顶流 meme KOL에서 손해를 보고 있는 Ansem은 왜 잘 안 되는 걸까요?

저자: Joyce, 사고가 기괴한, BlockBeats

지난주, Solana 생태계의 유명 트레이더 Ansem이 트윗을 올려 최근 거래 수준이 매우 저조하며 일련의 잘못된 결정을 내렸다고 고백했습니다. 현재 시장에서 완전히 우위를 잃었고, 심지어 현금화하여 시장에서 퇴출하는 것을 고려하고 있습니다.

커뮤니티에서 "WIF의 대부"로 여겨지는 트레이더 Ansem은 시가총액이 10억 달러를 넘는 WIF에서 천 배 이상의 수익을 올렸습니다. WIF 이후, 그는 시가총액 2억 달러의 BILLY와 3억 달러의 BODEGN이 제로에서 시작하는 과정을 목격했지만, Solana의 meme 시장 플레이가 여러 번 진화한 후 Ansem의 금손 광채는 사라진 것 같습니다.

Ansem은 지난 몇 달 동안 무엇을 경험했을까요? 커뮤니티에서 유포된 Ansem의 Solana 네트워크 공개 주소는 AVAZvHLR2PcWpDf8BXY4rVxNHYRBytycHkcB5z5QNXYm입니다. BlockBeats는 체인 데이터 분석 도구 GMGN을 기반으로 올해 2월부터 8월 20일 이전까지 Ansem 주소가 적극적으로 참여한 meme 거래를 통계적으로 분석하여 그의 거래 패턴을 요약하려고 했습니다. 여기서는 531건의 순매도 거래를 제외했으며, 이는 일반적으로 프로젝트 측에서 제공된 것이지 지갑 주소가 적극적으로 구매한 토큰이 아닙니다. 남은 2590건은 해당 주소가 적극적으로 매매한 meme 거래로 간주됩니다. 주의할 점은 Solana 체인의 데이터 형식 제한으로 인해 원시 데이터에 통계 누락 문제가 있을 수 있으며, 분석 결과는 참고용으로만 사용해야 합니다.

WIF의 시작

분석에 앞서 Ansem의 meme에서의 시작 역사에 대해 이야기해보겠습니다. WIF는 Ansem의 전설적인 이야기에서 가장 중요한 한 단계입니다. 2023년 12월 1일, Ansem 주소는 472달러를 사용하여 첫 번째 WIF를 구매했으며, 최초 구매 가격은 0.0003달러였습니다. 8일 후 그는 185달러를 추가로 투자했습니다. 그 이후 Ansem은 WIF를 빈번하게 매매하며 자신의 트위터 계정에서 여러 번 추천했습니다.

4개월 후, WIF는 최고 4.9달러에 도달했으며, Ansem의 최초 구매 비용과는 거의 16000배 차이가 났습니다. Ansem은 WIF에 대한 매수로 Solana 커뮤니티의 전설적인 트레이더이자 금손 호출자가 되었습니다.

왼쪽 그림: Dexcreener에 표시된 Ansem 공개 지갑 주소의 $WIF 거래 기록; 오른쪽 그림: Ansem이 X에서 $WIF를 홍보하는 모습

Ansem은 WIF 발전 초기부터 시장에 진입하여 추천했지만, Ansem은 전형적인 "다이아몬드 손"이 아닙니다. 거래 기록을 보면, Ansem은 빈번한 매매를 선호하며, 구매 횟수는 80회를 넘고, 판매 횟수는 110회에 달합니다. cielo의 데이터 통계에 따르면, Ansem 주소는 WIF에 총 214만 달러를 투자했으며, 총 285만 달러를 매도하여 80.4만 달러의 이익을 실현했습니다. 아직 매도하지 않은 이익은 74.5만 달러입니다.

WIF 이후, Ansem의 주소는 점점 더 많은 사람들에게 감시당하게 되었습니다. 이에 따라 많은 meme 프로젝트 측이 자신의 토큰을 Ansem 주소로 보내어 "Ansem 보유"를 meme의 보증으로 삼으려 했습니다.

WIF 이후, Ansem의 빛나는 거래 성과에는 "BODEN"도 포함됩니다. 그는 3월 초에 BODEN을 구매했으며, 구매 후 한 달 이상 지속적으로 상승하여 최종적으로 54만 달러의 이익을 얻었습니다. Ansem은 보유한 지 얼마 되지 않아 연이어 매도했지만, "Ansem이 차에 있다"는 신호는 트위터에서 널리 퍼졌습니다. GMGN의 데이터에서 Ansem이 매도한 BODEN의 몇몇 기록에서 토큰 비용이 0으로 나타나, 이 부분의 지분은 외부에서 전입된 것이지 해당 주소가 적극적으로 구매한 것이 아님을 나타냅니다.

왼쪽 그림: Dexcreener에 표시된 Ansem 공개 지갑 주소의 $boden 거래 기록; 오른쪽 그림: Ansem이 $boden을 구매했다는 커뮤니티의 논의

고래의 대가

WIF 이후 무슨 일이 일어났을까요? GMGN 통계 데이터에 따르면, Ansem 주소는 지난 8개월 동안 총 193만 달러의 SOL을 입금했으며, 대부분은 7월에 132만 달러의 SOL을 투자했습니다. 이에 따라 7월에 meme 거래에 투자한 비용도 가장 많아 339만 달러에 달했습니다. Ansem의 단일 거래량도 적지 않았습니다. 4월 이후, 그의 단일 평균 거래량은 3000-9000달러 사이입니다.

거래 횟수 측면에서, 지난 8개월 동안 Ansem의 거래 횟수는 점점 더 많아졌으며, 투자 피크는 7월에 발생하여 7월의 구매 횟수는 500회에 달하고, 총 거래 횟수는 800회를 넘었습니다.

몇 달 동안, 고빈도 거래는 현재 Solana 생태계의 meme 플레이어들이 생존하는 법칙이 되었으며, 많은 플레이어가 하루에 거래하는 토큰 수가 열 개가 넘습니다. Ansem도 이러한 거래 스타일에 점차 적응하고 있는 것으로 보입니다. 거래 횟수가 더 빈번해짐에 따라 Ansem은 meme 시장에 더 많은 자금을 투입하고 있으며, 더 많은 자본이 뒷받침되고 있습니다. Ansem의 단일 최대 수익은 간신히 상승 추세를 유지하고 있습니다.

출고 시간을 동일한 코인의 최초 구매와 최초 판매 사이의 시간으로 정의하면, Ansem이 1, 2월에 구매한 토큰의 평균 출고 시간은 각각 91일과 157일입니다. 이 토큰들은 4-8월에 차례로 매도되었습니다. 그 이후로 Ansem의 보유 시간은 점점 짧아지고 있습니다.

배수로 보면, Ansem의 부의 정점은 5월에 끝났으며, 그의 수익 효율은 5월 이후 급격히 하락했습니다. 8월의 수익은 주로 2월에 매수한 meme 코인에서 비롯된 것으로 보입니다. 한편, Ansem의 거래에서 200% 이상의 수익을 올린 거래의 비율도 5월에 급격히 하락한 후 점차 상승하기 시작했습니다. 아마도 Ansem은 "두 배로 본전을 회수하는" 방법을 점차 배우고 있는 것 같습니다.

하지만 전반적으로 Ansem의 거래 규모는 일반 플레이어에 비해 여전히 큽니다. 이는 거래 기록에서 수익 실현이 느리고, 빈번한 추가 매수 및 완전히 적응하지 못한 다이아몬드 손 습관으로 나타납니다.

Neiro의 워털루

8월에 Ansem은 진정한 "워털루"를 경험하며 44.8만 달러의 손실을 입었습니다. 8월의 손실은 주로 Neiro에서 발생했으며, Ansem은 Neiro 거래에서 28번 매수하며 하락할 때 지속적으로 추가 매수하여 총 35만 달러를 투자했지만, 결국 77% 손실을 보며 27만 달러를 잃고 청산했습니다.

그 이전에 Ansem의 거래 습관에서 발생한 단점이 이미 드러났습니다. Ansem의 거래 스타일은 "다이아몬드 손"에 가깝습니다. 그는 특정 토큰에 집중하여 지속적으로 베팅하는 것을 선호하지만, 현재의 meme 시장에서는 어울리지 않는 모습입니다. 3월에 탄생한 HAMMY는 Ansem이 상승한 후 두 달 동안 지속적으로 매수 및 매도하여 총 20만 달러를 투자했지만, 결국 5% 손실로 청산했습니다.

7월, Ansem은 meme 코인 BILLY에서 단일 매도 수익 2.1만 달러를 기록했습니다. BILLY는 6월 24일에 탄생했으며, Ansem은 개장 직후 매수하여 성공적으로 비약적인 수익을 얻었습니다. BILLY의 최고 시가총액은 2.81억 달러에 달하며, Ansem은 수십만 달러의 수익을 얻었습니다.

하지만 BILLY가 정점에 도달한 후, Ansem은 지속적으로 추가 매수하였고, BILLY에서의 수익도 점점 줄어들었습니다. 최근 한 달 동안 Ansem은 BILLY에서 총 8만 달러의 손실을 보았고, 누적 수익은 10.7만 달러로 줄어들었습니다. 8월 20일, Ansem은 여전히 BILLY에 추가 매수하였고, BILLY는 Ansem의 거래 횟수가 가장 많은 토큰이 되어 255회에 달했습니다.

KOL의 meme 비즈니스 장

KOL이 정말로 손실을 볼까요? Ansem의 공개 지갑 주소에서 적극적으로 매수 및 매도한 거래 기록만 계산하면, 기존 데이터에 따르면 Ansem 주소는 이 8개월 동안 47만 달러의 손실을 보았습니다.

하지만 이 계산 과정에서는 다른 주소에서 해당 지갑 주소로 전입된 후, 해당 지갑 주소에서 다시 매도한 경우는 제외되었습니다. 이 부분의 실제 매도 수익은 225만 달러에 달합니다.

Ansem 지갑 주소로 토큰이 전입되는 경우는 두 가지입니다. 하나는 프로젝트 측이 "Ansem 보유"의 판매 포인트를 만들기 위해 일정량의 토큰을 Ansem에게 보내는 것이고, 다른 하나는 Ansem의 다른 지갑 주소가 토큰을 구매한 후 공개 지갑 주소로 모으는 것입니다. 어느 경우든, 이 부분의 수익은 일반 소액 투자자가 따라잡을 수 없는 것입니다.

외부 전입 수익을 포함하면, Ansem의 공개 지갑 주소의 총 수익은 101.4만 달러에 달합니다. "유명해진" 이후에도 meme 시장에 대한 인식과 거래 능력이 퇴화하기 시작했지만, KOL은 여전히 자신의 영향력을 이용해 상당한 수익을 얻을 수 있습니다.

돌이켜보면, Ansem의 거래 경험은 기회를 잡은 행운아가 주목받는 거대 고래가 된 후, 빠르게 변화하는 시장에서 겪는 여러 가지 "부적응"을 보여줍니다. 암호화 시장에는 영원한 승자가 없습니다. 하지만 한편으로 "먹이 사슬"에서 승진한 후, Ansem은 더 이상 반복적인 체인 거래를 통해 수익을 얻을 필요가 없습니다. 천 배의 WIF에서 시작하여 트윗으로 자조하며 퇴출하는 Ansem은 과거의 영광을 잃은 것처럼 보이지만, 새로운 "전설적인 트레이더"가 다가오고 있습니다.