Matrixport 투자 연구: BTC 변동성이 평균 수준을 초과하며, 거시 경제 데이터가 미국 경제 침체에 대한 시장의 우려를 심화시킴

自6月21日以来，BTC 가격이 12% 하락하며, 여름에 암호 자산이 하락하고 이후 변동성이 상승하는 과거와 유사한 추세를 보이고 있습니다. 또한, 앞으로 발생할 여러 주요 사건들이 BTC 시장 동향에 큰 영향을 미칠 것입니다. 9월 6일(금요일)의 미국 고용 보고서 발표, 9월 10일(화요일) 해리스와 트럼프 간의 대통령 선거 토론, 9월 18일(수요일) 연준의 금리 정책 결정 등 주요 사건들이 전체 시장의 기대를 형성할 것입니다.

미국 소규모 비농업 데이터, 3년 만에 최저 증가폭 기록, 노동 시장 위험이 초점

미국 노동 통계국의 직업 공석 및 노동력 이동 조사에 따르면, 미국 기업의 7월 직업 공석 수는 2021년 초 이후 최저 수준입니다; 금십 보도에 따르면, 미국 기업의 지난달 신규 일자리 수는 2021년 초 이후 최저입니다; ADP 데이터에 따르면, 8월 민간 기업의 신규 고용 인원은 99,000명으로, 지난달 증가폭이 하향 조정되었고, 최신 데이터는 모든 예상치를 하회합니다. 여러 데이터는 미국 노동 시장이 저속 성장으로 전환되고 있음을 보여주며, 노동 시장 위험이 연준의 주요 관심사가 되고 있습니다.

시카고 상품 거래소 도구에 따르면, 시장은 연준이 50bp 금리를 인하할 가능성을 49%로 보고 있습니다. 동시에, 미국 2년/10년 국채 수익률 곡선이 22년 만에 두 번째로 양수로 전환되어, 미국 경제 침체에 대한 시장의 우려를 더욱 부추기고 있습니다.

트럼프, 암호화폐 및 인공지능 등 "미래 산업" 수용 약속

이번 주 목요일, 도널드 트럼프는 뉴욕 경제 클럽에서 열린 공개 연설에서 재선 후 미국 경제 개혁 계획을 설명하며, 규제 완화 및 국내 에너지 생산 증가를 촉진할 것이라고 밝혔습니다. 트럼프는 또한 엘론 머스크의 제안을 수용하여 연방 정부의 지출을 감사하고 낭비를 찾아내는 정부 효율성 위원회를 설립할 것이라고 밝혔습니다.

또한, 암호 자산 분야에 대해 트럼프는 다시 대통령에 당선된다면 미국을 세계 암호화폐 수도로 만들고, 암호화폐, 인공지능 등 "미래 산업"을 수용할 것이라고 말했습니다.

BTC 30일 실제 변동성 62%로 상승, 58% 장기 평균 변동성 초과

최근 BTC 30일 실제 변동성이 62%로 상승하여 58%의 장기 평균 변동성을 초과했습니다. 역사적으로 실제 변동성이 70%를 초과하는 지속 기간은 매우 짧았으며, 종종 고점에서 암묵적 변동성을 매도하는 거래자에게 수익 기회를 제공합니다. 상대적으로 변동성 매수는 실제 변동성이 30% 이하로 떨어질 때만 수익성이 있습니다.

위의 일부 의견은 Matrix on Target에서 제공되었으며, 저희에게 연락하기 위해 Matrix on Target의 전체 보고서를 확인하십시오.

면책 조항: 시장에는 위험이 있으며, 투자는 신중해야 합니다. 본 문서는 투자 조언을 구성하지 않습니다. 디지털 자산 거래는 큰 위험과 불안정성을 가질 수 있습니다. 투자 결정은 개인 상황을 신중히 고려하고 금융 전문가와 상담한 후에 이루어져야 합니다. Matrixport는 본 내용에 기반한 정보로 인한 어떤 투자 결정에 대해서도 책임을 지지 않습니다.