데이터: 비트코인이 직면한 보안 위협이 점점 심각해지고 있다

저자: LayerTwo Labs

오랫동안 비트코인은 가장 안전한 암호화폐로 여겨져 왔으며, 최고의 채굴 해시파워와 가장 많은 노드를 보유하고 있습니다. 디지털 금이라는 명칭이 더욱 두드러지며, 금융 시장에서 그 회피 속성이 자주 언급되고 있습니다.

혁신과 모험에 비해 비트코인 커뮤니티와 Bitcoin Core 팀은 전체 네트워크의 안전성에 더 중점을 두고 있으며, 변화를 줄이거나 거부하고, 이러한 안전 속성과 그것이 가져오는 지위를 유지하려고 합니다.

하지만 실제 상황은 비트코인 네트워크가 직면한 안전 문제들이 점점 더 현실적이고 가까워지고 있다는 것입니다.

지속적으로 하락하는 비트코인 안전 비용

POW 합의 메커니즘 하에서 비트코인 네트워크의 안전성은 채굴하는 채굴자들에 의해 제공되지만, 이는 해시파워에 의해 보장되는 것이 아니라, 채굴자의 비용/수익에 의해 결정됩니다. 적대 세력의 악의적인 파괴를 배제하면, 공격의 동기는 이익을 추구하는 것입니다.

따라서 비트코인 네트워크의 안전 비용은 공격자의 비용과 수익의 합계로, 여기서 수익은 블록 보상과 수수료 수입의 합입니다.

데이터 통계에서 비트코인의 안전성이 하락하고 있음을 알 수 있습니다.

비트코인 매월 안전 비용 - 그림 1은 BTC 기준

비트코인 매월 안전 비용 - 그림 2는 달러 기준
위의 그래프는 2009년 이후 비트코인의 매월 안전 비용 변화 상황을 보여줍니다. 그림 1은 BTC 기준, 그림 2는 달러 기준입니다. 그림 2에서 현재 비트코인 네트워크의 안전 비용이 2021년보다 낮다는 것을 알 수 있습니다. 이 기간 동안 비트코인 네트워크의 해시파워는 수배로 증가했음에도 불구하고 말입니다.

위의 그래프는 비트코인 시가총액에서 블록 보상과 거래 수수료의 비율을 나타냅니다.

위의 그래프는 비트코인 시가총액에서 블록 보상과 거래 수수료의 비율을 보여줍니다. 이 3개의 데이터는 모두 비트코인 기준으로, 이 비율은 하락 추세를 보이고 있습니다. 블록 보상은 반감기 때문에 비율이 지속적으로 하락하고 있으며, 거래 수수료의 비율은 전혀 증가하지 않고 있습니다. 이러한 추세 속에서 비트코인 안전 비용의 지속적인 하락은 불가피할 것입니다.

증가하는 공격 가능성

이 그래프가 우리에게 알려주는 또 다른 사실은 비트코인 시가총액의 증가 속도가 안전 비용의 증가 속도보다 훨씬 빠르다는 것입니다. 가격이 상승하고 있으며, 현재 안전 비용의 대부분을 차지하는 블록 보상은 4년마다 반감됩니다. 데이터 통계에 따르면 비트코인 가격은 매년 19% 이상의 성장을 유지하고 있으며, 이는 블록 보상 반감으로 인한 안전 비용 하락을 상쇄할 수 있습니다. 하지만 우리는 장기적으로 이것이 비현실적이라는 것을 알고 있습니다. 한 걸음 물러서서 보더라도, 이러한 상승폭을 유지하더라도, 해시파워와 채굴 비용의 하락은 이 가격 상승폭을 무의미하게 만들 것입니다.

비트코인의 시가총액이 증가할수록 공격의 수익이 커지고, 공격당할 가능성도 증가합니다.

한편, 공격의 비용은 감소하고 있습니다. 비트코인의 에너지 소비 문제는 항상 비판받아 왔지만, 점점 더 많은 채굴자들이 청정 에너지와 신재생 에너지를 사용하여 채굴에 참여하고 있습니다. 일부 정부의 행동도 포함되어 있으며, 이러한 채굴자들은 에너지 비용에 대한 민감도가 매우 낮아졌습니다. 이는 잠재적인 공격자들의 비용이 감소했음을 의미합니다.

채굴자 수수료 수입 증가 = 비트코인 안전성 향상

블록 보상이 대부분 고정되어 있고 점차 0에 가까워지기 때문에, 수수료 수입은 매우 중요해졌습니다.

이 그래프에서 우리는 블록 보상이 거의 동일할 때, 2023년 5월 비트코인의 안전 비용이 거의 1년 내 최고치에 도달했으며, 5월의 수수료 수입이 동기 중 최고였음을 명확히 알 수 있습니다.

이는 우리가 비트코인 생산이 4년마다 반감되는 상황에서, 채굴자 수수료 수입을 증가시키는 것이 비트코인 네트워크의 안전성을 향상시키는 방법이라는 답을 주었습니다. 모든 비트코인이 채굴되면, 채굴자 수수료 수입은 비트코인의 모든 안전 비용이 됩니다.

안전성은 단순히 자체 제도에 의해 결정되는 것이 아니라, 전체 환경에 의해 결정됩니다. 중국의 고사성어에 따르면, "가장 위험한 곳이 가장 안전한 곳이다"라고 합니다.

안전성은 암호화폐 산업 외부의 사람들에게 매력을 주지만, 암호화폐 산업에 있는 대부분의 사람들에게는 그 매력이 잠재적인 높은 수익보다 작아졌습니다. 비트코인의 안전성을 여전히 신뢰하더라도, 더 많은 경우에 비트코인은 수익을 얻기 위한 것이 아니라, 오히려 약세장에서 방어적인 선택으로 사용되고 있습니다.

수수료가 안전성에 중요한 역할을 하기 때문에, 비트코인의 확장성, 사용 가치 문제와 네트워크 안전성은 서로 보완하는 피드백 루프를 형성하고 있습니다. 비트코인은 다양한 환경에서 자신의 안전성을 구축해야 하며, 혁신적인 행동을 통해 수수료 수입을 증가시켜야 하며, 이를 통해 보유자에게 이익을 창출하고, 자신의 채택률을 높여야 합니다.

거래량 증가, 단일 수수료 증가가 아님

2023년 5월 이 수수료의 증가는 Ordinals의 출현에서 비롯되었습니다. 우리는 이것이 지속되지 않았음을 명확히 알 수 있습니다. 이는 Ordinals 자체의 문제이기도 하고, 비트코인의 문제이기도 합니다.

Ordinals가 폭발적으로 인기를 끌던 시기에, 한 번의 비트코인 거래 수수료가 수백 달러에 달했습니다. 대부분의 사람들에게 이는 받아들일 수 없는 금액입니다. 이렇게 단일 수수료를 높이는 행동은 사람들이 비트코인 사용을 포기하게 만들 것이며, 결국 더 파괴적인 결과를 초래할 것입니다. 산체코인의 존재로 인해, 비록 안전성이 그렇게 높지 않더라도, 더 많은 사용 가치, 수익 기회 및 더 낮은 수수료를 제공한다면, 장기적으로 이러한 산체코인들이 비트코인의 경쟁자가 될 것입니다. Layer 2 Labs의 창립자 Paul Sztorc는 이에 대해 이미 논의한 바 있습니다 (https://www.truthcoin.info/blog/security-budget/).

비트코인이 파괴되거나 발행량이 증가하는 것을 원하지 않는다면, 확장성과 비트코인 거래량을 증가시키는 것이 유일한 선택입니다.

대부분의 Layer2 거래는 Layer1 채굴자에게 수수료를 지불하지 않습니다. 라이트닝 네트워크는 다른 LN 노드로 흐르며, 그들의 위험, 운영 자본, 채널 관리, 신뢰성, 가동 시간 등을 보상합니다. 상태 체인에 대해서는 아예 수수료가 없을 수도 있습니다 (또는 LN을 통해 지불될 수 있습니다).

Liquid의 거래 수수료는 Blockstream으로 직접 전달됩니다. 호스팅된 L2의 경우, 수수료가 없을 수도 있습니다.

OpenDime/ColdCard와 같은 경우, IntelSGX/Teechan은 Layer1 채굴자에게 어떤 수수료도 지불하지 않습니다.

DriveChain은 사이드 체인 방식으로 비트코인에 더 많은 사용 사례와 거래를 제공합니다. BIP-300 및 BIP-301을 기반으로 DriveChain은 비트코인에 다양한 사이드 체인을 제공하며, 사이드 체인의 거래 수수료를 비트코인 메인넷 채굴자에게 분배합니다. 채굴자는 추가 비용을 들이지 않아도 됩니다.

DriveChain을 기반으로 개발자는 매우 우호적인 개발 환경을 얻을 수 있으며, 비트코인 커뮤니티라는 방대한 사용자 집단에 직접 접근할 수 있습니다. RSK 커뮤니티는 DriveChain을 사이드 체인으로 추가하는 것에 대해 진지하게 논의하고 있습니다.