SBF真的看好AVAX吗？看看他的链上操作

作者：0xMaxi，律动 BlockBeats

SBF 近期表态

Alameda Research 和 FTX 创始人 SBF 无疑是成功的投资者，他通过 2017-2021 的 4 年时间积累了超过 225 亿美元财富，入选福布斯 30 位 30 岁以下的富豪榜单。

SBF 在 2022 年 1 月 18 日接受 Decrypt 博客采访时表示，他看好的三个板块 Solona 链，Avax 链，资产跨链工具，主要原因如下:

· Solona 的扩展性，是可以达到工业革命级别的

·Avax 是个真正的区块链，团队很专业，有潜力成为巨大的领域

·资产跨链：BTC 仍是加密货币生态的核心。把 BTC 和 ETH 等主流 Token 进行合成，在各区块链网络间便宜快捷的转移，越来越需要深入研究

大家都知道 SBF 一直都是 Solana 生态的支持者，他不仅联合创建 Serum，而且也为 Solona 生态项目上线 FTX 交易平台也广开绿灯。

同时，SBF 在 2020 年和 2021 年的多次公开表态中，他对 AVAX 团队能力、产品、生态前景也是积极评价的，在 SBF 的口中 AVAX 生态经常被作为「以太坊杀手」和 Solona 生态相提并论。

那么，SBF 真的也看好 AVAX 生态，还是短期投机获利？我们先来看下 SBF 近一年来在 Avax 参与的 Defi 项目。

SBF 在 AVAX 生态的参与

虽然在 AVAX Token 2020 年 9 月上线前，SBF 就已明确表示看好 AVAX 网络，但是 AVAX 的多轮融资公开信息中并未看到 SBF 相关团队（Alameda/FTX）的身影。

通过链上数据可以发现，SBF 参加 AVAX 生态的 Defi 挖矿项目十分积极。

· 2021 年 2 月，参与去中心化交易平台 Pangolin 的流动性挖矿

· 2021 年 8 月份，在 Avalanche 基金会 1.8 亿美元的奖励计划 Avalanche Rush 激励下，SBF 在 BENQI 和 Trader Joe 挖矿。

· 2021 年 9 月底，参与跨链桥项目 Synapase 的挖矿

· 2022 年 1 月，参与 Stablecoin 换协议 Platypus 的挖矿

截至 2022 年 1 月 22 日，Nansen 标记为 Alameda 的两个钱包在 AVAX 生态总资产为 10.4 亿美金，两个钱包资金情况如下：

钱包一：总资产 13.98 亿美金，avax 网络资产 9.4 亿美金，占比 68%；

钱包二：总资产 9.46 亿美金，avax 网络资产 1 亿美金，占比约 11%

由此可见，AVAX 网络的 Defi 项目成为 SBF 当前投入挖矿的重点。

SBF 当前正在参与的 Defi 项目，当前资金如下:

· BenQi, 借贷协议，2.56 亿美元

· Aave, 借贷协议，2.31 亿美元

· TraderJoe, 去中心化交易平台 (DEX) 流动池，8030 万美元

· TraderJoe，借贷服务，6400 万美元

· Blizz, 借贷协议，8400 万美元

· Synapse，资产跨链桥，5900 万美元

· Platypus, Stablecoin 互换协议，1.95 亿美元

总结 SBF 团队的在这几个矿池上的挖矿行为，不难发现发现以下几个特征：

第一时间介入头矿：因为在矿池开的前期收益率是较高的

奉行「挖提卖」的原则：在产币稳定之后，SBF 团队几乎是每 1-2 天就会把收获的平台币变现成价值币或者 Stablecoin 。

能白嫖的就白嫖：上述 Avax 生态 SBF 参与挖矿的项目，公开信息中 Alameda 参与投资的只有 Aave。白嫖其他机构投资项目的矿池的好处是：由于没有投资 Token 锁仓，「挖提卖」也没有砸盘的负担。

不额外投资：SBF 虽然投入 1.95 亿美金在 Platypus 平台挖矿，但并没有在市场上购买$PTP Token 来质押助力 APR，而是每天收获挖出的 Token 用再投入质押提高收益率。

风险控制：SBF 团队携带大额资金在各个平台挖矿，最大风险是被捐款，因而平台的安全性需要经得起评估。

尽可能多采用 Stablecoin  挖矿：由于 SBF 在各平台持有较大比例的 USDC, USDT，DAI 等 Stablecoin 进行流动性挖矿，所以在近期市场暴跌时受到的影响是有限的。

那么 SBF 在这些项目上的收益情况如何呢，以近期参与的 Platypus 项目为例：

助力池 Token 总奖励数量为 6000 万枚，SBF 投入资金占项目 TVL 比例约 32%，在 TVL 保持稳定的情况下，SBF 在一年挖矿结束收获的 Token 数量约为 1900 万枚，按照现有币价 3.5 美金，预估 Token 价值 6680 万美元；年化收益率 34%。当然这只是理论估算，随着 TVL 和币价的变化，收益率会产生较大的变动。

由于 Platypus 的机制设计，需要质押 PTP Token 以获得 APR 助力，所以 SBF 把挖出的 PTP 不断复投质押获得助力的高 APR，目前还未卖出挖出来的 PTP Token 。

但是投资获利是早晚的事情，这是投资行为本身所决定的；通过 SBF 之前的投资行为，便可窥见一斑。

做空 Defi Token 的 SBF

2020 年 9 月初，SushiSwap 创始人 Chef Nomi 在捐款跑路后被 SBF 怒怼，Nomi 索性把 Sushiswap 管理权转移给 SBF。很快，兴奋不已的 SBF 粉丝就被心目中的英雄打脸，SBF 一路「挖提卖「把 SUSHI 币价不断拉低。

2020 年 10 月，SBF 被报道通过在去中心化借贷平台 Cream Finance 大量抵押 FTT、SUSHI 和 SRM，同时借出价值 2450 万美元的 ETH 和 USDT，以及 UNI、MTA、CREAM、LINK 等多种 DeFi 币，在交易平台做空获利。

他对此解释到：以太坊上的 Defi 挖矿有很大的泡沫，自己做空某些币，并不是心存恶意，只是单纯觉得价值被高估了。而当市场崩溃时，他又会从恐慌卖家手中购买自己认为低估的品种，因而遭到很多人的吐槽。

「挖提卖」的 SBF

据相关报导，SBF 在 2021 年 5 月份，曾携带 43 亿美金在 BSC 和 Polygon 链上挖矿，其中有 25 亿美元押注 BSC 链的 Venus, PancakeBunny, Belf.fi, Mdex 等平台，日赚 230 万美元。

SBF 采取一贯的「挖提卖」的做法被认为是掏空项目的行为，使得项目币价一蹶不振，招致诸多 BSC 生态投资人的不满，甚至有网友称，「整个 bsc 都要被 SBF 挖垮了！」

在把项目币价砸穿挖矿差不多结束后，SBF 便将之前参与 BSC 生态各流动池的资金几乎完全撤出。

总结和启发

SBF 作为资深的 Defi 领域的玩家，他的投资行为牵动着很多投资人的注意力。人们一方面对于 SBF 参与的项目的安全性有较大信心，另一方面又担心和吐槽其砸盘的行为使得币价暴跌。

在币圈的投资面前，每个人都要对自己的投资决策负责。尽管人们对 SBF 褒贬不一，但是赋予他人英雄主义的期待，或者幻想大户在砸盘获利时手下留情，本身就是不成熟的思维表现。

普通的 Defi 玩家可以通过关注和学习像 SBF 这样大户的投资行为，及早地参与到一些优质的项目，并在大户砸盘前及时获利撤离。