QCPキャピタル：暗号通貨の物語が薄れる中、株式市場は依然として主要な焦点です。
ChainCatcher のメッセージによると、QCP Capital の最新分析では、週末にビットコインのクジラが4億ドルのショートポジションを開設し、平均入場価格は84,000ドル、清算価格は約86,000ドルであることが指摘されています。これにより、日曜日の市場が波動し、一部の取引グループはこの高レバレッジ40倍のポジションを清算させようと試みましたが、これはわずか2.5%の価格変動で可能です。それにもかかわらず、このポジションは現在もオープンのままで、約40万ドルの資金コストが支払われています。
報告書によると、暗号恐怖と貪欲指数は現在32%（恐怖ゾーン）にあり、特に株式市場の一般的なネガティブな感情を考慮すると、持続的なリスク回避の感情を反映しています。これは、ビットコインがマクロヘッジツールとしての役割をさらに強化しています。例えば、先週の金曜日に、BTC-17MAR25-80k-Pオプションが300倍で積極的に購入され、これは明らかに週末のボラティリティリスクをヘッジするためのものでした。
市場のノイズが続く中、ビットコインは80,000ドル以上で安定しており、株式市場に対して強いレジリエンスを示しています。それに対して、今朝のアメリカの株価指数先物は下落して始まり、市場が経済のリセッションに対する懸念を再び高めています。これは、アメリカの財務長官スコット・ベッセントの発言に起因しており、彼は経済のリセッションの可能性を排除できないと述べ、トランプが以前に表明した見解を反映しています。市場は今晩発表されるアメリカの小売売上高データに注目しており、1月の小売売上高が0.9%減少したことが消費支出の減速の最初の兆候なのか、それとも2024年のホリデーシーズンの強い終了後の単なる調整なのかを明確にすることを期待しています。
報告書は、暗号通貨の物語が薄れるにつれて、株式市場が依然として主要な焦点であると考えています。先週の予想を下回るアメリカのCPIデータは一時的な緩和を提供しましたが、連邦準備制度はすぐにハト派に転向する可能性は低いです。持続的な関税リスクとインフレ懸念を考慮すると、利下げの見通しは依然として不確実です。したがって、QCP Capitalは、連邦準備制度が今週水曜日のFOMC会議で金利を据え置くと予想しています。しかし、市場が連邦準備制度の次の行動の手がかりを探している中、特にトランプ政策の変化の不確実性の下で、市場のボラティリティは高い水準を維持する可能性があります。
