Circle는 실리콘밸리 은행에 도대체 얼마나 많은 현금을 가지고 있나요?

本文来自 Coindesk，作者：Krisztian Sandor

Odaily 별자리日报 번역자 | Moni

Circle은 시가총액 2위 달러 스테이블코인 USDC의 발행사로, 430억 달러의 유통 공급량을 보유하고 있으며, 정부 채권과 현금 자산으로 완전히 지원된다고 전해진다.

현재 USDC가 승인한 블록체인은 Algorand, Avalanche, Ethereum, Flow, Hedera, Solana, Stellar 및 TRON 블록체인으로 구성되어 있으며, 이 블록체인을 통해 USDC를 발행하고 상환하는 데 사용된다. 허용되지만 발행되지 않은 토큰은 Hedera와 Solana 블록체인에 존재하며 현재 USDC 보유자에게 발행되지 않았다.

Circle이 이전에 발표한 1월의 준비금 보고서에 따르면(아래 그림 참조), 현재 약 98.8억 달러의 현금 준비금을 보유하고 있으며, 미국의 규제 금융 기관에서 Circle의 현금을 보유하고 있다. 여기에는 뉴욕 멜론 은행, 시민 신탁 은행(Citizens Trust Bank), Customers Bank, New York Community Bank, Flagstar Bank, N.A.의 한 부서, Signature Bank, 실리콘 밸리 은행(Silicon Valley Bank) 및 Silvergate Bank가 포함된다. ------ 맞다, 여기에는 방금 파산을 발표한 실리콘 밸리 은행도 포함되어 있다.

또한 Circle은 일부 USDC 준비금을 블랙록 산하의 전용 펀드에 예치하고 있다. Circle 공식 웹사이트가 3월 11일 공개한 데이터에 따르면, USDC 준비금의 현금 예치금은 111억 달러에 달한다.

지난주 Circle은 실리콘 밸리 은행과의 관계를 끊었다고 발표했으며, 실리콘 밸리 은행은 운영을 중단한 암호화폐 친화적인 은행으로, 이번 주 초에 "자발적으로" 자산을 청산할 것이라고 밝혔다. 그러나 좋은 소식은 오래가지 않았고, 실리콘 밸리 은행의 파문이 가라앉기도 전에 또 다른 "악재"가 전해졌다. 자산이 부채를 초과하지 않아 캘리포니아 주 규제 당국에 의해 폐쇄되었으며, 미국 연방 예금 보험 공사(FDIC)는 실리콘 밸리 은행의 파산 관리인이 되었다고 발표했다.

1. Circle의 실리콘 밸리 은행 33억 달러 자금 노출이 연쇄 반응을 일으킬까?

3월 11일, Circle은 소셜 미디어에 글을 올려, 회사가 목요일에 실리콘 밸리 은행에서 잔액을 이체하는 전신환 신청을 시작했지만 현재 처리되지 않고 있으며, 약 400억 달러의 USDC 준비금 중 33억 달러가 여전히 실리콘 밸리 은행에 남아 있다고 확인했다. 실리콘 밸리 은행의 은행 서비스를 의존하는 다른 고객 및 예금자들과 마찬가지로, Circle은 실리콘 밸리 은행이 미국 경제에서 지속성을 유지할 것을 요구하며, 주 및 연방 규제 기관이 제공하는 지침을 따를 것이라고 밝혔다.

이 소식이 발표된 후, USDC의 달러 페그 상태는 더욱 악화되었다. 사실, Circle이 33억 달러가 실리콘 밸리 은행에 묶여 있다고 발표하기 전에도 USDC는 일시적으로 페그에서 이탈하여 0.98 달러 구간으로 하락했으며, 발표 후 Coingecko 데이터에 따르면 USDC는 빠르게 0.938 달러로 하락했으며, 24시간 하락폭은 6%를 초과하고, 시가총액은 400억 달러 아래로 떨어졌다. ------ 분명히 시장 반응은 Circle의 준비금 상태에 대한 우려를 나타내고 있다.

일시적인 페그 이탈은 Circle이 가격 안정성을 유지하기 위해 USDC를 소각할 수밖에 없도록 만들었다. 블록체인 분석 회사 Nansen의 데이터에 따르면, 지난 24시간 동안 Circle은 23.4억 달러 가치의 달러 스테이블코인 USDC를 소각했으며, 그 중 70% (약 16.5억 달러)는 지난 8시간 내에 소각되었다.

그러나 USDC의 페그 이탈은 암호화폐 교환의 물결을 일으켰다. 아마도 USDC 보유에 대한 위험을 우려한 많은 사용자들이 Coinbase로 몰려들어 USDC를 달러로 교환하였고, Coinbase는 주말 은행 폐쇄 시 USDC와 달러 간의 전환을 중단할 것이라고 발표해야 했다. 교환 활동이 활발할 때, 전환은 은행의 정상 운영 시간 내에 청산되는 달러 송금에 의존하므로, Coinbase는 은행이 월요일에 개장할 때 전환 서비스를 다시 제공할 계획이라고 밝혔다.

사실, 실리콘 밸리 은행이 폐쇄된 이후 Circle의 USDC는 최대 10억 달러의 순환환이 발생했으며, 투자자들이 달러를 환매함에 따라 이러한 토큰은 유통에서 철회된다. Circle은 유통량을 늘리기 위해 새로운 토큰을 발행했지만, 소각된 토큰 수량에 비해 훨씬 적다.

의심할 여지 없이, 실리콘 밸리 은행의 파산은 USDC와 더 넓은 암호화폐 시장에 큰 영향을 미쳤다.

2. Circle은 실리콘 밸리 은행의 파산으로 인해 다음 피해자가 될까?

Circle의 글로벌 정책 책임자이자 최고 전략 책임자인 Dante Disparte는 Circle이 현재 미국 은행 시스템의 블랙 스완 사건의 영향을 방지하고 있다고 밝혔다. 실리콘 밸리 은행은 미국 경제에서 중요한 은행이며, 연방 구제 계획이 없다면 그 폐쇄는 기업, 은행업 및 기업가에게 더 광범위한 영향을 미칠 것이라고 말했다.

다행히도, 미국 정부가 나섰다.

미국 연방 예금 보험 공사(FDIC)의 최신 발표에 따르면, 현재 이 기관은 "산타클라라 예금 보험 국가 은행(DINB)"이라는 새로운 실체를 만들고 실리콘 밸리 은행의 예금을 해당 실체로 이전하여 고객을 보호하고 있으며, 모든 보험 가입 예금자는 3월 13일(다음 주 월요일) 아침 이전에 완전히 자신의 예금을 사용할 수 있다. FDIC는 다음 주 내에 보험에 가입되지 않은 예금자에게 선불 이자를 지급할 것이며, 보험에 가입되지 않은 예금자는 자신의 보험에 가입되지 않은 자금 잔액에 대한 인수 증서를 받을 것이다. FDIC는 또한 실리콘 밸리 은행의 자산을 판매함에 따라 향후 보험에 가입되지 않은 예금자에게 이자를 지급할 가능성이 있다고 확인했다. FDIC는 2022년 12월 31일 기준으로 실리콘 밸리 은행의 총 자산이 약 2090억 달러, 총 예금이 약 1754억 달러라고 밝혔다. 폐쇄 시 보험 한도를 초과하는 예금 금액은 아직 확인되지 않았다. 은행 활동은 늦어도 3월 13일에 재개되며, 온라인 뱅킹 및 기타 서비스도 포함된다. 실리콘 밸리 은행의 공식 수표도 계속 청산될 것이다.

모든 것이 순조롭게 진행된다면, 실리콘 밸리 은행의 자금 업무는 3월 13일에 재개될 것이며, 이는 Circle이 이번 주 목요일에 시작한 실리콘 밸리 은행의 33억 달러 잔액 이체 전신환 신청도 처리될 가능성이 있음을 의미한다.

또 다른 좋은 소식은 실리콘 밸리 은행 내 자금이 Circle의 작은 부분만 차지한다는 것이다. 온라인 투자 플랫폼 BnkToTheFuture의 CEO인 Simon Dixon이 소셜 미디어에서 밝힌 바에 따르면, Circle의 CEO인 Jeremy Allarie는 회사의 "대부분의 현금"이 실리콘 밸리 은행이 아닌 뉴욕 멜론 은행에 예치되어 있다고 밝혔다(참고: BnkToTheFuture는 Circle의 투자자이자 주주이다).

어쨌든 최근 몇몇 암호화폐 친화적인 은행의 실패는 투자자들에게 극도의 불안을 안겨주었고, 시장의 공포 감정을 더욱 부추겼다. Circle이 실리콘 밸리 은행의 파산에서 위기를 극복할 수 있을지, 아니면 다음 피해자가 될지 다음 주에 다시 살펴보자.