BRCFi アプリは資本に非常に好まれており、ビットコインエコシステムの新たな風口をどのように捉えるか？

作者：西柚，ChainCatcher

ORDI、SATS、RATSなどのBRC20トークンの継続的な上昇に伴い、ビットコインエコシステムの熱気も高まり、OrdinalsのインスクリプションやBRC20に関連するビットコインエコシステムのアプリケーションやインフラが次々と登場しています。

暗号プラットフォームRootdataのデータによると、12月に入ってからビットコインエコシステム内の複数のアプリケーションが次々と資金調達を発表しています。

12月20日、ビットコインStackに基づくワンストップDeFiサービスプラットフォームALEX Labが、Blue港インタラクティブ傘下のLK Ventureから戦略的投資を受けました。

12月18日、ビットコインBRCエコシステムのアグリゲーションツールBiisが暗号投資機関CGVから戦略的投資を受けたと発表しました；DID市場アグリゲーターGoDIDは3000万の評価額でNGCがリードした新たな資金調達を完了し、数日前にはGODIDの子プラットフォームbdid.ioがBTCエコシステムに特化したトークンBDIDを発行しました。

12月16日、OrdFiアプリケーションを構築するためのビットコインインフラプロジェクトTap Protocolが420万ドルの資金調達を完了し、Sora Venturesがリードしました；12月14日、ビットコインステーブルコイン貸出プロトコルbitSmileyがABCDEとOKX Ventureがリードした資金調達を完了しました；12月11日、ビットコインOrdinals貸出ソリューションLiquidiumが125万ドルのプレシードラウンド資金調達を完了し、Bitcoin Frontier Fund、Sora Venturesなどが参加しました。

12月7日、クロスチェーンプロトコルMAP ProtocolがDWF LabsとWaterdrip Capitalから戦略的投資を受け、BRC20のクロスチェーンを実現しました；ビットコインステーキングプロジェクトBabylonが1800万ドルのAラウンド資金調達を完了し、Polychain CapitalとHack VCがリードしました。

2週間足らずの間に、8つのビットコインエコシステム関連プロジェクトが次々と暗号資本の資金支援を受け、クロスチェーン、貸出、ステーキングなどの製品をカバーし、すべてOrdinalsやBRC20などの新しい資産を中心に構築された金融アプリケーション製品です。

資金の流入に伴い、ビットコインエコシステムの富の効果が持続的に発酵し、BRC20のインスクリプションの投機から、これらの資産を中心に構築されたインフラやアプリケーション製品へと進化しています。ビットコインエコシステムのIDOプラットフォームBounce FinanceのトークンAUCTION、クロスチェーンブリッジMultibitのトークンMUBI、ステーブルコインBitStableのガバナンストークンBSSBなど、最近7日間の上昇幅はすべて100％を超えています。資本の強力な支援とビットコインエコシステムアプリケーション資産の急騰により、新たなトラックBRCFiが生まれました。

BRCFiは、BRC20トークンによって推進されるDeFiエコシステムであり、BRC20およびOrdinals資産を中心に構築されたDeFiアプリケーション製品です。現在、BRCFiトラックには複数のクロスチェーンブリッジ、ステーブルコイン、IDOプラットフォーム、貸出などのスイート製品がオンラインになっています。それでは、BRCFiアプリケーションにはどのような代表的な製品があるのでしょうか？運営状況はどうでしょうか？

Bounce Finance "操盤"のBRCFiスイート：クロスチェーンブリッジ、ステーブルコイン、IDOプラットフォームなど

Bounce Finance （AUCTION）中心化オークションプラットフォームがビットコインの風口に乗る

Bounce Finance（AUCTION）は元々マルチチェーンの分散型オークションプラットフォームで、トークン発行やNFTオークションなどのサービスを提供し、新プロジェクトのIDOプロセスを簡素化しています。このプラットフォームは2020年9月にJack LuとRyan Fangによって設立され、Jack LuはNGC Venturesのパートナーでもあります。DeFiアプリケーションが全面的に爆発的な成長を遂げた時代に誕生したBounce Financeのアプリケーションは特に目立たず、暗号市場が下落するにつれて、このプラットフォームは徐々に暗号ユーザーの視界から消えていきました。

しかし、11月にはBounce FinanceプラットフォームがビットコインエコシステムのクロスチェーンブリッジMultibitトークンMUBI、ステーブルコインBitStableトークンBSSBを発行したことで急速に注目を集めました。MUBI、BSSBはBounce FinanceプラットフォームのIDO後に数十倍の上昇を見せ、これらのIDO資産がもたらした富の効果により、隠れたBounce Finance資産発行プラットフォームは最大の勝者となり、ユーザーからは「次の十倍コインの発源地」と見なされています。

過去1ヶ月間で、Bounce Financeプラットフォームでは3つのビットコインエコシステムプロジェクトのトークンが成功裏に発行されました。11月12日にはビットコインクロスチェーンブリッジMultiBit資産MUBIを発行し、IDO単価は0.00047ドル、現在の価格は0.39ドルで、累計上昇幅は1000倍を超えています；11月29日にはビットコインに基づくクロスチェーンステーブルコインプロトコルBitstableプロジェクトトークンBSSBの公募を開始し、各BSSB IDOコストは約0.27ドル、現在の価格は9.5ドルで、累計上昇幅は約40倍です；12月15日にはビットコインエコシステム内のDIDサービスプラットフォームGoDIDトークンBDIDが上場し、公募価格は0.0029ドル、現在の価格は0.06ドルで、リターンは20倍を超えています。

次々とIDOプロジェクトが暴騰する富の物語があるため、Bounce Financeはビットコインエコシステム内のIDO恩恵プラットフォームとなりました。ビットコインエコシステム資産MUBIを成功裏に発行した後、Bounce Finance公式はビットコインエコシステムに進出する一連のアクションを発表しました。

11月25日、Bounce Financeはソーシャルメディアで、BTCエコシステムの広範な育成を準備していると発表し、BTCプロジェクトの孵化とオークション支援に重点を置くことを発表しました。

12月1日、Binance BTCBに基づいてビットコインDeFiアプリケーションチェーンBounce Bitを構築することを発表しました。BTCBはBinanceが発行した1：1でBTCの実際の資産にペッグされた包装資産であり、ユーザーはBTCをロックすることでBTCBを取得でき、BTC保有者はビットコインポジションを放棄することなくBTCBを使用してチェーン上のDeFi活動に参加し、より多くの利益を得ることができます。Bounce BitネットワークはBTCBおよびネイティブトークンAUCTION資産を中心に一連のDeFiアプリケーションを構築します。

12月6日、Bounce FinanceはブランドをBounce Brandにアップグレードし、製品にはビットコインに基づくアプリケーションチェーンBounce Bit、ビットコインDeFiアプリケーションのワンストップエントリーBounce Box、ビットコインエコシステム資産オークションプラットフォームBounce Auctionが含まれます。

12月19日、Bounce Brandは、IDOが「一石二鳥」戦略を採用してトークン発行を行うと発表し、2つの独立したチームが共同で1つのトークンを発行し、プロジェクトの身元は秘密にされ、AUCTIONとBitStableのステーブルコインDAIIを使用して参加し、2つのオークションプールが設けられます。

ビットコインエコシステムのこの風を利用して、Bounce Financeはユーザーに忘れられたオークションプラットフォームから、ビットコインエコシステムに深く根ざしたIDOリーダーアプリケーションへと成功裏に転換しました。その中で、ネイティブトークンAUCTIONは最近7日間で約108％の上昇を見せ、昨日は40％を超え、現在の価格は40.78ドル、市場価値は2.6億ドルです。

ビットコインクロスチェーンブリッジプロトコルMultibit

Multibit Bridge（MUBI）はビットコインエコシステム内のクロスチェーンプロトコルで、BRC20およびERC20資産を簡単にクロスチェーンし、Ethereum、BNB ChainなどのEVMネットワークとビットコインネットワーク間の資産のクロスチェーン転送を許可します。

MultiBitはビットコインBRC20とEVMネットワーク間のトークンのクロスチェーン転送プロセスを簡素化しました。具体的なクロスチェーン実現プロセスは、まずユーザーがクロスチェーンのBRC20トークンをMultibitが提供するBRC20アドレスに預け、Multibitプロトコルが確認した後、対応するEVMターゲットチェーン上でトークンをミントし、ユーザーにリリースします。ユーザーがBRC20トークンをクロスバックしたい場合、MultibitはEVMチェーンから対応する数量のトークンを焼却し、ビットコインチェーン上で対応するBRC20トークンをリリースします。

ただし、Multibitの目標は単なるクロスチェーンブリッジにとどまらず、将来的にはOAMM取引、収益アグリゲーター、ステーブルコイン発行など多面的なBRCFiアプリケーションエコシステムを統合する予定です。

その中で、OAMM取引はMultibitがOrdinals資産に基づいて導入した自動マーケットメーカー（OAMM）分散型取引プロトコルであり、この取引プラットフォームはOrdinals（ORDI）トークンの取引専用に設計されており、すべての資金プールはORDIトークンペアで価格発見を行います；収益アグリゲーターはORDIトークンのBRCFiアプリケーションにおける収益状況を最適化します；ステーブルコインもORDIを担保としてミントされます。

Multibitプラットフォームは5月に最初に誕生しましたが、11月までは注目されておらず、成功裏に注目を集めたのはMUBIトークンの導入でした。11月12日、MUBIはBounce FinanceでIDOオークションを完了し、オープニングの上昇幅は1140％に達しました。

IDOがもたらす富の効果により、Multibitはビットコインエコシステム内のスタープロジェクトとなり、MUBIトークンは最近7日間で約131％の上昇を見せ、現在の価格は約0.3ドル、発行総量は10億、流通量は9.5億個、流通市場価値は2.9億ドルです。

ビットコインエコシステムステーブルコインBitStable

BitStable（BSSB&DAII）はビットコインエコシステム内のステーブルコインプロトコルであり、このアプリケーションはBSSB&DAIIの二重トークンシステムを採用しています。前者のBSSBはガバナンストークンであり、後者のDAIIはステーブルコインです。

現在、プラットフォームユーザーは「BSSB Governance」によって承認された資産を担保としてDAIIを生成できます。現在、ORDI、MUBI、BTCB資産のみが担保としてサポートされています。さらに、BitStableは一部のDAIIをEthereumにクロスチェーンし、DAII保有ユーザーとUSDTとの交換をサポートしています。

12月19日現在、BitStableプラットフォームは3075万DAIIをミントしており、そのうちERC20形式のDAIIは3054万、BRC20はわずか21万です。

BitStableが初めて登場したのは、IDOプラットフォームBounce FinanceでトークンBSSBを発行したときで、最近7日間の上昇幅は約176％、現在の価格は7.5ドル、BSSBの発行総量は2100万、時価総額は1.8億ドルです。

ただし、注意が必要なのは、BitStableプロトコルは立ち上げ以来、議論が絶えないことです。最初はBSSBトークンの公募期間中に公式ウェブサイトが開けず、ユーザーからはRugではないかと疑われました。公式は、マイナーと高度な技術開発者による巧妙に計画された協調攻撃とDDOS攻撃に遭遇し、トークンの配分が不均等になり、無許可のウォレットが大部分の利用可能な供給を獲得したと述べ、チームはオークションの75％のトークンを焼却しました。また、BitStable Xのソーシャルメディアアカウントはオークション時にわずか2日間しかオンラインになっておらず、最初の投稿は11月27日でした。

さらに、あるユーザーは、Bounce Finance、Multibit、BitStableの3つのプロジェクトは同じチームから生まれたもので、IDO、クロスチェーン、ステーブルコインを統合したビットコインエコシステムを構築することを目的としていると述べています。この推測は根拠のないものではなく、MultibitとBitStableのIDOはすべてBounce Financeプラットフォームで実行されており、Bounce Financeプラットフォームの今後のIDOプロジェクトはBitStableのステーブルコインDAIIを参加のためのチケットとして使用でき、BitStableはMUBI資産などを担保としてDAIIをミントすることをサポートしており、3者の間には密接な関係があります。

DID 市場アグリゲーターGoDIDがビットコインエコシステムDID管理ツールBdid.ioを発表

MultibitやBitStableと同様に、DIDアグリゲーションツールGoDIDもBounce FinanceでトークンBDIDを発行し、12月18日に3000万の評価額でNGC Venturesからの新たな資金調達を完了したと発表しました。

しかし、興味深いことに、Bounce Financeの創設者Jack LuもNGC Venturesのパートナーです。これに対して、あるユーザーは、Bounce Financeプラットフォームに上場した製品はすべてNGC Venturesと関係があり、NGC VenturesがMultibitなどの一連のビットコインエコシステムプロジェクトの真の操盤者である可能性があるのではないかと感慨を述べています。

GoDIDは分散型アイデンティティDIDの市場アグリゲーターであり、そのコア機能はDIDのバルク検索、照会、登録、取引、管理などです。現在、ENS、Space ID、ビットコインOrdinals DIDにサービスを提供しています。

12月15日、GODIDの子プラットフォームBdid.ioがBounce FinanceでトークンBDIDを発行しました。Bdid.ioはGODIDによって孵化され、Ordinalsプロトコルで作成されたさまざまなサフィックスの主流DID登録、取引、管理をサポートします。例えば、.sats、.bitmap、.btc、.unisat、.bitterなどです。

その中で、BDIDの発行総量は5億で、Bounce FinanceプラットフォームのIDO価格は約0.00297ドル、現在の価格は0.04ドルで、投資回収率は約20倍です。

貸出代表製品： BitSmiley 、Liquidium、Liquidium

ステーブルコイン貸出プロトコルBitSmiley

BitSmileyはビットコインエコシステムのステーブルコイン貸出プロトコル「MakerDAO+Compound」であり、この製品は主に分散型の過剰担保ステーブルコインプロトコル、貸出プロトコル、デリバティブプロトコルで構成されています。12月14日、bitSmileyはABCDEとOKX Ventureがリードした資金調達を完了したと発表しました。

その中で、bitUSDはBTCを過剰担保資産として生成され、米ドルにソフトペッグされたステーブルコインであり、担保メカニズムはMakerDAOに似ていますが、bitUSDの発行はBTCを担保資産として行われます。BTC保有者は「bitSmiley Treasury」スマートコントラクトにビットコインを預けることでbitUSDを生成でき、流通中の各bitUSDは過剰担保によって支えられています。

bitSmileyプロトコルでは、bitUSDは債務の決済に使用できます。例えば、安定費やローン利息の支払いです。ユーザーは特定の数量のBTCをbitSmiley Treasuryに預けてbitUSDを生成します。預けたBTCを取り戻すためには、ユーザーは生成したbitUSDを返済し、一定の安定ミント費用を支払う必要があります。

ステーブルコインbitUSDを中心に、BitSmileyはBRC20に基づくピアツーピア貸出プロトコルbitLendingを導入しました。

現在、bitSmileyの製品はまだ正式に登場しておらず、公式Twitterアカウントも12月4日に正式に開設されたばかりです。

NFT とBRC20貸出プロトコルLiquidium

LiquidiumはOrdinalsプロトコルに基づいて構築されたP2P貸出プロトコルで、ユーザーは序数インスクリプションやBRC20を担保としてビットコインを借り入れたり貸し出したりすることができます。12月11日、125万ドルのプレシードラウンド資金調達を完了し、Sora Venturesなどが参加しました。

現在、LiquidiumプラットフォームはOrdinals序数インスクリプションNFTのみを担保として貸出に使用でき、BRC20貸出製品はまだ正式に一般公開されておらず、ホワイトリスト申請段階にあります。

Liquidiumプラットフォームは、ローン担保の価値LTVに基づく清算メカニズムを採用しておらず、ローンの状態は設定された期限内の返済状況に依存します。期限内に返済されない場合、ローンはデフォルトとなり、担保は貸し手のものになります。

BRC20 エコシステムステーブルコイン貸出プロトコルUplink Finance

Uplink Finance（UPFI）はORDI、SATSなどのBRC-20資産投資家向けに設計されたステーブルコイン貸出プロトコルであり、BRC-20エコシステム内のMakerDAOを自称しています。BRC20資産保有者は、資産を売却することなく流動性価値を解放できます。

Uplink Financeプラットフォームでは、ユーザーがBTC、ORDI、SATSなどのBRC-20資産を担保として過剰担保でプラットフォームのステーブルコインUPSDを借り出すことができます。

12月12日、Uplink FinanceはSATSとORDIがプラットフォームのステーブルコインミントの最初の担保物になることを発表し、資産保有ユーザーにプラットフォームガバナンストークンUPFIをエアドロップします。

現在、Uplink Financeプラットフォームの担保貸出ページは正式にオンラインになっていません。

Ordinals エコシステム基盤ツール：寄付プラットフォームTurtSatとOrdFiアプリケーションを構築するTap Protocol

TurtSat ：ビットコインエコシステム内のGitcoin

TurtSat（TURT）はコミュニティ主導のOrdinals寄付プラットフォームであり、その使命はOrdinalsの世界のGitcoinになることです。このプラットフォームは寄付プロトコルを特徴としており、より多くのオープンソース開発者やコミュニティがOrdinalsのエコシステムの発展に参加し、利益を享受できるようにすることを目的としています。誰でもTurtSatを通じてOrdinalsエコシステムプロトコルを構築し、寄付することができます。

簡単に言えば、プロジェクト側はTurtSatを通じて資金を得ることができ、ユーザーは寄付プロジェクトを支援することで利益を得ることができます。現在、TurtSatプラットフォームはランチパッドの形式で複数のビットコインエコシステムプロジェクトのトークン発行をサポートしており、その機能はBounce Financeに似ています。

12月20日現在、TurtSatプラットフォームはBRC 20資産プロトコルChamchaトークンCHAX、BRC 20クロスチェーンブリッジMultibitトークンMUBI、OrdinalsアグリゲーションプラットフォームNXHUBトークンNHUB、Ordinals貸出プラットフォームDova ProtocolトークンDOVA、ビットコインエコシステムゲームプラットフォームRabbitトークンRAIT、ビットコインエコシステムメタバースゲームSvargaトークンSVGRなどを発行しています。これらのプロジェクトはすべてビットコインエコシステム内でBRC 20およびOrdinalsに関連する基盤構築プラットフォームです。昨日、TurtSatプラットフォームはビットコインステーキングプラットフォームZooopiaトークンZOOAも発表しました。

12月7日、TurtSatはそのネイティブトークンTURTのステーキング資金プールを発表し、TURT保有ユーザーがこのプラットフォームで発行されるトークンのプロジェクトに参加してより多くの利益を得ることをサポートします。さらに、TurtSatは新しい資産EGGSを発行する予定で、TURTトークンをステーキングすることで取得できます。EGGSはランチプロジェクトのホワイトリストと交換でき、将来的にはプロジェクトの上場投票や協力トークンギフトパッケージの直接交換など、さまざまなシーンで使用される予定です。

その中で、TurtSatのネイティブトークンTURTの最大発行量は10億で、現在の価格は0.078ドル、市場価値は7873万ドルです。EGGSの発行量はまだ公表されていません。

OrdFiアプリケーションを構築するためのプラットフォームTap Protocol

Tap ProtocolはOrdinalsインデックスプロトコルTracによって導入されたOrdFiアプリケーションを構築するためのプラットフォームであり、12月16日にSora Venturesがリードした420万ドルの資金調達を完了したと発表しました。

TracはOrdinalsエコシステムの基盤プロジェクトであり、BRC20、satsドメインなどのOrdinals関連プロトコルを追跡しアクセスするための分散型システムを提供することを目指しています。Ordinalsプラットフォーム上でデジタル資産を作成、管理、取引する方法に標準化されたインターフェースを提供します。

Tap ProtocolはOrdFiアプリケーションを構築するためのプラットフォームであり、Ordinalsに基づいてDeFi製品を構築するための一連のツールを開発者に提供し、複雑なビットコインLayer2ネットワークなどを必要とせず、インスクリプションの分割やインスクリプション上でのDeFiアプリケーションの有効化を提供します。

将来的には、Tap ProtocolはOrdinalsの断片化製品、交換プール、貸出、ステーキングなどの製品を発表する予定です。