Pond：用 AI 助力鏈上掘金

作者：Shiqi \& Michael, Inception Capital

從鏈上交易中獲利，歸根結底總是繞不過三步：發現新資產，篩選出上漲概率高的代幣，交易獲利。Pond 就是一個能夠幫助用戶發現新資產並從中篩選出 Alpha 的 Web3 + AI 產品。
Pond 是什麼？
將 AI 和 Web3 結合，或者說用 LLM 來提供更好的 Web3 產品，是目前 AI + Web3 敘事的主流核心。然而事實上是，雖然 LLM 如 GPT 在互動和內容生成上提供了很好的效果，但離全能的 AGI 仍然相去甚遠。
Pond的核心在於利用行業原生的鏈上數據，並且通過圖神經網絡等技術，通過對鏈上行為進行學習和預測。通過對行為的預測衍生出了很多新的業務邏輯，比如token價格預測、AI增強的MEV和DeFi策略。

以價格預測來說，Pond 會對鏈上的代幣進行實時的分析和數據統計，這裡面會包括代幣的市值、交易量、持有人數變化等基本信息，以及鏈上的情緒分析，以此來折射代幣的情緒價值，最重要的是，Pond 會提供一個名為 Alpha Rate 的指標，這個指標的計算方式官方暫時沒有公布，但是這個數據代表了某個 Token 和最近一段時間價格大幅上漲的代幣之間走勢的相似程度。
在 2 月，Pond 就曾檢測到一個名為 $SYNC 的代幣 Alpha Rate 飆升，隨後這個代幣的價格在一個月內漲了 20 倍。因此，當某個鏈上項目的 Alpha Rate 突然發生變化，可能代表著鏈上有人在對代幣進行籌碼的收集和拉升的準備。
Pond 如何具備這樣的神奇能力？
目前來看，Pond 是一個非典型的 AI + Web3 項目，不像大多數其他項目是基於 LLM，Pond 是基於一個大型的 GNN 圖神經網絡來對鏈上數據進行實時的統計和預測，相比 LLM 更擅長信息的處理和生成，基於 GNN 的 Pond 則更擅長挖掘數據之間的關係，並從中提取有價值的信息。
為什麼選擇 GNN？與 GPT 等大語言模型不同，GNN 天然適合處理區塊鏈上錯綜複雜的圖結構數據，而鏈上數據恰恰是由賬戶、合約之間錯綜複雜的互動形成的一張張網絡，錢包、合約是網絡中的節點。要訓練一個基於鏈上數據的GNN 模型並不簡單，因為鏈上數據是跟隨時間變化動態變化的，同時，把鏈上的交易想象成一張由點和線連接而成的圖的話，不同的點之間存在各種多樣化的關係。Pond 通過創新技術，捕捉交易的時序特徵和賬戶之間的隱含聯繫，大幅提升了模型的能力。
Pond 的背後是誰？
Pond 的背後是一支由頂尖數據科學家和機器學習專家組成的團隊。團隊成員曾在 IEEE、Nature、ICML 等國際頂級期刊和會議上發表 40 多篇論文，團隊在這個領域的經驗平均超過了 10 年。
此外，Pond 的創始人 Dylan 曾經為其上個項目從 Galaxy Digital 以及多條明星 L1 的創始人那裡募集了 $8M 的資金，並成立了一個由以太坊基金會支持的 Crypto 社區，因此 Pond 團隊在行業內又有很強大的社區資源。
為什麼 Pond 值得持續關注？
首先，Web 3的所有用戶和應用之間的互動都發生在鏈上，鏈上的數據的應用價值巨大同時隨著機器學習的應用，這些巨大的價值將會以之前未曾被挖掘的方式逐漸展示給市場並且解鎖出新的業務邏輯。對鏈上數據的應用不僅局限在預測市場，作為一個早期項目，Pond已經創造出多種新的業務邏輯並且與多個行業知名項目在不同領域合作。例如，Pond本身除了能對鏈上潛在的 Alpha 進行挖掘和預測外，還實現各類圍繞鏈上互動的創新應用，如基於 AI 的 DeFi 產品，對鏈上異常行為的監控和預防，發現鏈上的潛在營銷機會等。
另一方面，Pond 具備在鏈上這個黑暗森林中帶來光明的潛力，抹平市場中的信息差，將抽象的，藏在匿名地址背後的交易轉化為可讀的，可以理解的數據和現象。
最後，現在可能是鏈上的下一個巨大敘事，預測市場的黎明時刻，而 Pond 就是一種預測市場。為什麼說預測市場可能是下一個宏大敘事？
當 Vitalik 在討論 Crypto + AI 的可能性時，提到在很長的一段時間內，預測市場都是認知技術的聖杯，預測市場和 AI 如何關聯，Pond 又為何重要？ 目前市場上最火熱的預測市場是以 Polymarket 為主的，基於事件進行博弈的預測市場，在這類型的預測市場中，重要的是足夠多的可以適應不同画像用戶的下注標的供給、輔助激勵用戶下注的數據分析工具以及降低博弈參與者成本的充足流動性。要提高這些方面，除了傳統的增長方式，還有一種方式就是通過 AI 來實現。 一個對數據具有強分析能力的 AI 可以協助平台創建更多合理的下注標的，並基於鏈上數據推薦給相關的用戶，同時結合鏈上的 AI Agents，AI 本身也可以作為對手方參與的預測市場的活動中來，為市場提供更多流動性。而建立這一切的基礎，就是對資產和市場趨勢的預測，此前無論是在學術界還是實際應用中，用 AI 來預測資產價格的實驗屢見不鮮，這些預測通過多種機器學習技術結合，基於第三方的信息來源進行訓練和預測，如交易所的數據。但是很少有能專注於針對鏈上數據進行分析、訓練和預測的模型出現，而 Pond 就是這樣一種產品。
無論是為了捕捉市場中的下一個 Alpha，還是基於對區塊鏈的潛在下一重要敘事預測市場的研究目的，Pond 都值得體驗和研究，目前 Pond 正在進行早期的生態激勵計劃和用戶邀請計劃，開發者可以填寫表單申請加入 Pond 的生態系統，提前獲得模型的使用權並獲得獨家獎勵，同時用戶也可以加入 Pond 的邀請計劃，獲得積分激勵。