暗号資産 ETF 週報 | Q2 新たに 701 本のファンドがビットコイン現物 ETF を保有

整理：Fairy， ChainCatcher

編集：Marco，ChainCatcher

先週の暗号現物 ETF のパフォーマンス

8月12日から15日までの間に、世界のビットコイン現物 ETF の保有量が2093 BTC減少しました。グレースケールのGBTCは依然として減少の主力で、保有量は2572 BTC減少しました。ドイツと香港は前週の流出傾向を継続し、それぞれ318 BTCと240 BTCが流出しました。

さらに、ブラックロックの暗号 ETF のオンチェーン保有量が初めてグレースケールファンドを上回り、ブラックロック ETF は現在、すべての ETF 発行者の中で最大の保有量を誇り、保有する ETH とビットコインの価値は約216億ドルに達しています。

データは @Phyrex_Ni から

アメリカ ビットコイン現物 ETF の純流入は3240万ドル

先週、アメリカのビットコイン現物 ETF の純流入は3240万ドルで、そのうち8月14日に8140万ドルが流出し、残りの期間はすべて純流入でした。

先週、フィデリティのFBTCはブラックロックのIBITを上回るパフォーマンスを示し、FBTCの純流入は8210万ドル、IBITの純流入は7110万ドルでした。4つのETFは流入流出がゼロの状態であり、グレースケールのGBTCのみが純流出で、純流出額は1.95億ドル、資産純値は136.9億ドルに減少しました。

出典：Farside Investors

アメリカ イーサリアム現物 ETF の純流出は1410万ドル

先週、アメリカのイーサリアム現物 ETF の純流出は1410万ドルでした。グレースケールのETHEの売圧は徐々に緩和され、純流出は1.18億ドルとなりました。VanEckのETHVは初めて純流出を記録し、金額は770万ドルに達しました。

イーサリアム現物ETFの購入力は依然として不足しており、ブラックロックのETHAの増持は力を失い、ETHAの純流入は7630万ドルで、前週の40%に過ぎません。他の5つのイーサリアム現物 ETF は合計で3540万ドルの純流入にとどまりました。

出典：Farside Investors

香港の暗号 ETF の流動性が低下

先週、香港の暗号 ETF の流動性は明らかに低下し、ビットコイン現物 ETF の資産純値は1392万ドル減少しました。8月13日に248 BTCが流出し、8月15日に8.02 BTCが流入しましたが、残りの期間はすべてゼロの申込状態でした。

イーサリアム現物 ETF のパフォーマンスはさらに平坦で、週を通じて純流入や流出はありませんでした。

データ：SoSoValue

先週の暗号 ETF の動向一覧

各機関が13-F書類を提出 し、第二四半期の ビットコイン ETF の保有状況を開示しました。****701のファンドがビットコイン現物ETFを保有することが新たに追加されました。機関投資家によるビットコインETFの購入は27%増加し、主にブラックロックのIBITとフィデリティのFBTCに集中しています。

Bitwiseの最高情報責任者マット・ホーガン が第二四半期のビットコイン ETF の保有状況をまとめました：

• 機関の増持傾向が続く：第二四半期には1924の機関がビットコイン現物ETFを保有しており、第一四半期の1479から約30%増加しました。第二四半期のビットコイン価格が下落したことを考慮すると、この増加はかなり良好な結果です。
• 大多数の機関投資家はダイヤモンドハンズ：第一四半期にビットコインETFを配置した機関の大多数は、第二四半期も保有を続けるか増加させることを選択しました。その中で、44%の機関が第二四半期に保有を増加させ、22%が変わらず、21%がポジションを減少させ、わずか13%が完全に売却しました。
• ヘッジファンドが主力：ほとんどのビットコインETFの主要保有者は、ミレニアム、ショーンフェルド、ブースベイ、カプラなどの主流ヘッジファンドです。また、多くのコンサルティング会社、ファミリーオフィス、選ばれた機関投資家も参加しています。時間が経つにつれて、資産管理会社や年金基金の割合が徐々に増加することが予想されます。

ナスダック と ニューヨーク証券取引所 は同日に ビットコインとイーサリアム現物 ETF オプションの上場申請を撤回しました。ブルームバーグのアナリスト、ジェームズ・セイファートは、ナスダックとニューヨーク証券取引所が今後数日または数週間内にビットコイン現物 ETF オプションの上場申請を再提出することを予想しています。

先週、他の取引所も同様の申請を撤回しました。MIAX、MIAXパール、BOXエクスチェンジはビットコイン現物 ETF オプションの上場提案を撤回し、シカゴオプション取引所もビットコイン現物 ETF オプションの上場申請を撤回しましたが、その後再提出しました。

新しい暗号 ETF

アメリカのSECは初のレバレッジロングMicroStrategy ETFを承認しました。

フランクリン・テンプルトンは新しい暗号インデックス ETF のS-1申請を提出しました。この暗号通貨インデックス ETF は、CF機関デジタル資産インデックスのパフォーマンスを追跡し、このインデックスには現在ビットコインとイーサリアムのみが含まれています。

暗号 ETF に関する見解と分析

Coinbase：機関によるビットコイン ETF の保有量が増加し、今後も増加が見込まれる

Coinbaseが8月16日に発表した報告書によると、2024年第二四半期には「投資顧問」として分類された機関保有者の割合が3%上昇し、現在は機関全体の投資の9%を占めています。

Coinbaseは、ますます多くのブローカーがこれらのファンドに対するデューデリジェンスを完了するにつれて、現物ビットコイン ETF を保有する投資顧問の割合がさらに増加する可能性が高いと述べています。

バンガード新CEO：暗号通貨 ETF の導入計画はなし

バンガードの新CEOサリム・ラムジはインタビューで、同社が暗号通貨 ETF を導入する計画はないと述べました。

ラムジは先月バンガードのCEOに就任し、10年間ブラックロックで上級管理職を務めていました。ラムジは以前、ブラックロックでiSharesとインデックス投資のグローバル責任者を務めており、同社の大部分の顧客資産を管理し、iSharesプラットフォームを発展させる責任を負っていました。バンガードは世界で2番目に大きな資産管理会社で、資産管理規模は9兆ドルを超えています。

OSLの執行役員：香港の暗号 ETF はシステミックな市場障害に直面し、ETF に対するインセンティブが一般的に不足している

香港の暗号通貨取引所OSLの執行役員兼規制担当責任者ゲイリー・ティウは、香港のETF市場が引き続き発展する中で、積極的な参加者がその成長の潜在能力を推進する機会が増えていると述べました。現在、香港市場の仲介者は上場されていない製品により重点を置いていますが、香港の現物暗号 ETF は投資家に信頼できる参加のチャネルを提供し、将来の市場発展の基盤を築いています。

さらに、ティウは次のように述べています。「香港全体として、ビットコイン、イーサリアム、暗号通貨に対して依然としてネガティブな態度を持っています。私は、規制当局や金融機関の目には、ビットコイン ETF が特別なリスクカテゴリーとして特に注意が必要だという偏見が依然として存在していると思います。」

復星財富のデジタル資産ディレクター、チェン・ジャオは、香港の暗号 ETF には十分な数のトレーダーやブローカーが不足していると述べています。