Aave v3 대출량이 기록적인 수준으로 급증, DeFi 부활?

작성자：BitpushNews

탈중앙화 금융(DeFi)이 침체 상태에서 벗어나고 있습니다.

DeFiLlama의 데이터에 따르면, 거래량 측면에서 DEX는 3월 이후 가장 좋은 성과를 기록한 주를 맞이했으며, 총 잠금 가치(TVL)는 6월 이후 최고 수준에 도달했습니다. 전체 DeFi의 TVL은 10월 12일 358.83억 달러에서 현재 462.36억 달러로 증가하여 103.53억 달러가 늘어났습니다.

지난 30일 동안, 상위 10개 DeFi 플랫폼의 TVL은 15% 이상 증가했으며, 그 중 6개의 프로토콜은 25% 이상 성장했습니다.

IntoTheBlock 데이터에 따르면, Aave v3의 일일 대출 자산이 역사적인 최고치를 기록했습니다.

현물 비트코인 ETF가 내년 1월에 승인될 것이라는 추측과 더 나은(또는 적어도 덜 비관적인) 거시 경제 환경에 대한 기대 덕분에 거래자들의 위험 선호도가 증가하고 있으며, 이는 DeFi 활동을 촉진하고 있습니다. IntoTheBlock 분석가 Lucas Outumuro는 연구 보고서에서 "사람들이 투기를 급히 원하면서 레버리지에 대한 수요가 계속 증가하고 있다"고 언급했습니다.

Aave의 기록적인 대출량

IntoTheBlock 데이터에 따르면, 11월 15일 이더리움에서 Aave v3가 기록적인 1.82억 달러의 자산을 대출했습니다. 이날 상환액은 1.5억 달러였으며, 순유입액은 3100만 달러였습니다. 그럼에도 불구하고, 전반적인 추세는 담보 대출 수요가 지속적으로 증가하고 있음을 나타냅니다.

더 높은 수익률과 TVL

대출 수요가 수익률을 끌어올리고 있습니다. 이번 주 Aave에서 USDC의 대출 이자율은 9.2%로 상승했으며, 해당 프로토콜의 대출 이자율은 7.6%로, 모두 8월 이후 최고 수준입니다.

더 높은 수익률은 더 많은 유동성을 끌어들여 TVL을 증가시켰습니다. DeFiLlama의 데이터에 따르면, 지난달 이후 스마트 계약에 예치된 자산은 소폭 증가하여 5월 이후 처음으로 470억 달러를 초과했습니다.

DeFi 거래 활동도 증가하고 있습니다. DeFiLlama의 데이터에 따르면, 지난주 DEX의 거래량은 2440억 달러로, 3월 18일 주 이후 최고 수준입니다. 10월은 6월 이후 DEX가 가장 좋은 성과를 낸 달로, 거래액은 614억 달러에 달했습니다.

DeFi 토큰의 뛰어난 성과

거래자들이 다시 위험을 감수하면서 DeFi 토큰의 가격이 상승하고 있습니다. Coingecko의 데이터에 따르면, DeFi 산업의 시가총액은 650억 달러로, 5월 이후 최고 수준입니다.

또한, 지난 하루 동안 가장 좋은 성과를 낸 10종의 토큰 중 5개는 DeFi 프로토콜로, dYdX (ethDYDX), PancakeSwap (CAKE), Joe (JOE), THORChain (RUNE), Lido DAO가 포함됩니다.

7일 차트에서 성과가 가장 좋은 10종의 토큰 중 4개도 DeFi 토큰으로, 0x Protocol (ZRX)와 Yearn.finance (YFI)가 dYdX (ethDYDX) 및 THORChain (RUNE)과 함께 두 자릿수 수익을 기록한 DeFi 토큰이 되었습니다.

DeFi 개발자를 위한 자금 지원 풀도 확대되었습니다. 비추에 따르면, Arbitrum은 약 4400만 달러를 자금에서 배정하여 다양한 프로젝트에 단기 인센티브를 제공할 계획이며, 이를 통해 네트워크 발전을 촉진하고자 합니다. 두 번째 제안은 현재 시장 가격으로 2500만 달러의 보조금을 추가로 지급할 예정이며, 곧 통과될 것입니다. Polygon은 지난주에도 7800만 달러의 자금 지원 계획을 발표했습니다.

표면적인 상승장?

최근의 낙관적인 분위기에 대해 일부 커뮤니티 사용자들은 "소가 돌아왔다, 빨리 돌아와라"라고 환호하고 있지만, Bankless 공동 창립자 David Hoffman은 이번 상승장이 과거의 상승장과는 큰 차이가 있다고 주장합니다.

Hoffman은 자신의 글에서 현물 ETF의 출시가 임박하면서 사람들이 낙관적이라고 언급했습니다. 비트코인 현물 ETF의 승인은 언제든지 발생할 수 있으며, 현물 이더리움 ETF도 뒤따를 것입니다. 이는 업계가 10년 이상 기다려온 순간으로, 만약 이러한 현물 ETF의 승인이 상승장을 촉발한다면, 이는 암호화폐 산업이 외부 자극으로 인해 처음으로 경험하는 상승장이 될 것이지만, 내재적 촉매제가 부족합니다.

Hoffman은 첫째로, 사람들이 암호화폐 원주율 방식으로 암호화폐 분야에 진입할 새로운 이유가 없으며, 업계는 새로운 원리를 잠금 해제하지 않았다고 지적했습니다. 소액 투자자들은 Polygon이나 Solana가 더 낮은 비용의 블록 공간과 개선된 실행 환경을 가지고 있는지에 관심이 없습니다. 둘째로, 새로운 애플리케이션이 구축되지 않았습니다.

자산 가격 상승 자체가 마케팅의 일환이며, 카지노가 재개장하고 사람들이 2년 만에 처음으로 수익을 내는 것이 시장 재진입의 동력이 되고 있습니다. Hoffman은 새로운 애플리케이션이나 원리가 없다면, 2013년, 2017년, 2021년과 마찬가지로 이번 반등은 일시적일 것이며, 진정한 상승장은 내재적 촉매제가 필요하다고 경고했습니다.