 때, AI Agent가 가져오는 산업 서사 기회는 DeFi보다 훨씬 더 큽니다. 만약 AI agent 트랙에 대해 여전히 긍정적이라면, 지금 할 수 있는 일은 다음과 같습니다:

(1) 하락 시장에서 가치 프로젝트 찾기(하락 저항 프로젝트)

시장의 불확실성과 변동성은 많은 AI Agent 프로젝트의 토큰이 가격의 큰 변동을 겪을 수 있음을 의미합니다. 시장이 하락할 때 투자자는 기본적인 지원이 있는 하락 저항력이 강한 프로젝트를 찾아야 합니다. 하락 저항 프로젝트는 일반적으로 견고한 기술 기반, 강력한 개발 팀 및 명확한 발전 계획을 가지고 있습니다. 예를 들어, 혁신적인 기술 프레임워크를 갖추거나 생태계를 확장하고 있는 프로젝트는 종종 시장 하락 중에도 높은 시장 지위를 유지할 수 있습니다. 따라서 투자자는 시장 침체기에도 여전히 활발히 발전하는 프로젝트에 주목해야 하며, 이러한 프로젝트는 시장이 회복될 때 빠르게 반등할 수 있습니다.

(2) 상승 추세에서 "금 삽" 찾기

시장이 상승 추세에 들어서면 투자자는 대규모 성장 잠재력을 가진 프로젝트를 찾아야 합니다. "금 삽"은 산업을 선도하거나 자본의 주목을 받고 있는 AI Agent 프로젝트를 의미합니다. 이러한 프로젝트는 일반적으로 강력한 커뮤니티 지원, 지속적으로 증가하는 사용자 기반 및 다른 블록체인 및 AI 분야와의 협력 잠재력을 가지고 있습니다. 예를 들어, Virtuals Protocol, Swarms와 같은 플랫폼은 이미 많은 개발자와 사용자를 성공적으로 유치했으며, 이들의 플랫폼 토큰과 생태 내 AI Agent 응용은 시장 상승 중에 예상 이상의 가치를 얻을 수 있습니다.

(3) AI Agent 인프라 구축에 주목하고 세분화된 트랙을 찾아라

AI Agent는 신흥 트랙으로, 인프라 구축이 아직 초기 단계에 있습니다. 개발자와 플랫폼은 다양한 AI Agent 응용을 지원할 수 있는 강력한 인프라가 필요합니다. AI Agent 분야에 장기적으로 투자하고 싶다면, AI Agent 프레임워크 및 프로토콜과 같은 인프라 구축에 전념하는 프로젝트에 집중할 수 있습니다. 이러한 프로젝트는 AI Agent 생태계의 확장을 위한 핵심입니다. 투자자는 체인 상의 스마트 지갑, 스마트 계약 팀 또는 크로스 체인 상호 운용성 및 탈중앙화 서비스를 제공할 수 있는 플랫폼에 주목할 수 있습니다.

또한 AI Agent와 전통적인 Web3 및 DeFi의 결합도 점차 심화되고 있어, 일부 AI Agent 프로젝트는 더 넓은 응용 시나리오를 갖추게 되었습니다. 예를 들어, 탈중앙화 금융(DeFi) 분야에서 AI Agent의 응용은 복잡한 거래 작업을 간소화하고 사용 장벽을 낮출 수 있습니다. 미래에는 AI Agent 응용 시나리오가 지속적으로 확장됨에 따라 이러한 인프라가 산업 발전의 중요한 지지대가 될 것입니다.

(4) 투자 전략을 유연하게 조정하고 이익 실현 및 손실 방지

AI Agent 트랙은 현재 빠르게 발전하는 단계에 있으며, 시장의 핫스팟과 자금 유동성이 매우 빠릅니다. 투자자는 적절한 시점에 이익 실현 및 손실 방지 결정을 내려야 합니다. 특정 프로젝트는 기술 문제나 시장 수요 변화로 인해 시장 열기가 급격히 감소할 수 있으며, 반면 다른 프로젝트는 단기간에 빠르게 성장하여 다음 "다크호스"가 될 수 있습니다.

이익 실현 및 손실 방지는 단순히 시장 변동에 대응하는 전략이 아니라, 투자자가 시장 리듬을 정확하게 파악하고 프로젝트를 합리적으로 평가하는 것을 반영합니다. 투자 과정에서 투자자는 프로젝트의 진행 상황과 시장 피드백을 정기적으로 평가하고, 적시에 투자 포트폴리오를 조정하여 무작정 보유함으로써 수익을 놓치거나 위험에 빠지는 것을 피해야 합니다.

AI Agent는 시장에서 여전히 일정한 도전에 직면해 있지만, 그로 인해 가져오는 산업 서사 기회는 분명히 DeFi와 같은 다른 분야를 훨씬 초월합니다. AI Agent는 암호화폐의 응용 방식을 변화시킬 잠재력을 가지고 있을 뿐만 아니라, 사회, 게임, 오락, 금융 등 여러 분야에서 혁신적인 변화를 가져올 가능성이 큽니다.

어쨌든, 저는 AI agent가 아직 끝나지 않았다고 생각합니다!