암호화 ETF 주간 보고서 | 지난주 미국 비트코인 현물 ETF 순유출 261.4억 달러, DTCC 첫 번째 솔라나 선물 ETF 목록 발표

정리: Jerry, ChainCatcher

지난 주 암호화폐 현물 ETF 성과

미국 비트코인 현물 ETF 순유출 261.4억 달러

지난 주, 미국 비트코인 현물 ETF는 4일 연속 순유출을 기록하며 총 261.4억 달러가 유출되었고, 총 자산 순가치는 953.8억 달러에 달했다.

지난 주 11개의 ETF 모두 순유출 상태였으며, 유출은 주로 IBIT, FBTC, GBTC에서 발생하여 각각 117.4억 달러, 56.8억 달러, 18.8억 달러가 유출되었다.

데이터 출처: Farside Investors

미국 이더리움 현물 ETF 순유출 33.5억 달러

지난 주, 미국 이더리움 현물 ETF는 33.5억 달러가 순유출되었으며, 총 자산 순가치는 80.6억 달러, 평균 일일 거래액은 44.9억 달러였다.

지난 주 유출은 주로 블랙록 ETHA에서 발생하여 17.4억 달러가 순유출되었다. 총 4개의 이더리움 현물 ETF는 자금 흐름이 없었다.

데이터 출처: Farside Investors

홍콩 비트코인 현물 ETF 순유출 33.28 비트코인

지난 주, 홍콩 비트코인 현물 ETF는 33.28 비트코인이 순유출되었으며, 자산 순가치는 3.37억 달러에 달했다. 발행사인 가시 비트코인은 357 비트코인을 보유하고 있으며, 화샤는 2290 비트코인으로 감소했다.

홍콩 이더리움 현물 ETF는 277 ETH가 순유출되었으며, 자산 순가치는 4166만 달러이다.

데이터 출처: SoSoValue

암호화폐 현물 ETF 옵션 성과

2월 28일 기준, 미국 비트코인 현물 ETF 옵션의 명목 총 거래액은 137억 달러이며, 명목 총 거래의 매수/매도 비율은 1.50이다.

2월 27일 기준, 미국 비트코인 현물 ETF 옵션의 명목 총 보유액은 958억 달러이며, 명목 총 보유의 매수/매도 비율은 1.92이다.

시장은 단기적으로 비트코인 현물 ETF 옵션의 거래 활발도가 계속 감소하고 있지만, 전체적인 감정은 상승세를 보이고 있다.

또한, 암묵적 변동성은 52.28%이다.

데이터 출처: SoSoValue

지난 주 암호화폐 ETF의 동향 개요

DTCC, 첫 번째 솔라나 선물 ETF 목록 발표, 코드 $SOLZ 및 $SOLT

미국 예탁신탁 및 청산 회사(DTCC)는 첫 번째 솔라나 선물 ETF를 목록에 올렸으며, 이는 Volatility Shares에서 발행한 것으로 각각:

• $SOLZ (Volatility Shares Solana ETF)

• $SOLT (Volatility Shares 2X Solana ETF)

SEC, Grayscale의 카르다노 현물 ETF 신청 접수

SEC는 뉴욕 증권 거래소 Arca가 Grayscale을 대표하여 제출한 카르다노(ADA) 현물 ETF 신청을 접수했다. 이전에 SEC는 Cboe의 XRP ETF, Grayscale의 현물 XRP 및 DOGE ETF를 포함하여 많은 암호화폐 ETF를 접수했다.

이전 소식에 따르면, NYSE Arca는 2월 11일 Grayscale을 대표하여 19b-4 양식을 제출하였으며, 제안된 Grayscale 카르다노 신탁을 구성하였다. 문서에 따르면, 수탁자는 Coinbase Custody Trust Company, LLC이며, 관리자는 뉴욕 멜론 은행 자산 서비스 회사(BNY Mellon Asset Servicing)이다.

미 SEC, Grayscale 이더리움 현물 ETF 스테이킹 신청 접수 확인

Watcher.Guru의 보도에 따르면, 미국 증권 거래위원회(SEC)는 Grayscale이 제출한 신청을 공식적으로 확인하였으며, 이 신청은 이더리움 현물 ETF의 스테이킹 서비스를 허용하기 위한 것이다.

미 SEC, 피델리티 이더리움 현물 ETF 옵션 승인 연기

SEC 공식 웹사이트 정보에 따르면, 미국 증권 거래위원회(SEC)는 피델리티 현물 이더리움 ETF 옵션의 승인을 연기한다고 발표했다.

Bitwise Aptos ETF 델라웨어주 등록

시장 소식: 나스닥이 Canary의 HBAR ETF에 대해 19b-4 신청서를 제출했다

시장 소식: 나스닥이 Grayscale DOT ETF에 대해 19b-4 신청서를 제출했다

암호화폐 ETF에 대한 의견 및 분석

블룸버그 분석가: 블랙록이 비트코인 ETF를 더 작은 모델 포트폴리오에 추가했다

블룸버그의 고위 ETF 분석가 Eric Balchunas는 X 플랫폼에 글을 올리며 블랙록이 비트코인 ETF IBIT를 더 작은 모델 포트폴리오에 추가했다고 밝혔다. 이는 대체 자산의 일부 할당이지만, 블랙록이 비트코인 ETF를 투자 모델에 포함한 것은 처음이기 때문에 주목할 만하다.

ETF 스토어 사장: 시카고 상품 거래소 SOL 선물은 현금 결제, SOL ETF 신청에 긍정적

ETF 스토어 사장 Nate Geraci는 소셜 미디어에서 시카고 상품 거래소가 3월 17일에 출시할 SOL 선물이 현금 결제 방식으로 진행되며, 이는 SOL ETF 신청에 긍정적이라고 밝혔다.

블랙록 고위 간부, 잠재적 솔라나 ETF에 대해 침묵 유지

The Block의 보도에 따르면, 블랙록 미국 iShares 제품 부서 책임자 Rachel Aguirre는 솔라나 ETF 출시 계획에 대한 질문에 구체적인 답변을 하지 않았으며, 회사가 세 가지 핵심 원칙에 집중할 것이라고 재확인했다.

"첫째, 고객이 무엇을 필요로 하는가? 둘째, 이 투자 아이디어는 무엇인가? 암호화폐 세계에서는 모든 코인이 동일하지 않으며, 이 투자 아이디어는 매우 중요하다. 셋째, ETF 구조에 적합한가? 충분한 유동성이 있는가? 투명성을 지원할 수 있는가? 따라서 우리의 원칙은 항상 변하지 않으며, 적극적인 관리 전략이든 옵션 및 기타 파생 상품 전략이든, 암호화폐 분야의 전략이든 마찬가지이다."

블룸버그 분석가: 이번 주 비트코인 ETF 유출량이 총 자산의 2% 미만, 98% 이상의 자금은 여전히 보유 선택

블룸버그의 고위 ETF 분석가 Eric Balchunas에 따르면, 비트코인 ETF는 자금 유출 압박에 직면하고 있으며, 어제 약 100억 달러가 유출되었고, 이번 주 누적 유출액은 180억 달러에 달한다.

그럼에도 불구하고 이 숫자는 총 자산의 2% 미만에 불과하며, 시장 조정 폭을 고려할 때 98% 이상의 자금은 여전히 보유를 선택하고 있다.

VanEck 디지털 자산 연구 책임자: 비트코인 ETF 대규모 자금 유출은 헤지펀드의 베이시스 거래 전략 해제 때문일 수 있다

비트코인 ETF는 6일 연속 약 210억 달러가 유출되었으며, 이는 지난해 6월 이후 가장 긴 자금 유출 주기를 기록했다. VanEck 디지털 자산 연구 책임자 Matthew Sigel은 기록적인 자금 유출이 헤지펀드가 "베이시스 거래"라는 인기 전략을 해제한 것에서 기인할 수 있다고 생각한다. 이 전략은 현물과 선물 시장 간의 가격 차이를 이용해 수익을 얻는 것이다. 일부 펀드는 ETF를 사용하여 암호화폐의 변동성에서 수익을 얻거나 파생상품의 공매도 포지션을 헤지한다고 설명하며, "이 전략은 비트코인 현물(대개 ETF를 통해)을 매수하고 비트코인 선물을 공매도하여 낮은 위험 수익을 잠그는 것을 포함한다. 그러나 이러한 거래의 수익은 최근에 붕괴되어 매력도가 크게 감소했다. 따라서 ETF를 사용한 이러한 거래를 하는 헤지펀드는 청산했을 수 있으며, 이는 대규모 환매를 초래했다."

CoinShares 고위 간부: 비트코인 및 디지털 자산 ETP/ETF의 단주 순유출이 신기록을 세웠지만, 매도 열풍은 점차 사그라들고 있다

CoinShares 연구 책임자 James Butterfill은 X 플랫폼에 글을 올리며, "이번 주 비트코인 및 디지털 자산 ETP/ETF의 순유출 총액이 현재까지 260억 달러에 달하며(역대 최고), 대부분의 베이시스 거래가 청산되었고, 매도 열풍이 사그라들고 있는 것처럼 보인다."고 밝혔다.