一、はじめに

最近、暗号市場の注目はAIとブロックチェーンの結合に頻繁に集中しており、AI Meme、AI Agent、AIフレームワークに続いて、AI+DeFiの概念を含むHeyAnon、Griffain、AIXBTなどのDeFAIプロジェクトが投資家の目を引き、市場はAIとDeFiの融合の巨大な可能性を再評価しています。

同時に、AI技術の発展は暗号分野に新たな活力を注入しています。生成的人工知能（Generative AI）から大規模言語モデル（LLM）まで、これらの技術の突破により、DeFiエコシステムの操作のハードルがさらに低くなりました。従来のDeFiユーザーは、複雑なオンチェーンの相互作用、スマートコントラクトの呼び出し、資金管理などの問題に直面することが多いですが、AIエージェントの導入により、これらの問題は徐々にシンプルで直感的な自然言語指令に変換されています。

金融と技術の融合の最前線として、DeFAIはDeFiエコシステムの技術的なアップグレードを代表するだけでなく、未来の金融インタラクションの方法を再定義する可能性も秘めています。本稿では、DeFAIという新興分野に焦点を当て、DeFAIの定義と意義、コア分類および代表的なプロジェクトを探求し、その発展の機会と課題を分析し、読者にこの新興分野の未来の可能性と進むべき方向を明らかにします。

二、DeFAIの定義と意義

2.1 DeFAIの定義

DeFAIとはDeFi+AIのことで、人工知能（AI）技術を深く統合した分散型金融（DeFi）エコシステムの新しい金融パラダイムです。AIのスマート分析、自動化能力とDeFiの分散型特性を組み合わせ、ユーザーインタラクションを簡素化し、投資決定を最適化し、オンチェーン操作の効率を向上させることを目的としています。

従来のDeFiでは、ユーザーはスマートコントラクト、クロスチェーンブリッジ、流動性マイニングなどの複雑な操作プロセスに精通する必要があり、市場の動向をリアルタイムで追跡し、手動で取引を実行する必要がありました。しかし、DeFAIはAIエージェントの導入により、これを自然言語指令に簡素化します。たとえば、ユーザーは「私の100 USDCを最も利益の高いプールに投資する」と入力するだけで、AIは自動的にオンチェーンデータを分析し、最適な投資戦略を選択し、関連する操作を完了します。

コア技術には以下が含まれます：

• 自然言語処理（NLP）：ユーザーが音声またはテキスト指令を通じて取引を完了できるようにします。

• 大規模言語モデル（LLM）：複雑なユーザーのニーズを解析し、具体的なブロックチェーン操作に変換します。

• オンチェーンデータ分析：資金の流れ、取引の深さ、価格の変動をリアルタイムで監視し、意思決定をサポートします。

• スマート自動化実行：スマートコントラクトとのシームレスな協力を通じて、取引操作を自動的に完了します。

DeFAIのコア目標は、スマートな手段を通じてDeFiの使用ハードルを下げ、より多くの一般ユーザーが分散型金融エコシステムに簡単に参加できるようにし、専門ユーザーにはより効率的な投資管理と操作を実現することです。

2.2 DeFAIの重要性

DeFAIの重要性は以下のいくつかの側面に現れます：

2.2.1 使用ハードルの低下、DeFiの普及促進

DeFAIはAI技術の導入を通じて、複雑なオンチェーン操作をユーザーフレンドリーな体験に簡素化します。たとえば、ユーザーはクロスチェーンブリッジや流動性マイニングの技術的詳細を理解する必要がなく、単純なコマンドを通じて複雑な操作を完了できます。この方法は技術的な障壁を低下させ、より多くの非専門ユーザーをDeFiエコシステムに引き込むことができます。

2.2.2 金融効率の向上、より良い意思決定の実現

DeFAIはユーザー体験を最適化するだけでなく、オンチェーン操作の効率を大幅に向上させます。たとえば、収益の最適化において、DeFAIエージェントはリアルタイムでオンチェーンデータを監視し、アービトラージ機会を迅速に捉え、投資戦略を自動的に調整できます。この動的調整能力は手動操作をはるかに上回り、ユーザーはより高い資金利用率と収益率を実現できます。

2.2.3 データ駆動の金融意思決定

従来のDeFiユーザーは個人の経験に頼ったり、大量の時間を市場データの研究に費やしたりする必要があります。DeFAIはAIモデルを利用して膨大なオンチェーンデータと市場の感情を処理し、リアルタイムで正確な分析を提供します。たとえば、市場のトレンドやソーシャルデータを監視することで、DeFAIはユーザーが潜在的な投資機会を特定し、迅速に反応できるようにします。

2.2.4 開発者とプロジェクトチームへの力を与える

開発者やプロジェクトチームにとって、DeFAIは革新的な製品を構築するための新しいツールを提供します。AIエージェントを通じて、開発者は自動化された取引戦略を設計し、高効率なオンチェーンプロトコルを構築し、製品の実現を迅速に行うことができます。たとえば、HeyAnonはそのAUTOMATEフレームワークを通じて、開発者がマルチチェーン機能を迅速に統合し、ユーザー体験を最適化できるようにしています。

AIとDeFiの交差点として、DeFAIは分散型金融に新たな活力を注入し、ユーザー体験、金融効率、意思決定の最適化などの面で巨大な可能性を示しています。それは技術の融合と突破であり、新しい金融パラダイムでもあり、DeFiが複雑さからインテリジェントでユーザーフレンドリーな方向に向かう重要な一歩を示しています。

三、DeFAI分野のプロジェクトタイプ

DeFAIの急速な台頭は、その広範な応用シーンと強力な技術能力に起因しています。現在、DeFAI分野は主に4つのタイプに分かれており、それぞれ異なるユーザーのニーズと市場の痛点に対応しています。

出典：https://x.com/poopmandefi

3.1 ユーザー体験の最適化

ユーザー体験は、DeFiの普及を妨げる重要な障害の一つです。従来のDeFi操作では、ユーザーは頻繁にプラットフォームを切り替え、スマートコントラクトを呼び出し、ウォレットを管理する必要があり、煩雑でエラーが発生しやすいです。DeFAIはAIエージェントの導入により、複雑なプロセスを抽象化し、操作をよりシンプルで直感的にします。

• 自然言語インタラクション：ユーザーは音声またはテキストで指令を直接入力でき、AIはニーズに応じて取引を完了します。たとえば、「100 USDCをETHに交換して私のウォレットに送る」。

• 複数ステップの自動化操作：たとえば、クロスチェーンブリッジと流動性マイニングにおいて、AIは複雑な複数ステップの取引を最初から最後まで実行できます。

• パーソナライズされたインターフェース：ユーザーの習慣に応じてインタラクションプロセスを調整し、DeFiをより一般的なニーズに近づけます。

代表的なプロジェクト：

• HeyAnon：自然言語によるDeFi操作をサポートし、ユーザーは複雑なスマートコントラクトの呼び出しを理解することなく、コマンドを入力するだけでオンチェーン取引を完了できます。

• Griffain：Solanaチェーン上で自然言語取引インターフェースを提供し、マルチチェーン操作とパーソナライズされたタスクのカスタマイズをサポートします。

3.2 収益最適化と投資管理

収益最適化はDeFiユーザーが追求するコア目標であり、このプロセスにおいて従来の手動操作の効率と正確性はしばしば制限されます。DeFAIはオンチェーンデータ分析とスマート戦略設計を通じて、投資ポートフォリオを動的に調整し、ユーザーに最適な収益経路を提供します。

• リアルタイムのオンチェーンデータ分析：資金の流れ、価格の変動、APY（年率収益率）の変化を監視します。

• 動的収益最適化：市場条件に応じて資金配分と流動性マイニング戦略を自動的に調整します。

• リスク管理：AIは市場の変動に基づいて清算リスクを警告し、自動的にヘッジ戦略を講じます。

代表的なプロジェクト：

• Orbit：AIを利用してクロスチェーン流動性マイニングを最適化し、ユーザーの資産回収率を向上させます。

• Mode Network：Ethereum Layer 2に基づき、収益最適化AIエージェントを構築し、マルチチェーン資産管理をサポートします。

3.3 市場分析と予測

暗号市場の変動性と情報密度は投資家に高い要求を突きつけています。DeFAIはAIの分析と予測能力を通じて、ユーザーにより明確な市場の洞察と投資意思決定のサポートを提供します。

• 市場感情の監視：AIはソーシャルメディアデータ（Twitter、Telegramなど）とオンチェーン取引行動を分析し、市場のトレンドを予測します。

• カスタマイズされたレポート：トークンの動向、潜在的な投資機会などの個別分析を提供します。

• 自動応答：分析結果に基づいて取引や資金の再配分をトリガーします。

代表的なプロジェクト：

• AIXBT：市場感情を追跡し、リアルタイムで投資機会を捉え、ユーザーに取引戦略を提供します。

• BUZZ：リアルタイムの市場予測と分析のために複数のAIモデルを統合しています。

3.4 インフラストラクチャとプラットフォーム

インフラストラクチャはDeFAI分野の重要な支えであり、エージェントの運用、データ処理、マルチチェーンの相互作用に基盤を提供します。効率的で安全なインフラストラクチャを構築することで、DeFAIはより多くの開発者を引き付け、エコシステムの拡大を促進します。

• データ処理と分析プラットフォーム：オンチェーンデータの収集、クレンジング、分析能力を提供します。

• マルチチェーンサポート：AIエージェントが異なるブロックチェーン間でシームレスに相互作用できるようにします。

• 開発者ツール：APIとSDKを提供し、開発者がAI駆動のDeFiアプリケーションを迅速に構築できるようにします。

代表的なプロジェクト：

• Mode Network：AIエージェントの作成と管理をサポートするEthereum Layer 2プラットフォームです。

• Hive：Solanaに基づくDeFiツールで、データ分析と取引実行のサポートを提供します。

四、DeFAI分野の発展状況と代表プロジェクト

DeFAI分野の主要なタイプは、ユーザー体験から技術基盤までの複数のレベルをカバーし、異なるレベルのユーザーに豊富な機能とサービスを提供しています。新しいユーザーを引き付けるためにインタラクションを簡素化することから、専門ユーザーのニーズを満たすために投資収益を最適化することまで、DeFAIはDeFiエコシステムにおける影響力を徐々に拡大し、いくつかの画期的な代表プロジェクトが登場しています。

4.1 現在の発展状況

DeFAI分野の注目度は最近急上昇しており、新興プロジェクトが続々と登場しています。たとえば、HeyAnonとAIXBTのトークンは短期間で顕著な成長を遂げ、AI駆動の分散型アプリケーションプラットフォームの市場規模も急速に拡大しています。

CoinGeckoのデータによると、2025年1月23日現在、DeFAI分野の総市場価値は31億ドルを突破し、7つのプロジェクトの市場価値が500位以内の暗号プロジェクトにランクインしています。これは投資家がDeFAIに期待を寄せていることを示すだけでなく、この分野が技術と応用の面で急速に成熟していることを証明しています。

出典：https://www.coingecko.com/en/categories/defai

4.2 代表的なプロジェクト分析

4.2.1 aixbt by Virtuals （$AIXBT）

AIXBTは市場感情の追跡と取引戦略の提供に特化しており、オンチェーンデータとソーシャルデータを統合して、ユーザーにリアルタイムの取引アドバイスを提供します。$AIXBTは現在、DeFAI市場で最も市場価値の高いトークンであり、現在の市場価値は6億ドルを超えています。

コア機能：

• 市場のトレンドと投資家の行動を分析します。

• トークン価格の予測とアービトラージの提案を提供します。

• 自動化された取引実行。

4.2.2 Griffain（$GRIFFAIN）

GriffainはSolanaチェーンに基づくDeFi抽象プラットフォームの構築に取り組んでおり、ユーザーが自然言語インタラクションを通じて複数ステップの取引を完了できるようにします。$Griffainの市場価値は5億ドルに達しています。

コア機能：

• スマートタスクスケジューリング。

• NFTの鋳造とエアドロップタスクをサポートします。

• Privy技術を通じてウォレット管理の高い安全性を実現します。

4.2.3 PAAL ($PAAL)

PAALは「エージェント・アズ・ア・サービス」（Agents-as-a-Service, AaaS）プラットフォームの構築に特化しており、ユーザーに多様なAIエージェントを提供します。これには企業プロセスの自動化や自律的な取引実行などの機能が含まれます。現在の市場価値は約2.7億ドルです。

コア機能：

• Paal Bot：ユーザーの質問に答え、リアルタイムの市場情報を提供します。

• エンタープライズエージェント（Enterprise Agent）：プロセスの自動化と操作の最適化に使用されます。

• 自律取引エージェント（Autonomous Trading Agent）：ユーザーが定義したルールに基づいてオンチェーン取引を実行します。

• 収益共有：$PAALの保有者はプラットフォームの収益分配に参加できます。

4.2.4 HeyAnon（$ANON）

HeyAnonは自然言語処理（NLP）を通じてDeFi操作の抽象化を実現することに特化しています。ユーザーは簡単なコマンドを通じて取引、資産管理、市場分析などのタスクを完了できます。$ANONの価格は過去3週間で20倍以上の成長を遂げ、市場価値は2.5億ドルを突破しました。

コア機能：

• マルチチェーンのクロスチェーンブリッジと取引。

• データ駆動の市場感情分析。

• 自動化されたポートフォリオ管理。

4.2.5 ChainGPT ($CGPT)

ChainGPTはブロックチェーン開発者とユーザーのために設計されたAIインテリジェントプラットフォームで、生成的人工知能技術とブロックチェーンエコシステムを組み合わせて多様なオンチェーンサービスを提供します。$CGPTトークンの市場価値は現在2.1億ドルです。

コア機能：

• コード生成とスマートコントラクト分析：開発者が迅速にコンプライアンスに準拠したスマートコントラクトを作成し、潜在的な脆弱性を検出するのを支援します。

• 市場予測と投資分析：オンチェーンデータとソーシャル感情を利用して市場の洞察を提供します。

• オンチェーン相互作用と操作の最適化：ユーザーとブロックチェーンプロトコルのインタラクションを簡素化します。

4.2.6 Hive ($BUZZ)

HiveはSolanaに基づく分散型金融ツールで、ユーザーに多機能な統合取引端末を提供し、DeFi操作を簡素化するためにAI技術を統合しています。Hiveはその強力なツールセットとユーザーフレンドリーなデザインにより、2025年初頭の市場で顕著なパフォーマンスを発揮し、そのトークン$BUZZの市場価値は1.4億ドルを突破しました。

コア機能：

• 自然言語取引実行：ユーザーは簡単なコマンドを通じて取引、ステーキング、貸付などの複雑なオンチェーン操作を完了できます。

• 収益最適化エージェント：ユーザーが未使用の資産の最適な収益機会を特定するのを支援します。

• 複数のAIモデルを統合：OpenAIやAnthropicを含み、市場予測の精度を向上させます。

• 支払いサポート：Apple PayやGoogle Payを通じて、ユーザーがDeFiに参加するハードルをさらに下げます。

4.2.7 Orbit（$GRIFT）

Orbitは自然言語インタラクションをサポートするDeFiアシスタントで、ユーザーが複数のブロックチェーンでのDeFi操作を自動化技術を通じて簡素化することを目指しています。これにより、ユーザーは専門知識を持たずに多チェーンDeFi活動に参加できるようになります。Orbitは100以上のブロックチェーンと200以上のプロトコルを統合しており、そのトークン$GRIFTの市場価値は1.3億ドルに達しています。

コア機能：

• クロスチェーンUSDCの統合と支払い。

• 自動化された取引とタスク実行。

4.2.8 Mode Network（$MODE）

Mode NetworkはEthereum Layer 2プラットフォームで、AIエージェントの作成と管理をサポートしています。Mode Networkは現在1600回以上のAIエージェント取引記録を持ち、そのエコシステムは急速に拡大しています。

コア機能：

• 収益最適化ツールを提供します。

• マルチチェーン操作とユーザーのカスタムエージェント開発をサポートします。

五、DeFAI分野の機会と課題

DeFAI分野の急速な台頭は、ブロックチェーンと人工知能技術の融合の巨大な可能性を反映しています。しかし、新興分野であるDeFAIは、巨大な発展の機会に直面する一方で、複数の課題を解決する必要があります。

5.1 DeFAI分野の発展機会

5.1.1 ユーザーのハードルを下げ、DeFiの普及を促進

DeFiエコシステムはその技術的複雑性により、多くの一般ユーザーが参加をためらっていますが、DeFAIはAIエージェントと自然言語インタラクションを通じて、ユーザーがDeFiに参加するハードルを大幅に下げています。シンプルで使いやすい操作モードにより、より多くの非技術的背景を持つユーザーが分散型金融エコシステムにシームレスに参加できるようになり、DeFiの潜在的なユーザー群が拡大しています。たとえば、HeyAnonやGriffainの自然言語処理機能により、非専門ユーザーが簡単な指令で複雑な取引を完了できるようになっています。

5.1.2 オンチェーンの効率とユーザー体験の向上

AIの導入により、DeFiの効率と体験は質的に飛躍しています。たとえば、AIエージェントはリアルタイムで市場データを分析し、取引経路を最適化し、流動性マイニング戦略を動的に調整することで、ユーザーがより高い収益を実現できるようにします。さらに、AIはオンチェーンデータに基づいて取引リスクを監視し、より個別化された投資ポートフォリオ管理の提案を提供します。

5.1.3 新しいビジネスモデルの出現

DeFAI分野の発展は市場に全く新しいビジネスモデルをもたらしています。たとえば：

• エージェント・アズ・ア・サービス（AaaS）：PAALは多機能AIエージェントを提供し、データ分析から自動取引までのワンストップサービスを実現しています。

• 収益最適化と分配：AIエージェントはユーザーがより高いリターンを実現するのを助け、プラットフォームはサービス料金と収益分配を通じて利益を上げます。

• マルチチェーン相互作用ツール：Hiveのように、マルチチェーン操作をサポートすることで、ユーザーに多様な選択肢を提供します。

5.1.4 技術駆動のエコシステムの協調

DeFAIエコシステムの構築は、AIとブロックチェーン技術の融合を促進するだけでなく、多くの開発者や資本がこの分野に参入することを引き寄せています。マルチチェーンの互換性の実現、オープンなAPIとSDKツールは、より多くの革新的なアプリケーションの誕生を支える基盤を提供します。

5.1.5 グローバル化と多様な機会

DeFAIは特定の地域の金融機関や通貨システムに依存しないため、天然のグローバル化特性を持っています。多言語インタラクションとマルチチェーン資産管理をサポートすることで、DeFAIは世界中のユーザーが分散型金融に参加するための重要な入り口となることが期待されます。

5.2 DeFAI分野が直面する課題

5.2.1 技術の複雑性

DeFAI分野はAI技術とブロックチェーン技術の高度な融合を必要とし、これが開発者に高い要求を突きつけています。たとえば、マルチチェーン操作をサポートするAIエージェントの構築には、大量のデータを処理するだけでなく、リアルタイム性と実行効率の問題を解決する必要があります。さらに、スマートコントラクトの複雑性も高度な自動化を実現するための技術的なボトルネックとなる可能性があります。

5.2.2 セキュリティと信頼の問題

• エージェントの「セキュリティ」：AIエージェントが直接オンチェーン取引を実行するため、ハッカー攻撃やコードの脆弱性の問題に直面する可能性があります。

• データプライバシーとセキュリティ：ユーザーのプライバシーデータをどのように保護するか、オンチェーンデータの透明性とプライバシーのバランスをどのように取るかは、依然として解決が急がれる問題です。

• 分散型の保障：一部のAIサービスは中央集権モデルに依存する可能性があり、分散型金融のコアバリューを弱める可能性があります。

5.2.3 市場競争の激化

DeFAI分野は現在、高速成長段階にありますが、異なるプロジェクトの機能は同質化の傾向にあります。たとえば、複数のプロジェクトが自然言語インタラクション、収益最適化、クロスチェーン操作を中心に展開しており、市場で差別化競争を形成することがすべてのプロジェクトが直面する課題です。

5.2.4 ユーザーの信頼と教育

DeFAIは操作を簡素化することで技術的ハードルを下げましたが、一般ユーザーにとってAI駆動の金融意思決定を受け入れるには一定の信頼の蓄積が必要です。また、ユーザーがAIの実行メカニズムやスマートコントラクトの論理などの技術的詳細を理解していない場合、使用体験や信頼度に影響を与える可能性があります。

5.2.5 規制とコンプライアンスリスク

DeFAIの分散型特性は、より多くの規制の注目を引く可能性があります。たとえば：

• 資金の流れと透明性：エージェントのクロスチェーン操作がマネーロンダリング（AML）や顧客確認（KYC）ルールに適合しているかどうか。

• データセキュリティと責任：AIエージェントによる取引ミスや資金損失の責任をどのように認定するか。

六、DeFAI分野の展望と結論

DeFAIは二つの最前線技術を融合させた革新的な分野であり、分散型金融領域の次の技術革命を代表しています。人工知能とブロックチェーン技術を組み合わせることで、DeFiの運用方法を再定義しています。この分野はまだ発展の初期段階にありますが、すでに複数の代表的なプロジェクトが、ユーザー体験の向上、収益の最適化、エコシステムの協調を推進するDeFAIの潜在能力を証明しています。

• 技術の持続的な進化がインテリジェントなアップグレードを促進：大規模言語モデル（LLM）、自然言語処理（NLP）、オンチェーンデータ分析能力のさらなる向上により、DeFAI分野のインテリジェントな程度は大幅に向上します。

• より広範なユーザー群と市場参加：DeFAIのユーザー群は、現在の技術愛好者や専門投資家から一般ユーザーに拡大し、自然言語インタラクションとユーザーフレンドリーなインターフェースが操作のハードルをさらに下げ、より多くのユーザーがDeFAIを簡単に使用できるようになります。

• マルチチェーンエコシステムの協調効果：クロスチェーン技術の発展に伴い、DeFAIのマルチチェーン互換性はさらに強化され、ユーザーは複数のチェーン間で自由に操作できるようになります。マルチチェーンリソースをシームレスに統合することで、DeFAIはユーザーにより豊富な資産選択肢とより効率的な取引体験を提供できます。

• 新しいビジネスモデルの出現：未来のDeFAI分野は、オンチェーンエージェント経済、データ駆動の予測市場、分散型ガバナンスと協力を生み出し、コミュニティが透明で効率的なエコシステムの意思決定を実現する力を与える可能性があります。

要するに、DeFAIは人工知能と分散型金融の接点として、変革の前夜にあります。そのインテリジェントで自動化されたユーザーフレンドリーな特徴は、分散型金融の構造を再構築するだけでなく、世界中のユーザーにより公平で効率的な金融サービスを提供します。技術、エコシステム、市場の共同努力を通じて、DeFAIは今後数年間で金融技術分野のコアドライバーとなり、ブロックチェーンと人工知能の融合を新たな高みへと推進することが期待されます。