洞察 데이터 06호｜OKX Web3 & Nansen: 초보자를 위한 Web3, 피할 수 없는 데이터 아홉 가지 관문

저자: OKX

요약

암호화폐 시장에서 데이터는 거래 결정을 내릴 때 중요한 요소로 작용해 왔습니다. 우리는 어떻게 데이터의 안개를 걷어내고, 거래 결정을 최적화하기 위해 유효한 데이터를 발굴할 수 있을까요? 이는 시장에서 지속적으로 주목받는 주제입니다. 이번 OKX는 《데이터 통찰》 특별 코너를 기획하고, NanSen, CoinGlass, AICoin, Coingecko 및 0xScope와 같은 업계 데이터 플랫폼과 협력하여 일반 사용자 요구를 바탕으로 보다 체계적인 데이터 방법론을 발굴하고자 합니다.

다음은 제6기 내용으로, OKX Web3 팀과 NanSen 팀이 "초보자가 Web3에 입문할 때 피할 수 없는 9가지 기본 문제"를 주제로 논의한 내용입니다. 도움이 되시길 바랍니다.

Nansen 소개: Nansen은 수백만 개의 지갑 태그를 활용하여 체인 상 데이터를 풍부하게 하는 블록체인 분석 플랫폼입니다. Nansen은 암호화 사용자들이 기회를 발견하고, 실사 조사를 수행하며, 실시간 대시보드와 맞춤형 알림을 통해 포트폴리오를 보호할 수 있도록 돕습니다.

OKX Web3 소개: 팀은 깊은 기술 배경과 풍부한 산업 경험을 가진 최고의 인재들로 구성되어 있으며, 수년간 Crypto 분야에서 지속적으로 혁신과 실천을 해왔습니다. 현재 OKX Web3 지갑은 90개 이상의 공공 블록체인을 지원하는 가장 포괄적인 탈중앙화 멀티 체인 지갑으로, 내장된 지갑, 거래, NFT 마켓, DeFi, Dapp 발견 등 5대 분야를 지원합니다. 사용자는 앱, 플러그인, 웹을 통해 멀티 체인 토큰, NFT, DeFi 자산을 확인할 수 있습니다.

1. 초보자가 Web3 세계에 들어설 때, 보통 어떤 기본 데이터 차원에 주목하나요?

Nansen: 체인 상 데이터를 배우는 가장 간단한 방법은 탈중앙화 거래소(DEX)에서 교환을 수행한 후 Etherscan과 같은 블록 탐색기에서 거래를 조회하는 것입니다. 블록 탐색기에서 거래의 세부 정보를 읽을 수 있는 능력은 Web3 데이터 분석을 이해하는 핵심입니다.

초보자는 먼저 거래 데이터에 집중한 후 점차 추적 및 로그로 깊이 들어가야 합니다. 잠재적인 학습 진입 방식은 쉽게 이해할 수 있는 집계 거래 데이터를 읽는 방법(예: Nansen 또는 Debank를 통해)을 배우고, 거래 데이터를 탐색한 후(블록 탐색기를 통해) 추적 및 로그로 깊이 들어가고, 마지막으로 데이터 제공자(예: Nansen)로부터 원시 데이터를 분석하는 것입니다. 블록 탐색기를 탐색하는 것은 이러한 데이터를 이해하는 기초입니다.

블록체인에는 그 위에서 발생하는 활동을 기반으로 한 방대한 데이터가 있지만, 이러한 활동을 실제로 이해하는 방법은 무엇일까요? 다행히도 이더리움 가상 머신(EVM) 체인은 표준화되어 있으며, 대부분의 상호작용의 원시 데이터는 몇 가지 일반적인 테이블에 저장됩니다:

• 거래(Transactions): 각 거래의 세부 정보로, 송신자, 수신자, 거래 금액, 수수료 및 타임스탬프 등이 포함됩니다.
• 추적(Traces): 거래 과정에서의 각 단계의 세부 기록으로, 호출 함수, 송금 및 스마트 계약 실행 등의 세부 사항을 포함합니다.
• 로그(Logs): 스마트 계약이 생성한 이벤트 로그로, 특정 이벤트의 발생을 기록하며, 이러한 로그는 상태 변화 및 이벤트 알림을 추적하는 데 사용됩니다.

이러한 테이블을 통해 사용자는 블록체인에서의 활동을 깊이 이해할 수 있으며, 거래 패턴 분석, 자금 흐름 추적 및 스마트 계약 실행 상황 이해 등을 수행할 수 있습니다. 이러한 데이터는 단일 거래의 세부 사항을 이해하는 데 도움을 줄 뿐만 아니라, 더 넓은 범위의 시장 동향 및 행동 패턴을 드러낼 수 있습니다.

OKX Web3: Web3에 대해 알고 싶어하는 초보자는 시장 데이터, 네트워크 데이터 및 커뮤니티와 개발 데이터의 세 가지 차원에 대한 정보를 주목하는 것이 좋습니다.

먼저, 시장 데이터에는 다음이 포함됩니다:

• 가격 데이터: 암호화폐 및 토큰의 실시간 및 역사적 가격 정보.
• 시가총액: 암호화폐 또는 토큰의 총 가치로, 현재 가격에 유통 공급량을 곱하여 계산합니다.
• 거래량: 특정 기간 내에 거래된 암호화폐 또는 토큰의 수량.
• 거래 기록: 블록체인에 기록된 거래 세부 사항으로, 송신자, 수신자, 금액 및 타임스탬프가 포함됩니다.

둘째, 네트워크 데이터는 노드 분포 및 가스 요금 분포를 의미합니다. 네트워크 내 노드의 지리적 및 논리적 분포는 탈중앙화 및 보안에 영향을 미치며, 블록체인에서의 거래 비용, 즉 가스 요금 가격, 가스 한도 및 우선 요금은 네트워크의 사용 상황을 반영합니다.

마지막으로, 커뮤니티 및 개발 데이터는 개발자 활동 및 커뮤니티 참여도를 의미합니다. 이는 활성 개발자 수, 제출 횟수 및 블록체인 프로젝트에 대한 기여 지표, 그리고 블록체인 프로젝트를 지원하는 커뮤니티 규모 및 활동 수준의 데이터를 포함합니다. 이러한 데이터는 포럼, 소셜 미디어 및 이벤트 등을 통해 수집할 수 있으며, 현재 대부분의 Web3 논의는 Twitter, Telegram 및 Discord에서 이루어집니다.

2. 블록체인 거래 데이터를 분석하여 시장 동향을 파악하는 방법은?

Nansen: 입문 사용자에게 있어 체인 상 거래 행동 분석은 시장 동향을 이해하는 데 핵심입니다. 이는 블록체인의 실제 상황에 대한 깊은 통찰을 제공합니다. 전통 금융(TradFi)과 달리 블록체인의 모든 거래는 공개적으로 투명하여, 이를 설명하고 분석할 수 있으며, TradFi보다 더 많은 시장 통찰을 얻을 수 있습니다. 예를 들어, 누가 구매하거나 판매하는지를 알 수 있습니다. 체인 상 데이터를 통해 우리는 다양한 유형의 분석을 수행할 수 있으며, 예를 들어 일일 활성 사용자 수 및 그들의 활동을 파악할 수 있습니다. 모든 일일 주소를 조회하여 그들의 거래 상대방이 누구인지 확인하거나 데이터 제공자를 사용하여 이러한 작업을 수행할 수 있습니다.

구체적으로, 우리는 활동 주소의 분포, 주요 실체의 행동, 스마트 계약의 배포 수, 거래량 및 교차 실체의 사용자 선호 등을 탐색할 수 있습니다. 이러한 정보는 단순한 표면 현상이 아니며, Nansen과 같은 플랫폼의 스마트 자산 및 지갑 태그 기능을 통해 시장 동향을 깊이 파악할 수 있습니다. 예를 들어, 어떤 지갑이 특정 자산을 축적하고 있는지, 어떤 실체가 시장에서 영향력을 미치고 있는지, 그리고 이러한 행동이 시장에 미치는 잠재적 영향을 이해할 수 있습니다.

이러한 분석을 통해 초보 사용자들은 체인 상 거래의 기본 상황을 이해할 수 있을 뿐만 아니라, 시장 뒤에 있는 복잡한 동태를 통찰하여 더 현명한 거래 결정을 내릴 수 있습니다. 이러한 투명성과 데이터 접근성은 블록체인이 전통 금융에 비해 갖는 뚜렷한 장점으로, 모든 참여자가 시장을 보다 포괄적으로 이해할 수 있는 기회를 제공합니다.

OKX Web3: 우리는 초보 사용자에게 체인 상 데이터 거래를 수행할 때 스테이블코인, BTC 및 ETH와 같은 주요 자산의 동향에 주목하고, 체인 상 시장의 열기도 주의 깊게 살펴보는 것이 중요하다고 생각합니다.

먼저, 스테이블코인의 거래량과 유통량은 시장 감정을 반영할 수 있습니다. 시장이 불확실하거나 변동성이 클 때, 사용자는 종종 위험 회피를 위해 자금을 스테이블코인으로 이동시킵니다. 또한, 스테이블코인의 유입 및 유출 상황은 시장의 유동성을 나타낼 수 있습니다. 예를 들어, 대량의 스테이블코인이 거래소로 유입되는 것은 매수 압력이 곧 발생할 것임을 나타낼 수 있으며, 대량 유출은 매도 압력을 의미할 수 있습니다.

물론, BTC와 ETH의 지배적 위치에 주목하는 것도 중요합니다. 이는 이들이 총 시장 시가총액에서 차지하는 비율을 반영합니다. BTC의 지배적 위치가 상승하면 시장은 비트코인에 더 기울어질 수 있으며, ETH의 지배적 위치가 상승하면 시장은 이더리움 및 관련 탈중앙화 금융 프로젝트에 더 기울어질 수 있습니다. 이 두 자산의 지배적 위치를 분석함으로써 시장 참여자의 매매 선호를 이해할 수 있습니다.

동시에 체인 상 시장의 열기도 중요한 지표입니다.

거래량의 증가는 일반적으로 시장의 활발함을 나타내며, 더 많은 매매 활동은 가격 변동성을 증가시킬 수 있습니다. 지속적으로 높은 거래량은 시장 동향의 강도를 확인할 수 있습니다. 예를 들어, 상승장에서는 높은 거래량과 함께 가격 상승이 강한 상승 추세를 나타냅니다. 또한, 활성 사용자 수의 증가는 더 많은 시장 참여자가 특정 암호화폐 또는 블록체인 플랫폼을 사용하고 거래하고 있음을 나타내며, 이는 가격 상승을 촉진할 수 있습니다. 마지막으로, 활성 사용자 수는 블록체인 프로젝트의 건강도를 측정하는 중요한 지표로, 사용자 참여도가 높은 프로젝트는 일반적으로 더 강한 커뮤니티 지원과 더 안정적인 발전 전망을 가지고 있습니다. 이러한 지표에 주목함으로써 초보 사용자들은 시장 동태를 더 잘 이해하고, 더 현명한 거래 결정을 내릴 수 있습니다.

3. 스마트 계약 상호작용 데이터에는 어떤 정보가 포함되며, 초보자는 어떤 지표에 주목해야 할까요?

Nansen: 암호화폐의 스마트 계약 상호작용은 거래에 관련된 주소, 호출된 기능, 전송된 토큰, 지불된 가스 요금 및 입력 데이터와 같은 핵심 정보를 포함합니다. 초보자는 먼저 누가 거래를 시작했는지 및 어떤 기능이 호출되었는지를 이해해야 합니다. 블록 탐색기를 읽을 수 있게 되면, 스마트 계약 및 지갑과 다른 계약 간의 상호작용을 더 잘 이해할 수 있습니다.

OKX Web3: 스마트 계약 상호작용은 이러한 계약의 행동과 영향을 이해하는 데 중요한 많은 핵심 정보를 포함합니다. 다음은 6가지 주요 요소입니다:

1. 거래 시뮬레이션:

거래 시뮬레이션의 목적은 블록체인에서 실제로 실행되기 전에 스마트 계약 상호작용의 결과를 예측하는 것입니다. 핵심은 예상되는 상태 변화, 잠재적 오류 및 가스 비용을 이해하는 것입니다. 초보자는 거래 시뮬레이터를 사용하여 자신의 상호작용이 블록체인에 미치는 영향을 더 잘 이해하고 비싼 실수를 피해야 합니다.

2. Permit2, 권한 금액:

스마트 계약이 사용자를 대신하여 특정 수량의 토큰을 사용할 수 있는 권한을 부여하는 것은 매우 중요합니다. 핵심 정보에는 계약이 허용하는 최대 금액과 권한의 지속 기간이 포함됩니다. 초보자는 과도한 권한 부여 및 잠재적인 토큰 도난을 피하기 위해 권한 금액을 모니터링해야 합니다.

3. 가스 요금:

가스 요금은 블록체인에서 거래를 실행하는 데 필요한 비용을 의미합니다. 핵심 정보에는 가스 가격(가스 단위당 비용), 가스 한도(사용할 수 있는 최대 가스량) 및 총 가스 요금이 포함됩니다. 가스 요금을 이해하는 것은 초보자가 거래 비용을 관리하고 네트워크 혼잡 시 거래를 우선 처리하는 데 도움이 됩니다.

4. 수신 주소(To-Address):

수신 주소는 거래의 목표 주소입니다. 핵심 정보는 거래 또는 스마트 계약 상호작용의 목표 주소입니다. 초보자는 자금과 상호작용이 올바른 목적지로 전송되도록 수신 주소를 확인해야 하며, 자산 손실을 피해야 합니다.

5. 소유권:

소유권은 누가 스마트 계약 또는 그 자산을 제어하는지를 결정하는 데 사용됩니다. 핵심 정보는 계약 관리 권한을 가진 주소 또는 실체입니다. 초보자는 계약 소유권을 확인하여 누가 계약을 제어하는지 이해하고 중앙화와 관련된 잠재적 위험을 평가해야 합니다.

6. 업그레이드 가능성:

업그레이드 가능성은 스마트 계약이 배포 후 수정될 수 있는지를 나타냅니다. 핵심 정보에는 업그레이드 메커니즘의 존재 및 업그레이드 조건이 포함됩니다. 업그레이드 가능성을 이해하는 것은 계약의 안정성과 보안을 평가하는 데 매우 중요합니다. 업그레이드 가능한 계약은 소유자에 의해 변경될 수 있으며, 이는 새로운 위험을 초래할 수 있습니다.

4. 지갑 추적 도구는 새로운 사용자가 시장 동향을 이해하는 데 어떻게 도움이 되나요?

Nansen: 지갑 추적 도구는 단일 뷰에서 중요한 핵심 지표를 표시하여 사용자가 깊은 통찰을 얻을 수 있도록 돕습니다.

이러한 지표에는 지갑의 순자산, 사용된 프로토콜 및 거래를 더 쉽게 이해할 수 있도록 하는 디코딩 기능이 포함됩니다. Nansen은 실체 수준의 세분화를 제공하며, 사용자는 단일 뷰에서 특정 실체의 모든 주소, 순자산, 사용된 프로토콜 및 디코딩된 크로스 체인 거래 등의 정보를 볼 수 있습니다. 시장 이해가 제한된 초보자에게 이러한 도구는 복잡한 지갑을 추적하고 그들을 대신하여 거래를 수행할지를 결정하는 데 도움이 됩니다.

OKX Web3: 지갑 추적 도구를 사용하면 새로운 사용자가 시장 통찰을 얻는 데 도움이 될 수 있습니다.

첫째, 지갑 추적 도구는 자금이 다양한 지갑, 거래소 및 프로토콜 간에 흐르는 모습을 보여줍니다. 이를 통해 사용자는 유동성 동향을 이해하고 잠재적인 매매 압력을 식별할 수 있습니다. 또한, 대규모 투자자(고래)의 동향을 추적함으로써 사용자는 중요한 시장 통찰을 얻을 수 있습니다. 고래의 거래 행동은 시장 동향에 큰 영향을 미칠 수 있습니다.

둘째, 이러한 도구는 사용자가 각 지갑의 자산 분포를 확인할 수 있게 하여 성공적인 거래자의 거래 전략을 이해하는 데 도움을 줍니다. 동시에 지갑 보유 상황을 분석함으로써 사용자는 시장에서 선호되는 프로토콜이나 프로젝트를 식별할 수 있어 더 현명한 거래 결정을 내리는 데 도움이 됩니다.

마지막으로, 다양한 지갑의 매매 활동을 추적함으로써 전체 시장 감정을 통찰할 수 있으며, 플레이어가 상승세인지 하락세인지를 드러낼 수 있습니다. 따라서 갑작스러운 대량 자금 유입 또는 유출은 시장 감정의 변화를 나타낼 수 있으며, 사용자가 잠재적인 시장 동향을 예측하는 데 도움이 됩니다.

실제로, 사용자는 기본 분석과 같은 데이터 분석 도구를 사용해 볼 수 있으며, 다음과 같은 몇 가지를 참고할 수 있습니다:

1. Dune: 사용자에게 체인 상 활동을 추적하는 데 도움이 되는 사용자 정의 쿼리 및 대시보드를 제공합니다.
2. Artemis: 탈중앙화 금융 프로젝트 분석에 중점을 두며, 프로토콜 성과 및 사용자 활동에 대한 포괄적인 통찰을 제공합니다.
3. DefiLlama: 탈중앙화 금융 분석에 중점을 두며, 다양한 프로토콜의 TVL 및 기타 주요 지표 데이터를 제공합니다.
4. Rootdata: 다양한 블록체인 프로젝트의 상세 데이터를 제공하며, 성과 지표 및 생태계 분석을 포함합니다.
5. Glassnode: 체인 상 데이터에 중점을 두며, 블록체인 네트워크의 건강 상태 및 활동 상황을 분석하는 다양한 지표를 제공합니다.
6. Nansen: 체인 상 데이터와 지갑 태그를 결합하여 자금 흐름, 지갑 보유 및 시장 동향에 대한 통찰을 제공합니다.
7. Blave: 신흥 도구로, 블록체인 프로젝트 및 시장 활동에 대한 데이터 분석 및 통찰을 제공합니다.

감정 분석 도구는 시장 상황을 깊이 이해하는 데 도움이 되며, 다음 세 가지 제품의 데이터 내용을 참고할 수 있습니다:

1. Santiment: 체인 상, 소셜 및 개발 데이터를 제공하여 시장 감정을 분석하고 트렌드를 식별합니다.
2. Mest: 소셜 미디어 및 커뮤니티 감정 데이터를 집계하여 시장 감정 통찰을 제공합니다.
3. Kaito: 다양한 데이터 출처를 결합하여 포괄적인 시장 감정 뷰를 제공합니다.

이러한 도구를 효율적으로 사용하는 방법을 배우면 사용자가 시장 동태를 더 잘 이해하고, 트렌드를 조기에 식별하며, 더 현명한 거래 결정을 내리는 데 도움이 될 수 있습니다.

5. DeFi 프로토콜을 분석할 때 어떤 핵심 지표를 중점적으로 평가해야 하나요?

Nansen: 다양한 탈중앙화 금융 프로토콜을 연구할 때 우리는 여러 지표를 고려하며, 각 애플리케이션은 다를 수 있습니다. 새로운 기회를 찾을 때 이러한 지표가 완전하지는 않지만, 특정 핵심 지표에 특히 주목하는 것이 유용할 수 있습니다.

대출 프로토콜의 경우, TVL(총 잠금량), 이용률 및 사용자 수와 같은 지표는 플랫폼의 전체 활성도를 평가하는 출발점입니다. 그러나 새로운 기회를 평가할 때 프로젝트의 중요한 유입을 추적하는 것이 특히 주목할 만합니다. 중요한 자금 유입은 특정 풀에서 새로운 유동성 주입 활동이 진행되고 있음을 나타낼 수 있으며, 이는 수동 소득을 추구하는 거래자에게 좋은 기회가 될 수 있습니다.

또 다른 핵심 지표는 추적할 수 있는 프로토콜 내의 실체 또는 예치자의 유형을 살펴보는 것입니다. 자금, 스마트 계약 지갑 또는 다른 선호하는 DeFi 지갑은 가능한 거래 상대방으로 작용할 수 있습니다. 이러한 지표는 위험을 포함하지 않으며, 탈중앙화 금융 프로토콜을 사용할 때 고려해야 할 전체 프레임워크입니다.

OKX Web3: 우리는 최소한 다음과 같은 몇 가지 차원의 지표에 주목할 것을 권장합니다: 체인 상 데이터, 커뮤니티 피드백, 팀 및 개발자 등.

먼저 체인 상 데이터(Onchain Data)에는 총 잠금량(TVL) 및 거래량이 포함됩니다. TVL은 프로토콜의 규모와 인기도를 측정하는 지표로, 높은 TVL은 사용자가 프로토콜에 대한 신뢰와 광범위한 사용을 반영합니다. 거래량은 프로토콜의 활성도와 유동성을 나타내며, 높은 거래량은 일반적으로 사용자 수요가 강하고 높은 신뢰를 나타냅니다.

둘째, 커뮤니티 피드백(Community Feedback)은 Twitter, Telegram 및 Discord에서의 활성도와 감정을 포함합니다. 이러한 플랫폼에서의 긍정적인 피드백과 논의는 커뮤니티의 관심도와 프로젝트에 대한 인식을 반영하며, 커뮤니티 참여도와 사용자 만족도를 평가하는 중요한 지표입니다. 팀 배경 측면에서, 프로젝트 팀의 배경과 경험 및 저명한 투자 기관의 지원은 프로젝트 성공 가능성을 평가하는 중요한 요소입니다.

또한 지속 가능성(Longevity)도 중요한 고려 사항으로, 프로젝트의 역사적 운영 시간과 지속적인 개발 활동을 포함합니다. 역사적으로 오래되고 지속적으로 발전하는 프로젝트는 일반적으로 더 신뢰할 수 있고 지속 가능성이 높습니다.

마지막으로, 스마트 계약 감사는 제3자가 수행하는 감사 보고서로, 스마트 계약 내의 잠재적 취약점과 보안 위험을 드러내어 사용자 자금의 안전을 보장합니다. 이러한 차원들을 종합하여 프로젝트의 건강 상태와 시장 잠재력을 포괄적으로 평가할 수 있습니다.

6. 체인 상 데이터 분석에서 주소 태그는 어떻게 사용되며, 그 실제 역할은 무엇인가요?

Nansen: 블록체인 데이터는 원칙적으로 공개되지만, 실제로는 해석하기 어렵습니다. 대부분의 내용이 인간이 읽을 수 있는 형태가 아니기 때문입니다. 지갑 태그는 방대한 데이터를 누구나 쉽게 소화할 수 있는 형태로 변환하는 방법 중 하나입니다. 고차원적으로 주소 태그는 우리가 지갑의 체인 상 행동/작업에 따라 지갑 주소를 태그하고 식별하는 방식입니다. 수백만 개의 주소가 서로 다른 체인 상 발자국을 가지고 있기 때문에, 태그는 이러한 모든 지갑을 행동에 따라 분류할 수 있게 해주며, 사용자가 원하는 것을 빠르게 찾을 수 있도록 합니다.

지갑 소유자의 정확한 신원은 일반적으로 알려져 있지 않지만, 우리는 지갑을 분류하고 태그 및 이모지를 사용하여 표시합니다. 이러한 태그는 "DEX 거래자"와 같은 저급 태그일 수 있으며, 이는 지갑이 DEX를 사용했다는 것을 의미합니다. 또는 "7일 스마트 DEX 거래자"와 같은 더 복잡하고 실용적인 태그일 수 있으며, 이는 지난 7일 동안 가장 수익성이 높은 DEX 거래자를 나타냅니다. 최대 지갑 데이터베이스를 태그함으로써, 우리의 사용자는 거래를 수행하는 지갑 유형에 대한 깊은 통찰을 얻고, 관심 있는 내용을 파악하거나 자신의 필요에 따라 높은 신호 주소를 발견할 수 있습니다.

OKX Web3: 일반적으로 주소 태그의 역할은 세 가지입니다:

첫째, 신원 식별 및 관리 측면에서 주소 태그는 특정 개인, 실체 또는 조직과 특정 주소 간의 연관성을 식별하는 데 사용됩니다. 예를 들어, 주소를 "거래소 A" 또는 "XYZ"로 태그하면 그들의 거래 역사 및 활동 유형(예: 입금, 출금 또는 거래)을 추적하고 관리하는 데 도움이 됩니다. 이는 거래 분류 및 분석을 용이하게 합니다.

둘째, 위험 관리 및 규정 준수 측면에서 주소 태그는 화이트리스트(신뢰) 및 블랙리스트(위험) 목록을 생성하는 데 사용됩니다. 이는 모니터링 및 위험 관리를 위해 매우 중요합니다. 예를 들어, 자금이 사기 또는 불법 활동에 연루된 주소로 흐르는 것을 방지하여 자금세탁 방지(AML) 및 고객 알기(KYC) 법적 프레임워크를 준수하는 데 도움이 됩니다.

마지막으로, 시장 분석 및 연구 측면에서 태그가 붙은 주소는 행동 분석에 도움이 되며, 사용자의 거래 행동, 선호 및 자금 흐름 경로를 이해하는 데 유용합니다. 이는 시장 연구 및 사용자 행동 분석에 매우 유용하며, 소셜 신호 및 시장 지표와 같은 다른 데이터 소스와 결합하여 특정 시장 참여자의 활성 정도 및 거래 전략을 평가하는 데 도움이 됩니다.

7. 체인 상 자금 흐름 분석이 중요한 이유는 무엇인가요?

Nansen: 자금 흐름 분석은 자금의 매수 및 매도 행동을 드러내기 때문에 매우 중요합니다. 시장에서 상황을 가장 잘 이해하는 플레이어 중 하나인 펀드 매니저의 행동은 종종 지침이 됩니다. 그들의 거래 동향을 따르는 것은 사용자가 조기에 적절한 결정을 내리는 데 도움이 될 수 있습니다.

특정 기간 동안 자금이 유입되거나 유출되는 것을 관찰하면, 그 뒤에 있는 동기를 이해하기 위해 추가 분석이 필요합니다. 예를 들어, 대량의 자금이 펀드로 유입되는 것은 다른 주소로 자금을 배분할 준비가 되어 있음을 나타낼 수 있으며, 또는 이러한 자금 흐름이 내부 조정의 일환일 수 있습니다. 자금 유출의 경우, 자금이 최종적으로 어디로 보내지는지를 추적하는 것이 중요합니다. 예를 들어, 토큰을 스테이킹하거나 예치하는 것은 자금 유출로 간주되지만, 그 뒤에 있는 의미는 전혀 다를 수 있습니다.

OKX Web3: 체인 상 자금 흐름 분석은 중요한 시장 연구 도구로, 시장 감정 및 발전 동향을 드러내어 거래 결정에 중요한 참고 자료를 제공합니다.

첫째, 자금 흐름을 분석함으로써 시장의 전반적인 감정을 판단할 수 있습니다. 특정 자산으로 대량의 자금이 유입되는 것은 일반적으로 시장의 낙관적인 감정을 나타내며, 대량의 자금 유출은 시장의 비관적인 감정을 나타낼 수 있습니다. 둘째, 자금 흐름의 변화는 종종 시장 동향의 방향을 미리 예측할 수 있습니다. 지속적인 자금 유입은 가격 상승 추세를 암시할 수 있으며, 지속적인 자금 유출은 가격 하락을 암시할 수 있습니다.

위험 관리 측면에서 자금 흐름 분석은 비정상적인 활동을 식별하는 데 도움이 될 수 있습니다. 예를 들어, 갑작스러운 대규모 자금 이동은 시장 조작 또는 대규모 거래가 곧 발생할 신호일 수 있습니다. "고래"(대규모 투자자)의 자금 동향을 모니터링하는 것도 중요합니다. 이는 시장에 대한 중요한 통찰을 제공하여 사용자가 잠재적인 가격 변동을 관찰하고 전략을 적시에 조정하는 데 도움이 됩니다.

마지막으로 거래 결정을 내릴 때 자금 흐름 분석은 거래 집단에 중요한 관점을 제공합니다. 자금이 다양한 자산이나 프로토콜로 흐르는 것을 이해함으로써 자산 배분을 최적화하고 새로운 기회를 식별하며, 차익 거래 기회를 발굴할 수 있습니다.

현재 시장에는 Nansen 및 GlassNode와 같은 다양한 우수한 체인 상 데이터 분석 도구가 존재하며, 이들은 상세한 자금 흐름 분석, 고래 동향 및 거래 패턴 식별을 제공하여 초보 사용자에게 강력한 시장 통찰력 및 결정 지원을 제공합니다. 현재 시장에서 사용하기 좋은 몇 가지 도구가 있으며, 예를 들어 Nansen은 자금 흐름, 고래 동향 및 거래 패턴을 포함한 상세한 체인 상 데이터 분석을 제공합니다. GlassNode는 자금 흐름, 거래량 및 활성 주소를 포함한 광범위한 체인 상 데이터 지표를 제공합니다.

8. 보유자 분석이란 무엇이며, 보유자 분포를 통해 프로젝트의 건강 상태를 평가하는 방법은?

Nansen: 보유자 분석은 특정 토큰의 지갑 주소 분포 및 행동을 연구하는 것으로, 이는 어느 정도 패턴, 집중도 및 잠재적 시장 영향을 드러낼 수 있습니다.

토큰이 개인 지갑이나 펌프 및 덤핑으로 유명한 사람의 손에 고도로 집중되어 있다면, 이는 일반적으로 불리한 신호입니다. 또한 개발 팀이나 개인이 얼마나 많은 토큰을 보유하고 있는지, 그리고 계약 소속 등의 지표를 확인할 수 있습니다. Nansen과 같은 도구를 사용하면 사용자는 주소 수준 및 실체 수준에서 토큰 분포를 더 깊이 관찰할 수 있습니다. 주소를 분석할 때는 계약 주소와 외부 소유 계정(EOA)을 구분하고, 이들이 중앙화 거래소(CEX), 다중 서명 계좌 또는 기타 유형의 실체에 속하는지를 파악하는 것이 중요합니다. 이는 프로젝트의 건강 상태를 보다 포괄적으로 평가하는 데 도움이 됩니다.

OKX Web3: 우리는 토큰 생태계의 건강을 탐색할 때 분포 통찰이 중요한 지표라고 생각합니다:

첫째, 보유자의 분포를 분석함으로써 토큰이 소수의 대규모 보유자에게 집중되어 있는지, 아니면 많은 소규모 보유자에게 널리 분포되어 있는지를 확인할 수 있습니다. 이러한 좋은 분포 구조는 일반적으로 시장의 안정성을 높이고 대규모 실체가 시장을 조작할 위험을 줄입니다.

거래자의 행동 반영은 시장의 활발함과 감정을 나타냅니다. 보유자의 거래 활동을 관찰함으로써 시장 감정 및 참여도에 대한 깊은 이해를 제공할 수 있습니다. 빈번한 거래는 투기 행동을 암시할 수 있으며, 장기 보유는 거래자가 프로젝트의 장기적인 전망에 대한 신뢰를 반영합니다.

또한 프로젝트의 안정성은 보유자 분포와 밀접한 관련이 있습니다. 안정적이고 다양한 보유자 구조는 가격 안정성을 지원하는 데 도움이 됩니다. 이러한 안정성은 프로젝트가 대규모 매도 또는 투기 활동의 충격을 덜 받게 하며, 시장 변동 속에서도 장기적으로 지속적인 성장을 유지하는 데 기여합니다.

물론, 커뮤니티 지원과 신뢰는 프로젝트 발전의 중요한 기초입니다. 보유자 기반의 광범위함과 활발함은 일반적으로 커뮤니티의 규모와 참여도를 반영합니다. 이러한 커뮤니티 지원은 프로젝트의 발전, 채택 및 시장 도전에 대응하는 데 매우 중요합니다.

9. 소셜 신호와 감정 분석은 Web3 데이터 분석에서 어떤 역할을 하나요?

Nansen: 소셜 신호와 시장 감정은 체인 상 행동을 안내하며, 그 반대도 마찬가지입니다. 체인 상 데이터는 소셜 및 감정 신호를 검증하는 경로를 제공하여, 사람들이 실제로 누가 거래를 하고 있는지를 확인하고 실제로 발생한 상황을 이해할 수 있게 합니다.

OKX Web3: 시장 감정 지표는 거래 결정에서 중요한 역할을 합니다. 소셜 신호와 감정 데이터를 분석함으로써, 특정 프로젝트나 자산에 대한 시장 참여자의 감정 상태(낙관적, 비관적 또는 중립적)를 효과적으로 측정할 수 있습니다. 이러한 감정 지표는 거래자의 감정과 시장 행동에 직접적인 영향을 미치며, 시장 분위기를 평가하고 가격 동향을 예측하는 중요한 기준이 됩니다.

시장 동향을 예측하는 것은 감정 분석의 중요한 응용 중 하나입니다. 소셜 신호와 감정 데이터를 결합하여 동향 분석을 수행함으로써, 사용자는 시장의 단기 및 장기 동향을 예측할 수 있습니다. 예를 들어, 긍정적인 감정은 자산 가격이 상승할 가능성을 시사하며, 부정적인 감정은 가격 하락을 초래할 수 있습니다. 감정 분석은 즉각적인 피드백을 제공하여 거래자들이 적시에 거래 전략 및 위험 관리 계획을 조정하는 데 도움을 줍니다.

프로젝트 및 시장 수용도를 평가하는 것도 소셜 신호와 감정 분석에 의존합니다. 소셜 미디어와 네트워크에서의 논의를 모니터링함으로써, 프로젝트나 새로운 기술이 커뮤니티에서 얼마나 인기가 있는지를 이해할 수 있습니다. 활발하고 긍정적인 소셜 미디어 논의는 일반적으로 프로젝트가 널리 인정받고 지원받고 있음을 나타내며, 이는 프로젝트 팀이 전략을 조정하고 홍보 경로를 설정하는 데 매우 중요합니다.

마지막으로, 감정 분석은 위험 관리 및 시장 정보 분석에서 중요한 역할을 합니다. 시장 동향 및 사건 위험에 대한 경고 시스템으로서, 감정 분석은 갑작스러운 부정적인 감정이나 소셜 미디어 활동을 신속하게 식별할 수 있습니다. 이는 시장의 불안정성이나 잠재적인 부정적 사건을 예고할 수 있습니다. 체인 상 데이터 및 시장 지표와 결합하여, 감정 분석은 시장의 건강 상태 및 동적 변화를 포괄적으로 이해하고 모니터링하는 데 도움이 됩니다.

결론

이상은 OKX가 제공하는 《데이터 통찰》 제6기의 내용으로, 초보자가 일반적으로 직면하는 기본 문제에 초점을 맞추어 효과적인 참고 자료를 제공하고자 합니다. 향후 시리즈 기사에서는 더 많은 실용적인 데이터 사용/분석 방법을 탐구하여 거래자 집단과 초보 플레이어들이 거래를 배우고 산업을 이해하는 데 도움을 드리겠습니다.

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